1、金融市场学自考题模拟 30及答案解析(总分：100.00，做题时间：90 分钟)一、第部分 选择题(总题数：20，分数：20.00)1.金融资产发行后进行买卖的市场被称为_（分数：1.00）A.初级市场B.次级市场C.第三市场D.第四市场2.下列选项中属于存款性金融机构的是_（分数：1.00）A.商业银行B.投资银行C.保险公司D.中央银行3.汇票持有人将未到期的商业票据转让给银行，取得一定现款的票据行为是_（分数：1.00）A.出票B.背书C.承兑D.贴现4.下列选项中不属于商业票据发行成本的是_（分数：1.00）A.承销费B.信用额度支持费用C.手续费D.信用评估费用5.债券的交易方式分为
2、现券交易、期货交易和回购交易，所依据的标准是_（分数：1.00）A.债券交易性质不同B.债券报价方式不同C.债券流通方式D.债券发行方式6.债券发行价格确定方式中，以募集完发行额为止的所有中标者各自报出的中标价格作为各个中标者认购债券价格的是_（分数：1.00）A.荷兰式招标B.美国式招标C.混合式招标D.簿记建档式7.已知 A股份有限公司发行在外的总股数为 4亿股，资产总额 7.6亿元，负债总额为 3.6亿元，则 A股份有限公司的每股账面价值为_（分数：1.00）A.0.8元B.1.3元C.1元D.3元8.资本市场中有国民经济“晴雨表”之称的是_（分数：1.00）A.股票市场B.债券市场C.
3、主板市场D.创业板市场9.基金按法律形式不同可分为_（分数：1.00）A.开放型基金和封闭型基金B.契约型基金和公司型基金C.股票基金和债券基金D.成长型基金、收入型基金和平衡型基金10.某投资者持有开放放式 F基金 10000份，基金单位份额净值为 2元，基金赎回费率为 2%，该投资者欲赎回其持有的 1000份 F基金，请问该投资者可以收回_（分数：1.00）A.2940元B.1960元C.3000元D.980元11.在间接标价法下，外汇汇率的升降和外国货币的价值变化成_关系。（分数：1.00）A.正比例B.反比例C.不成比例D.没有12._指两个国家短期利率存在差异时，投资者将资金从低利率
4、国家调往高利率国家，以赚取利差收益的外汇交易。（分数：1.00）A.外汇期货B.外汇期权C.套利交易D.掉期交易13.黄金市场的_主要包括参与黄金买卖的交易主体、金融机构以及公众法人团体和个人投资者。（分数：1.00）A.参与主体B.参与客体C.组织形式D.功能14.金融期权合约的有效期限_（分数：1.00）A.不超过 9个月B.3个月以内C.6个月以内D.1年以上15.有关大额可转让定期存单，下列说法不正确的是_（分数：1.00）A.大额可转让定期存单是由商业银行发行的、可以在市场上转让的存款证明B.大额可转让定期存单一般期限较短、面额较大C.大额可转让定期存单的利率有同定和浮动两种D.大额
5、叮转让定期存单可以提前支取16.某银行承兑汇票面额为 10000元，90 天后到期，贴现率为 6%，贴现利息为_（分数：1.00）A.250元B.150元C.750元D.180元17.某企业 2000年 1月 1日以 1000元的价格买入债券，该债券的持有收益率为 8%，则该债券 2005年 12月 31日的卖出价最接近_（分数：1.00）A.1460元B.1400元C.1080元D.680.58元18.若某项资产的贝塔系数为 0.8，当前的无风险利率为 0.06，市场组合的风险溢价为 0.1，根据资本资产定价模型，该资产的期望收益率是_（分数：1.00）A.0.8B.0.08C.0.006D
