1、高级会计实务-20 及答案解析(总分：65.00，做题时间：90 分钟)一、案例分析题一(总题数：1，分数：12.00)1.某技术研究所系独立核算的事业单位，尚未实行国库集中支付和收支两条线制度。该研究所承担技术研究、推广、咨询和培训等工作。有关情况如下：(1)2002 年 8 月，该研究所原所长因经济问题被免职，陈某被任命为所长。陈某上任之初，拟对研究所人事进行调整。在所长办公会上，所长陈某提出 3 项动议：一是建议聘任赵某为总会计师，赵某虽不懂会计，但工作认真、原则性强，具有高级工程师资格，在加强内部管理中能发挥技术优势；二是自己主抓科研，所里财会会计工作由副所长王某全权负责，所有财务收支
2、和对外报送的财务会计报告最终由王副所长审批、签署；三是财会部原会计孙某因举报前所长经济问题受到开除处分，孙某遭受打击报复问题属实，建议撤销对孙某的处分，恢复其名誉，安置到后勤部门当物资保管员。经研究，会议通过了所长陈某的动议。(2)2003 年 1 月，研究所办公楼改扩建工程项目及工程预算得到批准。工程项目预算资金 400 万元。当年2 月，改扩建工程项目公开招标，A 建筑公司中标。当年 11 月工程项目完工，经验收合格后投入使用。工程实际发生支出 320 万元，结余资金 80 万元。2003 年 11 月，所长陈某主持会议，研究办公楼改扩建工程项目有关问题。会上，财会部主任张某提请研究如何处
3、理 80 万元工程结余资金。副所长王某表示：鉴于所里职工医药费缺口很大，建议工程结余资金用于医药费支出，请财会部提出具体办法，进行技术处理。财会部主任张某没有表态，所长陈某与参会其他人员均表示赞同。会后，财会部主任张某感到很为难迟迟未办，在副所长王某的一再催促下，当年 12月，财会部主任张某与 A 建筑公司协商后，指示财会部将工程结余资金 80 万元以支付工程款的名义转到A 建筑公司账上，将研究所 36 万元医药费单据转到 A 建筑公司报销，剩余资金留待以后职工医药费开支。(3)2004 年 1 月，为了增加研究所的收入，财会部主任张某提出将研究所的一处闲置房屋对外出租的建议。所长办公会批准了
4、该建议。2004 年 2 月，财会部主任张某与 B 商贸公司商谈房屋租赁事项，双方签订了房屋租赁合同。合同约定：租赁期自 2004 年 4 月 1 日起至 2006 年 3 月 31 日止；月租金 10 万元。 2004 年研究所收到房屋租金共计90 万元，未纳入研究所统一财务核算。2004 年 12 月，所长陈某与副所长王某、总会计师赵某、财会部主任张某等商议年终奖金来源问题。所长陈某提出，将房租收入用于发放奖金。财会部主任张某认为，房租收入可能涉及交税问题。所长陈某认为：研究所属于事业单位，不用交任何税款。副所长王某、总会计师赵某均没有提出异议。财会部主任张某根据所领导的意见，制订了奖金分
5、配方案，将房租收入 90 万元全部作为年终奖金发给全体职工。(4)2005 年 5 月，该研究所根据市财政局关于开展先进会计工作者评选活动的通知精神，决定推荐财会部主任张某为先进会计工作者候选人，在上报的推荐材料中，对财会部主任张某作出如下鉴定意见：张某热爱会计工作，努力学习，工作认真，勤勤恳恳，坚持原则，依法办事，诚实守信，客观公正，廉洁自律，不贪不占，开拓创新，在研究所办公楼改扩建工程资金的申请、使用以及加强单位财务收支管理等方面，创造性地开展工作，作出了很大贡献。要求：1根据会计、税收、预算法律制度的有关规定，分析、判断并指出该研究所上述(1)、 (2)、(3)情形中的不合法之处，分别简
6、要说明理由。2从会计职业道德角度，分析、判断该研究所对财会部主任张某作出的鉴定意见是否恰当，简要说明理由。（分数：12.00）_二、案例分析题二(总题数：1，分数：10.00)W 公司主要生产和销售中央空调、手机芯片和等离子电视机，2008 年全年实现的销售收入为 14.44 亿元，由于贷款回收出现严重问题，公司资金周转陷入困境。公司 2008 年有关应收账款具体情况如下：金额单位：亿元应收账款 中央空调 手机芯片 等离子电视机 合计年初应收账款总额 2.9 2.09 3.52 8.54年末应收账款：(1)6 个月以内 1.46 0.80 0.58 2.84(2)6 至 12 个月 1.26
