1、高级会计实务-16 及答案解析(总分：155.00，做题时间：90 分钟)一、案例分析题一(总题数：1，分数：15.00)长城股份有限公司为一家大型机械设备制造公司，2010 年公司与企业并购有关的事项如下：(1)长城公司为了扩大市场规模、提高市场竞争力，急需一大笔资金进行技术研发和市场开拓，因此，公司希望通过资本市场来解决资金瓶颈问题。由于 IPO 的难度较大，公司打算通过收购上市公司来获得融资平台。X 公司是一家高科技企业，其研发技术在业内得到高度评价，公司虽已上市，但由于规模不大，股票总市值并不高。在获得 X 公司董事会通过后，双方打算通过换股的方式实现合并。2010 年 1 月 8 日
2、，X公司将通过发行 2 亿股股票来收购长城公司 100%的股权，长城公司则通过自身股票置换，置换后拥有 X公司 40%的股权。由于合并后 X 公司其他投资者股权相对分散，长城公司在新公司董事会拥有的董事席位达到了董事会总人数的半数以上。(2)长城公司 2010 年 4 月 1 日以发行股票的方式支付 7000 万元对价购买了 Y 公司 85%有表决权股份。根据市场预期，Y 公司将会为长城公司提供更为广阔的市场空间。为了更好地利用 Y 公司的渠道优势，同年8 月 2 日，长城公司又以 2000 万元现金继续购入了 Y 公司剩余 15%的股权。Y 公司 2010 年 4 月 1 日的资产负债表显示
3、净资产为 600 万美元，其中经评估固定资产项目公允价值较账面价值高出 200 万美元；8 月2 日的 Y 公司资产负债表账面价值增加了 50 万元。4 月 1 日的美元兑换人民币元比率为 1:7；8 月 2 日美元兑换人民币元比率为 1:6.9。(3)为了引入先进的技术，2010 年 4 月 30 日，长城公司以 1.2 亿元取得 W 公司 25%有表决权股份，成为 W公司战略合作伙伴，此时 W 公司的公允价值为 4 亿元。半年后，长城公司果断以价值为 2.4 亿元的土地再次购入了 W 公司 35%有表决权股份，此时 W 公司公允价值为 5 亿元。经过判断，W 公司与长城公司都属于民生集团控
4、制下的企业。(4)长城公司 2010 年 5 月 9 日以 50 万元的价格获得了 Z 公司 100%的股权，长城公司获得了 Z 公司的控制权。在获得控制权后，长城公司注销了 Z 公司的法人资格。已知 Z 公司资产项目公允价值：现金 500 万元；应收账款 300 万元；存货 500 万元；固定资产 1000 万元。负债项目公允价值：短期借款 200 万元；应付账款 2000 万元；长期借款 2000 万元。(5)长城公司为了进入西北市场，2010 年 9 月 30 日以现金 5000 万元、发行股票价值 6000 万元购买了西北地区 A 公司 60%有表决权股份。A 公司为 2010 年 2
5、 月新成立的公司，截至 2010 年 9 月 30 日，该公司持有货币资金 9500 万元，实收资本 8000 万元，资本公积 600 万元。(6)长城公司 11 月 5 日通过资产置换的方式获得了 B 公司 55%的股权，并获得了超过半数以上的董事会席位。长城公司支付的固定资产公允价值为 4000 万元，B 公司净资产公允价值为 7000 万元。B 公司原有投资者为了保护自身的利益，提出 B 公司的重大经营决策事项必须经原有股东指派的至少 1 名董事同意方可实施，长城公司同意了这项安排。要求：（分数：15.00）(1).根据资料(1)，判断此项并购的并购方和被并购方分别是哪家公司，并说明理由
6、。（分数：2.50）_(2).根据资料(2)，确定长城公司合并 Y 公司的具体合并日。按照兼并与收购的划分，此项并购属于哪一类别?合并后能够形成多大的商誉?（分数：2.50）_(3).根据资料(3)，回答：连续两次分别购入 W 公司股份，长城公司的行为是否构成企业合并；如果构成企业合并，具体合并日是哪天，试计算本次合并的商誉。（分数：2.50）_(4).根据资料(4)，回答：本次合并支付方式是哪种类型?属于兼并还是收购?合并商誉是多少?如题目给的条件不能计算商誉，请说明计算商誉的方法。（分数：2.50）_(5).根据资料(5)，判断该事项是否属于企业合并?如果是，商誉是多少；如果不是，试说明理