6、.0.1419._是指依据金融体系基本功能而设计的监管。（分数：1.00）A.功能性监管B.机构性监管C.分业监管D.混业监管20.证券投资基金分为在岸基金和离岸基金，所依据的标准是_（分数：1.00）A.法律形式不同B.募集方式不同C.投资理念不同D.基金的资金来源和用途不同二、多项选择题(总题数：5，分数：10.00)21.外汇市场的主体有_（分数：2.00）A.外汇银行B.外汇交易商C.外汇经纪人D.外币有价证券E.中央银行22.从外汇交易支付通知方式角度，汇率可以分为_（分数：2.00）A.固定汇率B.即期汇率C.电汇汇率D.信汇汇率E.票汇汇率23.居民和非居民单位主要由以下单位构成
7、_（分数：2.00）A.家庭B.组成家庭的个人C.社会实体D.社会团体E.其他24.下列选项中属于金融债券的是_（分数：2.00）A.国家建设债券B.商业银行次级债C.混合资本债券D.财务公司金融债E.财政债券25.证券投资基金的当事人包括_（分数：2.00）A.基金份额持有人B.股票投资人C.基金管理人D.基金托管人E.债券投资人三、第部分 非选择题(总题数：4，分数：12.00)26.黄金期货交易 （分数：3.00）_27.直接标价法 （分数：3.00）_28.有形拆借市场 （分数：3.00）_29.可赎回优先股 （分数：3.00）_四、简答题(总题数：5，分数：30.00)30.简述同业
8、拆借市场的主要交易工具。 （分数：6.00）_31.简述会融资产的特征。 （分数：6.00）_32.黄金的内在价值具有哪些特点? （分数：6.00）_33.简述亚洲货币市场的资金供给来源。 （分数：6.00）_34.简述债券发行市场的参与者及其职责。 （分数：6.00）_五、论述题(总题数：2，分数：28.00)35.试述金融期权合约市场的交易制度。 （分数：14.00）_36.试述证券交易委托类型。 （分数：14.00）_金融市场学自考题模拟 30答案解析(总分：100.00，做题时间：90 分钟)一、第部分 选择题(总题数：20，分数：20.00)1.金融资产发行后进行买卖的市场被称为_（
9、分数：1.00）A.初级市场B.次级市场 C.第三市场D.第四市场解析：考点 本题主要考查的知识点是次级市场。 次级市场是发行之后的金融资产进行买卖的市场。2.下列选项中属于存款性金融机构的是_（分数：1.00）A.商业银行 B.投资银行C.保险公司D.中央银行解析：3.汇票持有人将未到期的商业票据转让给银行，取得一定现款的票据行为是_（分数：1.00）A.出票B.背书C.承兑D.贴现 解析：考点 本题主要考查的知识点是票据的贴现。 票据的贴现是汇票持有人将未到期的商业票据转让给银行，银行在扣除一定的贴息之后将余额支付给持票人的票据行为。4.下列选项中不属于商业票据发行成本的是_（分数：1.0
10、0）A.承销费B.信用额度支持费用C.手续费 D.信用评估费用解析：考点 本题主要考查的知识点是商业票据的发行成本。 商业票据的发行成本包括承销费、签证费、信用额度支持费用、信用评估费用。5.债券的交易方式分为现券交易、期货交易和回购交易，所依据的标准是_（分数：1.00）A.债券交易性质不同 B.债券报价方式不同C.债券流通方式D.债券发行方式解析：考点 本题主要考查的知识点是债券的交易方式的分类。 根据债券交易性质的不同，债券的交易方式可以分为现券交易、期货交易和回购交易。6.债券发行价格确定方式中，以募集完发行额为止的所有中标者各自报出的中标价格作为各个中标者认购债券价格的是_（分数：1
11、.00）A.荷兰式招标B.美国式招标 C.混合式招标D.簿记建档式解析：考点 本题主要考查的知识点是美国式招标。 美国式招标是以募集完发行额为止的所有中标者各自报出的中标价格作为各个中标者认购债券的价格。7.已知 A股份有限公司发行在外的总股数为 4亿股，资产总额 7.6亿元，负债总额为 3.6亿元，则 A股份有限公司的每股账面价值为_（分数：1.00）A.0.8元B.1.3元C.1元 D.3元解析：考点 本题主要考查的知识点是股票的账面价值。 每股账面价值=净资产总额/总股数=(7.6-3.6)/4=1，故选 C项。8.资本市场中有国民经济“晴雨表”之称的是_（分数：1.00）A.股票市场B