7、1.56 1.04 3.86(3)1 至 2 年 0.20 0.24 3.26 3.70(4)2 至 3 年 0.08 0.12 0.63 0.83(5)3 年以上 0.06 0.08 0.09 0.23年末应收账款总额 3.06 2.80 5.60 11.46上述应收账款中，中央空调的欠款单位主要是机关和大型事业单位；手机芯片的欠款单位均是国内知名手机生产厂家；等离子电视机的主要欠款单位是美国 Y 公司。2009 年 W 公司销售收入预算为 18 亿元，公司为了摆脱资金周转困境，采用借款等措施后，仍有 6 亿元资金缺口。W 公司决定对应收账款采取以下措施：(1)较大幅度提供现金折扣率，在其他
8、条件不变的情况下，预计可使应收账款周转率由 2008 年的 1.44 提高至 2009 年的 1.74，从而加快回收应收账款。(2)成立专门催收机构，加大应收账款催收力度，预计可提前收回资金 0.4 亿元。(3)将 6 至 12 个月应收账款转售给有关银行，提前获得周转所需货币资金。据分析，W 公司销售中央空调和手机芯片发生的 6 至 12 个月应收账款可平均以九二折转售银行(且可无追索权)；销售等离子电视机发生的 6 至 12 个月应收账款可平均以九零折转售银行(但必须附追索权)。(4)2009 年以前，W 公司给予 Y 公司一年期的信用政策；2009 年，Y 公司要求将信用期限延长至两年。
9、考虑到 Y 公司信誉好，且 W 公司资金紧张时应收账款可转售银行(但必须附追索权)，为了扩大外销，W 公司接受了 Y 公司的条件。要求：（分数：10.00）(1).计算 W 公司财务第(1)项措施预计 2009 年所能增收的资金数额。（分数：2.50）_(2).计算 W 公司采取第(3)项措施预计 2009 年所能增收的资金数额。（分数：2.50）_(3).计算 W 公司采取(1)至(3)项措施预计 2009 年所能增收的资金总额。（分数：2.50）_(4).请就 W 公司 2009 年对应收账款采取的各项措施作出评价并说明理由。（分数：2.50）_三、案例分析题三(总题数：1，分数：15.0
10、0)2.A 公司于 1994 年成立，并于 1997 年开始上市。A 公司主要从事空调制冷产品、电视机等家用电器的生产。近年来，A 公司积极致力于扩大经营范围，通过证券投资、参股控股等方式与其他行业进行广泛协作，不断拓宽经营领域，调整产业结构和产品结构。A 公司 207 年有关的财务资料如下表：项目 期末余额 年初余额流动资产：货币资金 5400 4000交易性金融资产 29000 27000应收账款 30500 32200存货 23600 36200流动资产合计 88500 99400非流动资产：长期股权投资 44300 49400固定资产 50300 52800无形资产 1900 2500
11、非流动性资产合计 96500 104700资产总计 185000 204100流动负债 79800 101100非流动负债 600 200负债合计 80400 101300所有者权益合计 104600 102800负债及所有者权益总计 185000 204100说明：A 公司拥有普通股 40 000 万股，每股面值 1 元。207 年 12 月 31 日每股市价为 10 元。项目 本期金额 上期金额一、营业收入 175300 206200减：营业成本 145000 164000营业税金及附加 100 200销售费用 10300 16000管理费用 15900 14400财务费用 2600 21