7、由。（分数：2.50）_(6).根据资料(6)，判断长城公司是否合并了 B 公司，为什么?如果属于企业合并，试问商誉是多少?如题目给的条件不能计算商誉，请说明计算商誉的方法。假定本题中有关公司的所有者均按所持有表决权股份的比例参与被投资单位的财务和经营决策，不考虑其他情况。（分数：2.50）_二、案例分析题二(总题数：1，分数：10.00)1.假设江南投资公司正在考虑竞标承建跨江大桥可行性项目报告。初步的可行性研究显示，如果跨江大桥的经济收入主要来自于机动车辆的过桥费和部分可收费的建桥外部性收益，若立即建则该大桥的项目现值约为 200 亿元，总投资额(假定在初期一次投入)约为 280 亿元。项
8、目暂时不可行。但若过 5 至 10 年后建桥，由于城市经济的发展，则项目可行的可能性非常大，但项目的正式可行性研究要立即着手进行，否则难以进行其他相关规划。由于正式可行性研究报告涉及江底地质状况以及周围等复杂问题的分析，估计完成该可行性研究报告的成本要在 3 亿元左右。为了吸引投资机构投标进行可行性研究而政府又不必使用财政资金，拟授予中标单位 6 年期的垄断建桥权。所谓垄断建桥权，指中标单位在中标之后，唯一拥有建桥权，任何其他单位拟投资建桥，均需从该中标单位手中购买建桥权。假定涉及有关参数如下：无风险收益率 3%，项目风险(标准差)10%。要求：(1)假如你是江南投资公司的财务顾问，请估算该建
9、桥权的价值，并判断是否可竞标该建桥权可行性研究。(2)为了确认初步可行性研究的估计误差可能带来的吸引力不足问题，可对上述参数作如下变动：其余不变，设流入现值下降 20%，进一步估算该建桥权的价值。（分数：10.00）_三、案例分析题三(总题数：1，分数：10.00)2.淮海化工厂系国有工业企业，经批准从 2004 年 1 月 1 日开始执行企业会计制度。为了保证新制度的贯彻实施，该厂根据企业会计制度制定了淮海化工厂会计核算办法，并组织业务培训。在培训班上，总会计师就执行新制度、办法的内容等作了系统讲解。部分会计人员感到对会计政策变更的条件、会计估计变更的原因以及相应的会计处理方法不理解，向总会
10、计师请教。总会计师根据企业会计制度的有关规定，作了解答；同时结合本企业实际，系统地归纳了执行新制度、办法的主要变化情况。12004 年执行的新制度、办法与该厂原做法相比，主要有以下几个方面的变化：(1)计提坏账准备的范围由应收账款扩大至应收账款和其他应收款。(2)要求对存货、短期投资、长期投资、固定资产、在建工程、无形资产等资产的账面价值定期进行检查；如发生减值，应计提减值准备。(3)将存货的日常核算由实际成本法改为计划成本法，期末编制会计报表时再将计划成本调整为实际成本。(4)待处理财产损溢的余额在资产负债表以资产列示，改为：在期末编制会计报表前查明原因，报厂长办公会议批准后处理完毕；未获批
11、准的，应在对外提供财务会计报告时先行处理；其后批准处理的金额与已处理的金额不一致的，调整会计报表相关项目的年初数。(5)将收入的确认标准由按照发出商品、同时收讫价款或者取得索取价款的凭据确认收入，改为在同时满足以下四个条件时才能确认收入：企业已将商品所有权上的主要风险和报酬转移给购货方；企业既没有保留通常与所有权相联系的继续管理权，也没有对已售出的商品实施控制；与交易相关的经济利益能够流入企业；相关的收入和成本能够可靠地计量。(6)将所得税的会计处理方法由应付税款法改为债务法。22005 年 1 月，该厂对一年来执行新制度、办法的情况进行了总结，结合企业实际情况，决定从 2005年 1 月 1
12、 日起对坏账准备和固定资产的会计处理方法作以下调整：(1)坏账准备的计提比例由全部应收款项余额的 35改为：1 年以内账龄的，计提比例为 5%；12 年账龄的，计提比例为 10%；23 年账龄的，计提比例为 50%；3 年以上账龄的，计提比例为 100%。(2)将某条生产线的折旧方法由直线法改为年数总和法。要求：1假定你作为淮海化工厂总会计师，如何解释：会计政策变更的条件及其具体会计处理方法?会计估计变更的原因及其具体会计处理方法?2请分别指出淮海化工厂 2004 年和 2005 年所作会计处理方法变更中，哪些属于会计政策变更，哪些属于会计估计变更。（分数：10.00）_四、案例分析题四(总题