12、.债券市场C.主板市场 D.创业板市场解析：考点 本题主要考查的知识点是主板市场。 主板市场作为资本市场中最重要的组织部分，很大程度能够反映经济发展状况，有国民经济“晴雨表”之称。9.基金按法律形式不同可分为_（分数：1.00）A.开放型基金和封闭型基金B.契约型基金和公司型基金 C.股票基金和债券基金D.成长型基金、收入型基金和平衡型基金解析：考点 本题主要考查的知识点是证券投资基金按照法律形式不同的分类。 根据法律形式的不同，可以将基金分为契约型基金和公司型基金。10.某投资者持有开放放式 F基金 10000份，基金单位份额净值为 2元，基金赎回费率为 2%，该投资者欲赎回其持有的 100
13、0份 F基金，请问该投资者可以收回_（分数：1.00）A.2940元 B.1960元C.3000元D.980元解析：考点 本题主要考查的知识点是基金赎回金额。 基金赎回金额=10002(1-2%)=1960。11.在间接标价法下，外汇汇率的升降和外国货币的价值变化成_关系。（分数：1.00）A.正比例B.反比例 C.不成比例D.没有解析：考点 本题主要考查的知识点是汇率的间接标价法。 在间接标价法下，外汇汇率的升降和外国货币的价值变化成反比例关系。12._指两个国家短期利率存在差异时，投资者将资金从低利率国家调往高利率国家，以赚取利差收益的外汇交易。（分数：1.00）A.外汇期货B.外汇期权C
14、.套利交易 D.掉期交易解析：考点 本题主要考查的知识点是套利交易。 套利交易指的是两个国家短期利率存在差异时，投资者将资金从低利率国家调往高利率国家，以赚取利差收益的外汇交易。13.黄金市场的_主要包括参与黄金买卖的交易主体、金融机构以及公众法人团体和个人投资者。（分数：1.00）A.参与主体 B.参与客体C.组织形式D.功能解析：考点 本题主要考查的知识点是黄金市场的参与主体。 参与主体包括参与黄金买卖的交易主体、金融机构以及公众法人团体和个人投资者。14.金融期权合约的有效期限_（分数：1.00）A.不超过 9个月 B.3个月以内C.6个月以内D.1年以上解析：15.有关大额可转让定期存
15、单，下列说法不正确的是_（分数：1.00）A.大额可转让定期存单是由商业银行发行的、可以在市场上转让的存款证明B.大额可转让定期存单一般期限较短、面额较大C.大额可转让定期存单的利率有同定和浮动两种D.大额叮转让定期存单可以提前支取 解析：考点 本题主要考查的知识点是大额可转让定期存单。 大额可转让存单不能提前支取，要想变现，必须在二级市场上进行转让。16.某银行承兑汇票面额为 10000元，90 天后到期，贴现率为 6%，贴现利息为_（分数：1.00）A.250元B.150元 C.750元D.180元解析：考点 本题主要考查的知识点是票据贴现息的计算。 票据贴现息=票面金额贴现率贴现天数/3
16、60=150。17.某企业 2000年 1月 1日以 1000元的价格买入债券，该债券的持有收益率为 8%，则该债券 2005年 12月 31日的卖出价最接近_（分数：1.00）A.1460元B.1400元C.1080元D.680.58元 解析：考点 本题主要考查的知识点是债券卖出价的计算。 18.若某项资产的贝塔系数为 0.8，当前的无风险利率为 0.06，市场组合的风险溢价为 0.1，根据资本资产定价模型，该资产的期望收益率是_（分数：1.00）A.0.8B.0.08C.0.006D.0.14 解析：考点 本题主要考查的知识点是资本资产定价模型。 某项资产的期望收益率等于市场无风险利率加上