12、00加：投资收益 28700 26700二、营业利润 30100 36200加：营业外收入 2700 6600减：营业外支出 3600 5100三、利润总额 29200 37700减：所得税费用 5700 11310四、净利润 23500 26390说明：其中，财务费用全部为利息支出。要求：1根据上述资料，计算各项比率并填入下表中。项目 207 年 行业平均值一、偿债能力指标1.流动比率 22.速动比率 13.资产负债率 0.44.已获利息倍数 10二、营运能力指标1.应收帐款周转率 6应收账款周转天数 602.存货周转率 6存货周转天数 603.流动资产周转率 24.固定资产周转率 1.55
13、.总资产周转率 1三、盈利能力指标1.营业利润率 20%2.总资产报酬率 10%3.净资产收益率 15%四、发展能力指标1.营业收入增长率 10%2.总资产增长率 8%3.净利润增长率 7%4.资本保值增值率 107%五、市场评价1.市盈率 202.市净率 42根据上述计算结果对 A 公司的偿债能力、营运能力、盈利能力、发展能力及市场评价情况进行分析。（分数：15.00）_四、案例分析题四(总题数：1，分数：8.00)3.A 股份有限公司(以下简称 A 公司)是国内一家通信设备及产品制造和销售公司，在深圳证券交易所上市，自 207 年 1 月 1 日起开始执行财政部发布的新企业会计准则体系。该
14、公司为增值税一般纳税人，适用的增值税税率为 17%，销售商品价格中均不含增值税。 211 年 1 月，A 公司财务部将编制的 210 年度财务会计报告提交公司总会计师审核。总会计师在审核中发现以下情况：(1)A 公司 210 年 12 月 31 日存货中包含专为生产 H218 手机而持有的配件 10 000 套，每套成本为 1 600元。预计将每套配件组装成一部 H218 手机还需发生加工成本 160 元。H218 手机是 A 公司新开发的一款手机，于 210 年 8 月推出市场，最初定价为每部 2 300 元。根据市场反馈的信息，由于 A 公司的竞争对手推出与 H218 手机性能类似的其他新
15、款手机，致使 A 公司H218 手机的市场价格下降，A 公司所持有的 H218 手机配件的市场价格亦随之下降。至 210 年 12 月 31日，H218 手机的市场价格下降为每部 1 900 元，H218 手机配件的市场价格下降为每套 1 500 元。每部H218 手机预计的销售费用及相关税费为其单位售价的 10%。财务部认为，210 年 12 月 31 日 H218 手机配件每套的成本高于其市场价格，应当确认减值损失，为此，以该配件在 210 年 12 月 31 日每套 1 500 元的市场价格为计算基础，对 H218 手机配件计提了存货跌价准备 100 万元。(2)A 公司 210 年 1
16、2 月 31 日固定资产中包含了一条 W 型通信设备生产线。该生产线系 207 年 12 月 31日建成投产，账面原值为 21 600 万元。A 公司对该生产线采用直线法计提折旧，预计使用寿命为 7 年，预计净残值为 600 万元。税法规定，对该生产线采用直线法计提折旧，折旧年限为 5 年，该生产线预计净残值为 0。209 年，由于行业竞争对手推出了性价比更高的通信设备产品，对 A 公司产生不利影响，使 W 型通信设备生产线产生的未来现金流量大幅度减少。209 年 12 月 31 日，该生产线账面价值为 15 600 万元，可收回金额为 13 600 万元，A 公司据此对该生产线计提固定资产减
17、值准备 2 000 万元。210 年，由于市场形势好转，A 公司 W 型通信设备生产线经济绩效有所提高。 210 年 12 月 31 日，该生产线账面价值为 11 000 万元，可收回金额为 11 800 万元，两者的差额为 800 万元。财务部认为，既然导致 W 型通信设备生产线发生减值损失的因素在 210 年年末已经消失，以前减记的金额应在原已计提的固定资产减值准备 2000 万元的范围内转回，为此，转回了原计提的该生产线固定资产减值准备 800 万元。假定 A 公司将 W 型通信设备生产线作为单项固定资产进行核算和管理。要求：1分析、判断事项(1)中，A 公司财务部对 H218 手机配件