13、数：1，分数：120.00)甲集团公司是一家中央国有企业，主要有三大业务板块：一是化肥生产和销售业务，主要集中在乙分公司；二是电力生产和供应业务，主要集中在丙分公司；三是国际旅游业务，主要集中在丁公司。丁公司为甲集团公司的全资子公司；甲集团公司除丁公司外，无其他关联公司。2010 年，甲集团公司加大了对全集团资产和业务整合力度，确定了“做强做大主业，提高国有资产证券化率，实现主业整体上市”的发展战略。2010 年，甲集团公司进行了如下资本运作：(1)2010 年 2 月 1 日，甲集团公司以银行存款 0.4 亿元从 A 上市公司原股东处购入 A 上市公司 20%的有表决权股份。该日，A 上市公
14、司可辨认净资产的公允价值为 1.8 亿元。A 上市公司是一家从事电力生产和供应的企业，与甲集团公司的丙分公司在业务和地域上具有很强的相似性和互补性。2010 年 11 月 1 日，甲集团公司以银行存款 1 亿元从 A 上市公司原股东处再次购入 A 上市公司 40%的有表决权股份，另发生审计、法律服务、咨询等费用 0.15 亿元。至此，甲集团公司持有 A 上市公司 60%的有表决权股份，控制了 A 上市公司。该日，甲集团公司之前持有的 A 上市公司 20%的有表决权股份的公允价值为 0.5 亿元，A 上市公司可辨认净资产的公允价值为 2 亿元。甲集团公司从 2010 年 11 月 1 日起，对
15、A 上市公司实行了统一监督、控制、激励和约束，努力使 A 上市公司成为集团内部一支运作协调、利益攸关的重要力量，进一步夯实了甲集团公司在我国电力生产和供应行业中的重要地位。(2)2010 年 12 月 1 日，甲集闭公司通过司法拍卖拍得 B 上市公司 3 亿股股权，占 B 上市公司有表决权股份的 51%，支付银行存款 1.5 亿元。该日，B 上市公司货币资金为 1.2 亿元，股东权益为 1.2 亿元。甲集团公司 2010 年控制 B 上市公司的目的是，计划在 2011 年 3 月 1 日向 B 上市公司注入乙分公司的全部资产，从而实现甲集团公司的化肥生产和销售业务整体上市，进一步盘活国有资产存
16、量。(3)2010 年 12 月 31 日，甲集团公司为了做强做大主业，逐步退出国际旅游市场，以 0.3 亿元的价格出售了所持有丁公司 20%的有表决权股份，但仍对丁公司具有控制权。该日，丁公司净资产的账面价值为 0.6亿元。假定不考虑其他因素。要求：（分数：120.00）(1).根据资料(1)，指出甲集团公司 2010 年购入 A 上市公司股权是属于横向并购还是纵向并购，并简要说明理由。（分数：20.00）_(2).根据资料(1)和(2)，分别指出甲集团公司 2010 年购入 A 上市公司股权、拍卖拍得 B 上市公司股权是否属于企业合并。如果属于企业合并，指出是属于同一控制下的企业合并还是非
17、同一控制下的企业合并，并简要说明理由；同时指出合并日或购买日为哪一天。（分数：20.00）_(3).根据资料(1)，计算甲集团公司购入 A 上市公司股权在合并日或购买日合并财务报表中的企业合并成本(要求列出计算过程)。（分数：20.00）_(4).根据资料(2)，简要说明甲集团公司拍卖拍得 B 上市公司股权在甲集团公司 2010 年合并财务报表中的会计处理方法。（分数：20.00）_(5).根据资料(3)，简要说明甲集团公司出售所持有丁公司 20%的有表决权股份在甲集团公司 2010 年合并财务报表中的会计处理方法。（分数：20.00）_(6).简要说明甲集团公司 2010 年取得 A 上市公
18、司股权和 B 上市公司股权所发挥的作用。（分数：20.00）_高级会计实务-16 答案解析(总分：155.00，做题时间：90 分钟)一、案例分析题一(总题数：1，分数：15.00)长城股份有限公司为一家大型机械设备制造公司，2010 年公司与企业并购有关的事项如下：(1)长城公司为了扩大市场规模、提高市场竞争力，急需一大笔资金进行技术研发和市场开拓，因此，公司希望通过资本市场来解决资金瓶颈问题。由于 IPO 的难度较大，公司打算通过收购上市公司来获得融资平台。X 公司是一家高科技企业，其研发技术在业内得到高度评价，公司虽已上市，但由于规模不大，股票总市值并不高。在获得 X 公司董事会通过后，