17、该资产的贝塔系数乘以市场组合的风险溢价。即0.06+0.80.1=0.14。19._是指依据金融体系基本功能而设计的监管。（分数：1.00）A.功能性监管 B.机构性监管C.分业监管D.混业监管解析：20.证券投资基金分为在岸基金和离岸基金，所依据的标准是_（分数：1.00）A.法律形式不同B.募集方式不同C.投资理念不同D.基金的资金来源和用途不同 解析：考点 本题主要考查的知识点是证券投资基金的分类。 基金按照资金来源和用途不同。可以分为在岸基金和离岸基金。二、多项选择题(总题数：5，分数：10.00)21.外汇市场的主体有_（分数：2.00）A.外汇银行 B.外汇交易商 C.外汇经纪人
18、D.外币有价证券E.中央银行 解析：考点 本题主要考查的知识点是外汇市场的主体。 外汇市场的主体是外汇市场的参与者，主要有外汇银行、外汇交易商、外汇经纪人、中央银行、外汇投机者、外汇实际供应者和实际需求者。22.从外汇交易支付通知方式角度，汇率可以分为_（分数：2.00）A.固定汇率B.即期汇率C.电汇汇率 D.信汇汇率 E.票汇汇率 解析：考点 本题主要考查的知识点是汇率的分类。 从外汇交易支付通知方式角度，汇率分为电汇汇率、信汇汇率和票汇汇率。23.居民和非居民单位主要由以下单位构成_（分数：2.00）A.家庭 B.组成家庭的个人 C.社会实体 D.社会团体 E.其他解析：考点 本题主要考
19、查的知识点是居民和非居民单位的组成。 一般而言，居民和非居民由两大单位组成，一是家庭和组成家庭的个人；二是社会实体和社会团体。24.下列选项中属于金融债券的是_（分数：2.00）A.国家建设债券B.商业银行次级债 C.混合资本债券 D.财务公司金融债 E.财政债券解析：25.证券投资基金的当事人包括_（分数：2.00）A.基金份额持有人 B.股票投资人C.基金管理人 D.基金托管人 E.债券投资人解析：考点 本题主要考查的知识点是证券投资基金的当事人。 证券投资基金的当事人包括基金份额持有人、基金管理人和基金托管人。三、第部分 非选择题(总题数：4，分数：12.00)26.黄金期货交易 （分数
20、：3.00）_正确答案：()解析：黄金期货交易：是在现货交易的基础上，为克服现货交易的不足而逐渐发展起来的一种交易方式，即交易双方先签订买卖黄金期货的合约并交付保证金，规定所买卖黄金的标准量、价格以及到期日，然后再于约定的日期办理交割。27.直接标价法 （分数：3.00）_正确答案：()解析：直接标价法：又称价格标价法，是以本国货币来表示一定单位的外国货币的汇率表示方法。28.有形拆借市场 （分数：3.00）_正确答案：()解析：有形拆借市场：主要是指有固定的交易场所，有专门的中介机构作为媒体，媒介资金供求双方资金融通的拆借市场。29.可赎回优先股 （分数：3.00）_正确答案：()解析：可赎
21、回优先股：是指股份有限公司可以按照一定的价格赎回的优先股。四、简答题(总题数：5，分数：30.00)30.简述同业拆借市场的主要交易工具。 （分数：6.00）_正确答案：()解析：同业拆借市场的主要交易工具包括： (1)本票。资金短缺的银行开出本票，资金盈余银行接到本票后将中央银行的资金支付凭证交给资金拆入行。 (2)支票。是同城结算的一种凭证，拆入行开出自身支票，到次日才能交换抵补所缺头寸。 (3)承兑汇票。已承兑的汇票，由借入行按规定要求开具承兑汇票交给拆出行，凭票办理拆借款项。 (4)同业债券。拆入行向拆出行发行的一种债券，主要用于拆借期限超过 4个月或数额大的拆借。 (5)转贴现。银行