18、计提存货跌价准备的会计处理是否正确，并简要说明理由。如不正确，请说明正确的会计处理。2分析、判断事项(2)中，A 公司财务部转回 W 型通信设备生产线固定资产减值准备的会计处理是否正确，并简要说明理由。3确定事项(2)中 W 型通信设备生产线在 2X08 年 12 月 31 日的计税基础(假定该生产线在 207 年 12 月31 日的计税基础为 21 600 万元)。4分析、判断事项(2)中，2X08 年因会计和税收对 W 型通信设备生产线折旧计算方法不同而产生的暂时性差异属于应纳税暂时性差异还是可抵扣暂时性差异，并说明应就该差异确认递延所得税资产还是递延所得税负债，以及该差异导致 A 公司
19、2X08 年所得税费用增加还是减少。（分数：8.00）_五、案例分析题五(总题数：1，分数：20.00)4.甲单位是一家中央级事业单位，实行国库集中支付制度。213 年初，为了做好 212 年度决算编报和资产管理工作，甲单位成立检查组对本单位 212 年度的几项资产采购业务(均达到政府采购限额标准以上，并列入当年经批复的预算)和预算执行情况进行审计，并对以下事项提出异议：(1)甲单位购买了一批专用仪器设备(不属于集中采购目录范围)。该种仪器设备本地供应商有一家，国内另外 2 家供应商(在偏远省份)。出于节约运输费用考虑直接联系本地供应商采购的该批设备。(2)甲单位购置了公务车 1 辆(属于集中
20、采购目录范围)，按照经批准的预算标准，同等价格档次的进口车较国产车在性能上更优，委托集中采购机构购买了进口车。(3)甲单位按照批准的预算，购买一批专用仪器(超出政府采购限额标准，但不属于集中采购目录范围)。该仪器规格、标准比较统一，市场上货源充足且价格变化幅度不大。甲单位采用询价方式购买，并任命办事员小薛为询价小组组长，具体负责该批仪器的采购事宜。小薛的父亲是当地一家从事该类仪器生产与销售特大型公司的总经理。(4)212 年 1 月 4 日，甲单位收到代理银行开具的财政授权支付额度恢复到账通知书，将上年年末注销的零余额账户用款额度 10 万元予以恢复。甲单位将恢复的零余额账户用款额度 10 万
21、元确认为 212年的财政补助收入。(5)212 年 3 月 1 日，甲单位经主管部门审核，报同级财政部门审批，与 A 企业签订采购合同。根据合同规定，甲单位向 A 企业采购价值为 600 万元的大型设备。甲单位在签订合同后，即向财政部门提交“财政直接支付申请书”，申请向 A 企业支付货款。当日收到代理银行转来的财政直接支付入账通知书和发票。甲单位会计处理为，增加事业支出 600 万元，同时减少零余额账户用款额度 600 万元，同时增加固定资产和固定基金 600 万元。(6)212 年 12 月 31 日，甲单位与代理银行对账单进行核对，当年财政直接支付预算指标数 800 万元，当年财政直接支付
22、实际支出数 790 万元；当年财政授权支付预算指标数 80 万元，当年财政授权支付零余额账户用款额度下达数为 76 万元。甲单位未对当年财政直接支付和财政授权支付的指标结余数进行处理。(7)甲单位当年实际取得的事业收入较批准的事业收入预算数超出 50 万元。甲单位考虑当年物价上涨幅度较大等因素，在年末从该项超收收入中支出 40 万元以补贴形式一次性发放给职工作为福利。(8)按照财政部门大检办要求，甲单位进行了资产清查，发现一台仪器设备发生严重毁损。经技术部门认定，该设备既无使用价值又无价值，财务部门据此进行了设备核销账务处理。(9)甲单位将项目的财政拨款结余 100 万元转入“事业结余”科目。
23、(10)212 年 12 月 2 日，甲单位准备以自有资金通过融资租赁的方式租入成套设备一套，价值 1000 万元。甲单位将融资租赁事项报主管部门审批，主管部门批准了该事项，并报同级财政部门备案。甲单位收到主管部门的批复后，于 12 月 20 日与租赁公司签订了租赁合同。合同规定：甲单位从当年开始，每年 12 月20 日向租赁公司支付租余 200 万元，5 年付清，期满后，该成套设备的产权归属甲单位。甲单位于合同签订当日以银行存款支付了首笔租金 200 万元，会计处理为：增加固定资产 1000 万元，增加固定基金 800万元，减少银行存款 200 万元。要求： 假定你是甲单位审计组组长，请根据