19、双方打算通过换股的方式实现合并。2010 年 1 月 8 日，X公司将通过发行 2 亿股股票来收购长城公司 100%的股权，长城公司则通过自身股票置换，置换后拥有 X公司 40%的股权。由于合并后 X 公司其他投资者股权相对分散，长城公司在新公司董事会拥有的董事席位达到了董事会总人数的半数以上。(2)长城公司 2010 年 4 月 1 日以发行股票的方式支付 7000 万元对价购买了 Y 公司 85%有表决权股份。根据市场预期，Y 公司将会为长城公司提供更为广阔的市场空间。为了更好地利用 Y 公司的渠道优势，同年8 月 2 日，长城公司又以 2000 万元现金继续购入了 Y 公司剩余 15%的
20、股权。Y 公司 2010 年 4 月 1 日的资产负债表显示净资产为 600 万美元，其中经评估固定资产项目公允价值较账面价值高出 200 万美元；8 月2 日的 Y 公司资产负债表账面价值增加了 50 万元。4 月 1 日的美元兑换人民币元比率为 1:7；8 月 2 日美元兑换人民币元比率为 1:6.9。(3)为了引入先进的技术，2010 年 4 月 30 日，长城公司以 1.2 亿元取得 W 公司 25%有表决权股份，成为 W公司战略合作伙伴，此时 W 公司的公允价值为 4 亿元。半年后，长城公司果断以价值为 2.4 亿元的土地再次购入了 W 公司 35%有表决权股份，此时 W 公司公允价
21、值为 5 亿元。经过判断，W 公司与长城公司都属于民生集团控制下的企业。(4)长城公司 2010 年 5 月 9 日以 50 万元的价格获得了 Z 公司 100%的股权，长城公司获得了 Z 公司的控制权。在获得控制权后，长城公司注销了 Z 公司的法人资格。已知 Z 公司资产项目公允价值：现金 500 万元；应收账款 300 万元；存货 500 万元；固定资产 1000 万元。负债项目公允价值：短期借款 200 万元；应付账款 2000 万元；长期借款 2000 万元。(5)长城公司为了进入西北市场，2010 年 9 月 30 日以现金 5000 万元、发行股票价值 6000 万元购买了西北地区
22、 A 公司 60%有表决权股份。A 公司为 2010 年 2 月新成立的公司，截至 2010 年 9 月 30 日，该公司持有货币资金 9500 万元，实收资本 8000 万元，资本公积 600 万元。(6)长城公司 11 月 5 日通过资产置换的方式获得了 B 公司 55%的股权，并获得了超过半数以上的董事会席位。长城公司支付的固定资产公允价值为 4000 万元，B 公司净资产公允价值为 7000 万元。B 公司原有投资者为了保护自身的利益，提出 B 公司的重大经营决策事项必须经原有股东指派的至少 1 名董事同意方可实施，长城公司同意了这项安排。要求：（分数：15.00）(1).根据资料(1
23、)，判断此项并购的并购方和被并购方分别是哪家公司，并说明理由。（分数：2.50）_正确答案：(本合并属于反收购，原因是尽管长城公司只是获得了合并后公司 40%股权比例，但由于其对董事会实施了实质控制，因此符合控制的要求。虽然形式上是 X 公司为收购方，但实质上长城公司为收购方。计算商誉时，需要评估 X 公司净资产公允价值，长城公司的购买价格与 X 公司净资产公允价值差额为商誉。)解析：(2).根据资料(2)，确定长城公司合并 Y 公司的具体合并日。按照兼并与收购的划分，此项并购属于哪一类别?合并后能够形成多大的商誉?（分数：2.50）_正确答案：(属于企业合并，支付方式是发行股票，合并日为 2