22、贴现商业票据后，如头寸紧张，可将贴现票据转贴现给其他银行，以抵补其短缺的头寸。(6)资金拆借。拆入方利用资金拆借借据向资金拆出方借人资金。31.简述会融资产的特征。 （分数：6.00）_正确答案：()解析：金融资产的特征有： (1)期限性，即金融资产一般有固定的偿还期限。 (2)收益性，金融资产能为投资主体带来收益。 (3)流动性，即变现能力。 (4)风险性，金融资产可能带来收益，也可能带来损失。32.黄金的内在价值具有哪些特点? （分数：6.00）_正确答案：()解析：黄金的内在价值具有以下特点： (1)具有保值作用。黄金是价值实体，是财富的象征，而且是不易损耗的商品。 (2)具有很强的流动
23、性。黄金可以在任何国家、任何时间兑换成任何货币和资产。 (3)理想的清偿资产。黄金的价格和价值具有内在稳定性，被人们称为“终极资产”。当一国出现债务危机时，黄金可以用来清偿债务。33.简述亚洲货币市场的资金供给来源。 （分数：6.00）_正确答案：()解析：亚洲货币市场的资金主要来自四个方面： (1)外国中央银行的储备资产或财政盈余。 (2)跨国公司的闲置资金。 (3)东南亚国家各大公司外流的资金。 (4)外国侨民、进出口商等非银行客户的外币存款。34.简述债券发行市场的参与者及其职责。 （分数：6.00）_正确答案：()解析：债券发行市场是由债券发行人、债券投资者、市场监管者以及一些中介服务
24、机构构成的。在债券的整个发行过程中，债券发行人与债券投资者是债券发行市场的主体。市场监管者包括政府监管机构、待业协会等机构，主要负责维护债券发行市场有效、稳定地运行。中介服务机构主要负责为债券的发行提供一些必要的中介服务，如债券承销商负责债券的发行和承销，债券评级机构负责向债券投资者提供关于债券发行人和债券本身的信用评级，会计师事务所负责对债券发行人的财务报告出具审计报告，律师事务所负责担任债券发行人的法律顾问并对债券发行人发行债券出具法律意见书。五、论述题(总题数：2，分数：28.00)35.试述金融期权合约市场的交易制度。 （分数：14.00）_正确答案：()解析：(1)标准化合约。标准化
25、的期权合约中，交易单位、执行价格、最后交易日与履约日、每日价格波幅限制、最小变动价位、合约月份、交易时间等都由交易所规定。 权合约的交易单位。交易单位也被称为“合约大小”，就是一张期权合约中标的资产的交易数量。 执行价格。期权合约中的执行价格也是由交易所事先选定的。 最后交易日和履约日。 (2)保证金制度。金融期货合约的保证金制度是要求买卖双方都要缴纳保证金，而金融期权合约交易中只有金融期权合约的卖方需要缴纳保证金。 (3)交割规定。在场内金融期权合约交易中，如果交易者不想继续持有未到期的期权头寸，就可以在最后交易日结束之前，随时进行反向交易，结清头寸。36.试述证券交易委托类型。 （分数：1
26、4.00）_正确答案：()解析：证券交易委托是投资者通知经纪人进行证券买卖的指令，其主要种类包括以下几种： (1)市价委托。市价委托是指定交易数量而不给出具体的交易价格，但要求按该委托进入交易大厅或交易撮合系统时以市场上最有利的价格进行交易，能保证即时成交。 (2)限价委托。限价委托是指客户向证券经纪商发出买卖某种股票的指令时，对买卖的价格做出限定，即在买入股票时，限定一个最高价，只允许证券经纪人按其规定的最高价或低于最高价的价格成交；在卖出股票时，则限定一个最低价，只允许证券经纪人按其规定的最低价格或高于最低价的价格成交。 (3)停止损失委托又称停止委托，在金融投资市场中，为减少可能损失或保护其未实现利润，看涨时以比目前市场较高的价格买进，或看跌时以比目前市场较低的价格卖出的委托，以期损失达到最小。 (4)停止损失限价委托。它是停止损失委托和限价委托的结合，当时价达到指定价格时，该委托就自动变成限价委托。既能够获得停止损失委托的利益，又可按事先确定的价格买进或者卖出股票。