24、相关规定，指出上述事项中的不当之处，并给出正确的做法。（分数：20.00）_高级会计实务-20 答案解析(总分：65.00，做题时间：90 分钟)一、案例分析题一(总题数：1，分数：12.00)1.某技术研究所系独立核算的事业单位，尚未实行国库集中支付和收支两条线制度。该研究所承担技术研究、推广、咨询和培训等工作。有关情况如下：(1)2002 年 8 月，该研究所原所长因经济问题被免职，陈某被任命为所长。陈某上任之初，拟对研究所人事进行调整。在所长办公会上，所长陈某提出 3 项动议：一是建议聘任赵某为总会计师，赵某虽不懂会计，但工作认真、原则性强，具有高级工程师资格，在加强内部管理中能发挥技术
25、优势；二是自己主抓科研，所里财会会计工作由副所长王某全权负责，所有财务收支和对外报送的财务会计报告最终由王副所长审批、签署；三是财会部原会计孙某因举报前所长经济问题受到开除处分，孙某遭受打击报复问题属实，建议撤销对孙某的处分，恢复其名誉，安置到后勤部门当物资保管员。经研究，会议通过了所长陈某的动议。(2)2003 年 1 月，研究所办公楼改扩建工程项目及工程预算得到批准。工程项目预算资金 400 万元。当年2 月，改扩建工程项目公开招标，A 建筑公司中标。当年 11 月工程项目完工，经验收合格后投入使用。工程实际发生支出 320 万元，结余资金 80 万元。2003 年 11 月，所长陈某主持
26、会议，研究办公楼改扩建工程项目有关问题。会上，财会部主任张某提请研究如何处理 80 万元工程结余资金。副所长王某表示：鉴于所里职工医药费缺口很大，建议工程结余资金用于医药费支出，请财会部提出具体办法，进行技术处理。财会部主任张某没有表态，所长陈某与参会其他人员均表示赞同。会后，财会部主任张某感到很为难迟迟未办，在副所长王某的一再催促下，当年 12月，财会部主任张某与 A 建筑公司协商后，指示财会部将工程结余资金 80 万元以支付工程款的名义转到A 建筑公司账上，将研究所 36 万元医药费单据转到 A 建筑公司报销，剩余资金留待以后职工医药费开支。(3)2004 年 1 月，为了增加研究所的收入
27、，财会部主任张某提出将研究所的一处闲置房屋对外出租的建议。所长办公会批准了该建议。2004 年 2 月，财会部主任张某与 B 商贸公司商谈房屋租赁事项，双方签订了房屋租赁合同。合同约定：租赁期自 2004 年 4 月 1 日起至 2006 年 3 月 31 日止；月租金 10 万元。 2004 年研究所收到房屋租金共计90 万元，未纳入研究所统一财务核算。2004 年 12 月，所长陈某与副所长王某、总会计师赵某、财会部主任张某等商议年终奖金来源问题。所长陈某提出，将房租收入用于发放奖金。财会部主任张某认为，房租收入可能涉及交税问题。所长陈某认为：研究所属于事业单位，不用交任何税款。副所长王某
28、、总会计师赵某均没有提出异议。财会部主任张某根据所领导的意见，制订了奖金分配方案，将房租收入 90 万元全部作为年终奖金发给全体职工。(4)2005 年 5 月，该研究所根据市财政局关于开展先进会计工作者评选活动的通知精神，决定推荐财会部主任张某为先进会计工作者候选人，在上报的推荐材料中，对财会部主任张某作出如下鉴定意见：张某热爱会计工作，努力学习，工作认真，勤勤恳恳，坚持原则，依法办事，诚实守信，客观公正，廉洁自律，不贪不占，开拓创新，在研究所办公楼改扩建工程资金的申请、使用以及加强单位财务收支管理等方面，创造性地开展工作，作出了很大贡献。要求：1根据会计、税收、预算法律制度的有关规定，分析
29、、判断并指出该研究所上述(1)、 (2)、(3)情形中的不合法之处，分别简要说明理由。2从会计职业道德角度，分析、判断该研究所对财会部主任张某作出的鉴定意见是否恰当，简要说明理由。（分数：12.00）_正确答案：(1情形(1)不合法之处：聘任赵某为总会计师不符合规定。理由：根据总会计师条例的规定，担任总会计师应取得会计师任职资格，主管一个单位或者单位内一个重要方面的财务会计工作的时间不少于 3 年。所有会计工作由副所长王某全权负责，所有财务收支和对外报送的财务会计报告最终由王副所长审批、签署不符合规定。理由：1)根据会计法的规定，单位负责人对本单位会计工作和会计资料酌真实性、完整性负责。单位负
30、责人应当在单位财务会计报告上签名并盖章。2)根据总会计师条例的规定，设置总会计师的单位，在单位行政领导成员中，不能再设置与总会计师职责重叠的副职。将受到打击报复的财会部原会计孙某安置到后勤部门当物资保管员不符合规定。理由：根据会计法的规定，对受打击报复的会计人员，应当恢复其名誉和原职务、级别。情形(2)不合法之处：研究所将工程结余资金 80 万元转到 A 建筑公司账上，将 36 万元医药费单据转到 A 建筑公司报销，剩余资金留待以后发生职工医药费时报销不符合规定。理由：根据预算法律制度的规定，单位不得截留、挪用、虚报、冒领工程建设资金。根据会计法的规定，单位发生的经济业务事项应当在依法设置的会
31、计账簿上统一登记、核算。情形(3)不合法之处：房屋租金收入 90 万元未纳入研究所统一财务核算，并作为年终奖金发给全体职工不符合规定。理由：根据会计法的规定，单位发生的经济业务事项应当在依法设置的会计账簿上统一登记、核算，不得违反会计法和国家统一的会计制度的规定私设会计账簿登记、核算。房屋租金收入 90 万元未申报缴纳任何税费不符合规定。理由：根据税收法律制度的规定，该研究所出租房屋租金收入应缴纳印花税、营业税、城市维护建设税、教育费附加、城镇土地使用税、房产税、企业所得税。2研究所对财会部主任张某作出的鉴定意见不恰当。理由：鉴定意见没有如实反映张某在会计工作中存在的违反坚持准则、诚实守信、客
32、观公正等会计职业道德的问题。)解析：二、案例分析题二(总题数：1，分数：10.00)W 公司主要生产和销售中央空调、手机芯片和等离子电视机，2008 年全年实现的销售收入为 14.44 亿元，由于贷款回收出现严重问题，公司资金周转陷入困境。公司 2008 年有关应收账款具体情况如下：金额单位：亿元应收账款 中央空调 手机芯片 等离子电视机 合计年初应收账款总额 2.9 2.09 3.52 8.54年末应收账款：(1)6 个月以内 1.46 0.80 0.58 2.84(2)6 至 12 个月 1.26 1.56 1.04 3.86(3)1 至 2 年 0.20 0.24 3.26 3.70(4
33、)2 至 3 年 0.08 0.12 0.63 0.83(5)3 年以上 0.06 0.08 0.09 0.23年末应收账款总额 3.06 2.80 5.60 11.46上述应收账款中，中央空调的欠款单位主要是机关和大型事业单位；手机芯片的欠款单位均是国内知名手机生产厂家；等离子电视机的主要欠款单位是美国 Y 公司。2009 年 W 公司销售收入预算为 18 亿元，公司为了摆脱资金周转困境，采用借款等措施后，仍有 6 亿元资金缺口。W 公司决定对应收账款采取以下措施：(1)较大幅度提供现金折扣率，在其他条件不变的情况下，预计可使应收账款周转率由 2008 年的 1.44 提高至 2009 年的
34、 1.74，从而加快回收应收账款。(2)成立专门催收机构，加大应收账款催收力度，预计可提前收回资金 0.4 亿元。(3)将 6 至 12 个月应收账款转售给有关银行，提前获得周转所需货币资金。据分析，W 公司销售中央空调和手机芯片发生的 6 至 12 个月应收账款可平均以九二折转售银行(且可无追索权)；销售等离子电视机发生的 6 至 12 个月应收账款可平均以九零折转售银行(但必须附追索权)。(4)2009 年以前，W 公司给予 Y 公司一年期的信用政策；2009 年，Y 公司要求将信用期限延长至两年。考虑到 Y 公司信誉好，且 W 公司资金紧张时应收账款可转售银行(但必须附追索权)，为了扩大
35、外销，W 公司接受了 Y 公司的条件。要求：（分数：10.00）(1).计算 W 公司财务第(1)项措施预计 2009 年所能增收的资金数额。（分数：2.50）_正确答案：(2009 年末应收账款：(181.74)211.46=9.23或 9.22(亿元)或：设采取措施后 2009 年末应收账款余额为 x 亿元，则有：1.74=18(x+11.46)2解方程得到：x=9.23或：9.22(亿元)采取第(1)措施 2009 年增收的资金数额：11.469.23或：9.22=2.23或：2.24(亿元)或：若不采取措施 2009 年末应收账款：(181.44)211.46=13.54(亿元)采取措
36、施后 2009 年末应收账款：(181.74)211.46=9.23(亿元)采取第(1)项措施增收的金额：13.549.23=4.31(亿元)或：设采取措施后 2009 年末应收账款余额为 x 亿元，若不采取措施 2009 年末应收账款余额为 y 亿元，则有：1.74=18(x+11.46)2解方程得到：x=9.23或：9.221.44=18(y+11.46)2解方程得到：y=13.54采取第(1)项措施 2009 年增收的资金数额：13.549.23或：9.22=4.31或：4.32(亿元)解析：(2).计算 W 公司采取第(3)项措施预计 2009 年所能增收的资金数额。（分数：2.50）
37、_正确答案：(采取第(3)项措施 2009 年增收的资金数额：(1.26+1.56)0.92+1.040.9=3.53(亿元)或：(1.26+1.56)0.92=2.59(亿元)(1.040.9)=0.94(亿元) 2.59+0.94=3.53(亿元)解析：(3).计算 W 公司采取(1)至(3)项措施预计 2009 年所能增收的资金总额。（分数：2.50）_正确答案：(采取(1)至(3)项措施预计 2009 年增收的资金总额：2.23或：2.24+0.4+3.53=6.16或：6.17(亿元)或：4.31或：4.32+0.4+3.53=8.24或：8.25(亿元)解析：(4).请就 W 公司
38、 2009 年对应收账款采取的各项措施作出评价并说明理由。（分数：2.50）_正确答案：(W 公司 2009 年所采取的各项措施评价及理由：(1)大幅度提高现金折扣。虽然可以增加公司贷款回收速度，但也可能使企业陷入亏损或：付出较高的代价；或：减少利润。因此公司应当在仔细分析计算后，适当提高现金折扣水平。(2)成立专门机构催款，必须充分考虑成本效益原则或：可能付出较高的成本，防止得不偿失。(3)公司选择收账期在一年以内，销售中央空调和手机芯片的应收账款出售给有关银行，提前获得企业周转所需货币资金，应考虑折扣水平的高低或：付出代价的大小；防范所附追索权带来的风险。(4)销售等离子电视机的账款，虽可
39、转售银行，但由于必须附追索权，企业风险仍然无法控制或转移。因此，应尽量避免延长信用期限方式进行销售。)解析：三、案例分析题三(总题数：1，分数：15.00)2.A 公司于 1994 年成立，并于 1997 年开始上市。A 公司主要从事空调制冷产品、电视机等家用电器的生产。近年来，A 公司积极致力于扩大经营范围，通过证券投资、参股控股等方式与其他行业进行广泛协作，不断拓宽经营领域，调整产业结构和产品结构。A 公司 207 年有关的财务资料如下表：项目 期末余额 年初余额流动资产：货币资金 5400 4000交易性金融资产 29000 27000应收账款 30500 32200存货 23600 3
40、6200流动资产合计 88500 99400非流动资产：长期股权投资 44300 49400固定资产 50300 52800无形资产 1900 2500非流动性资产合计 96500 104700资产总计 185000 204100流动负债 79800 101100非流动负债 600 200负债合计 80400 101300所有者权益合计 104600 102800负债及所有者权益总计 185000 204100说明：A 公司拥有普通股 40 000 万股，每股面值 1 元。207 年 12 月 31 日每股市价为 10 元。项目 本期金额 上期金额一、营业收入 175300 206200减：营
41、业成本 145000 164000营业税金及附加 100 200销售费用 10300 16000管理费用 15900 14400财务费用 2600 2100加：投资收益 28700 26700二、营业利润 30100 36200加：营业外收入 2700 6600减：营业外支出 3600 5100三、利润总额 29200 37700减：所得税费用 5700 11310四、净利润 23500 26390说明：其中，财务费用全部为利息支出。要求：1根据上述资料，计算各项比率并填入下表中。项目 207 年 行业平均值一、偿债能力指标1.流动比率 22.速动比率 13.资产负债率 0.44.已获利息倍数
42、 10二、营运能力指标1.应收帐款周转率 6应收账款周转天数 602.存货周转率 6存货周转天数 603.流动资产周转率 24.固定资产周转率 1.55.总资产周转率 1三、盈利能力指标1.营业利润率 20%2.总资产报酬率 10%3.净资产收益率 15%四、发展能力指标1.营业收入增长率 10%2.总资产增长率 8%3.净利润增长率 7%4.资本保值增值率 107%五、市场评价1.市盈率 202.市净率 42根据上述计算结果对 A 公司的偿债能力、营运能力、盈利能力、发展能力及市场评价情况进行分析。（分数：15.00）_正确答案：(1计算 A 公司的各项比率如下表：项目 207 年 行业平均
43、值一、偿债能力指标1.流动比率 1.11 22.速动比率 0.81 13.资产负债率 0.43 0.44.已获利息倍数 12.23 10二、营运能力指标1.应收帐款周转率 5.59 6应收账款周转天数 64.38 602.存货周转率 4.85 6存货周转天数 74.23 603.流动资产周转率 1.87 24.固定资产周转率 3.40 1.55.总资产周转率 0.90 1三、盈利能力指标1.营业利润率 17.17% 20%2.总资产报酬率 16.35% 10%3.净资产收益率 22.66% 15%四、发展能力指标1.营业收入增长率 -14.99% 10%2.总资产增长率 -9.36% 8%3.
44、净利润增长率 -10.95% 7%4.资本保值增值率 101.75% 107%五、市场评价1.市盈率 17.02 202.市净率 3.82 42根据上述计算结果对 A 公司的偿债能力、营运能力、盈利能力、发展能力及市场评价情况进行分析如下：(1)偿债能力A 公司的流动比率、速动比率均低于行业平均值，资产负债率高于行业平均值，表明该公司偿债能力相对较弱。进一步分析可知，207 年 A 公司的流动负债较上年减少了 21 300 万元，而流动资产也较上年减少了 10 900 万元，主要是由于存货的减少所致。A 公司 207 年流动比率及速动比率与上年相比有所上升，说明 A 公司的短期偿债能力有增强的
45、趋势；同时，资产负债率较上年有所下降，表明其长期偿债能力也在加强，但与行业平均水平相比较仍有一定的差距，需进一步改善。(2)营运能力A 公司的应收账款周转率、存货周转率均低于行业平均值。这表明 A 公司的应收账款周转速度过慢，有过多资金滞留在应收账款上，资金利用率及应收账款管理效率较低。A 公司应查明原因并改进。A 公司的存货周转速度较上年有所提高，说明 A 公司在 207 年加强了存货管理，但与行业平均水平相比仍有差距，应进一步改进。A 公司的固定资产周转率高于行业平均水平，表明固定资产运行状况良好。总资产周转率是综合评价企业全部资产经营质量和利用效率的重要指标。由于 A 公司的流动资产周转速度较慢，造成公司总资产周转率低于行业平均水平，资产总体运营效率相对较低。(3)盈利能力营业利润率反映了经营业务的获利能力。A 公司的营业利润率低于行业平均值，说明公司应进一步加强成本控制。与此同时，A 公司的总资产报酬率、净资产收