24、010 年 4 月 1 日，此时已经达到合并条件。后续支付部分不属于合并范畴，应属于购买少数股东权益，因此，真正的合并日即为第一次购买时的日期。合并类型为非同一控制下的企业合并。合并商誉=7000-(8007)85%=2240(万元)。)解析：(3).根据资料(3)，回答：连续两次分别购入 W 公司股份，长城公司的行为是否构成企业合并；如果构成企业合并，具体合并日是哪天，试计算本次合并的商誉。（分数：2.50）_正确答案：(属于企业合并，支付方式为现金，合并日为 2010 年 10 月 30 日，是同一控制下的企业合并，不存在商誉的确认问题。)解析：(4).根据资料(4)，回答：本次合并支付方
25、式是哪种类型?属于兼并还是收购?合并商誉是多少?如题目给的条件不能计算商誉，请说明计算商誉的方法。（分数：2.50）_正确答案：(属于企业合并，因为长城公司已经取得了控制权，合并日为 2010 年 5 月 9 日；合并支付方式为承担债务式合并。合并商誉=50-(500+300+500+1000-200-2000-2000)=1950(万元)。)解析：(5).根据资料(5)，判断该事项是否属于企业合并?如果是，商誉是多少；如果不是，试说明理由。（分数：2.50）_正确答案：(不属于企业合并，2010 年 9 月 30 日 W 公司仅存在货币资金，不存在具体业务，不能作为企业合并处理。)解析：(6
26、).根据资料(6)，判断长城公司是否合并了 B 公司，为什么?如果属于企业合并，试问商誉是多少?如题目给的条件不能计算商誉，请说明计算商誉的方法。假定本题中有关公司的所有者均按所持有表决权股份的比例参与被投资单位的财务和经营决策，不考虑其他情况。（分数：2.50）_正确答案：(不属于企业合并，因为长城公司并没有取得 B 公司实质控制权，B 公司原有股东具有一票否决权，因此长城公司无法对 B 公司实施主要控制，故无法实施合并。)解析：二、案例分析题二(总题数：1，分数：10.00)1.假设江南投资公司正在考虑竞标承建跨江大桥可行性项目报告。初步的可行性研究显示，如果跨江大桥的经济收入主要来自于机
27、动车辆的过桥费和部分可收费的建桥外部性收益，若立即建则该大桥的项目现值约为 200 亿元，总投资额(假定在初期一次投入)约为 280 亿元。项目暂时不可行。但若过 5 至 10 年后建桥，由于城市经济的发展，则项目可行的可能性非常大，但项目的正式可行性研究要立即着手进行，否则难以进行其他相关规划。由于正式可行性研究报告涉及江底地质状况以及周围等复杂问题的分析，估计完成该可行性研究报告的成本要在 3 亿元左右。为了吸引投资机构投标进行可行性研究而政府又不必使用财政资金，拟授予中标单位 6 年期的垄断建桥权。所谓垄断建桥权，指中标单位在中标之后，唯一拥有建桥权，任何其他单位拟投资建桥，均需从该中标
28、单位手中购买建桥权。假定涉及有关参数如下：无风险收益率 3%，项目风险(标准差)10%。要求：(1)假如你是江南投资公司的财务顾问，请估算该建桥权的价值，并判断是否可竞标该建桥权可行性研究。(2)为了确认初步可行性研究的估计误差可能带来的吸引力不足问题，可对上述参数作如下变动：其余不变，设流入现值下降 20%，进一步估算该建桥权的价值。（分数：10.00）_正确答案：(1)该建桥权相当于一个 6 年期的美式买权。标的为建桥项目，标的资产的当前价格 S=200亿元。以不变价格估算(剔除通货膨胀因素)投资额亦即期权执行价格为 X；280 亿元。无风险利率 r=3%，标准差 =0.10，期限 t=6
29、 年。采用不付红利的股票期权的 BS 模型来模拟定价。由于不付红利，美式买权价格应和欧式买权价格相同。采取股票期权公式定价的一个假定的流量近似服从对数正态分布，因而过桥费现值近似服从对数正态分布。C=SN(d1)-Xe-rtN(d2)其中：查对数正态分布表结合内插法得：N(d1)=0.3028N(d2)=0.2232C=2000.3028-280e-0.0360.2232=8.36(亿元)由于期权价值高于其可行性研究报告的成本 3 亿元，因此，江南投资公司可竟标该建桥权可行性研究，即使江南投资公司不拟自己投资建桥，仍可通过转让该建桥权取得很好的收益。(2)重新计算如下：标的资产的当前价格 S=
30、200(1-20%)=160(亿元)解析：三、案例分析题三(总题数：1，分数：10.00)2.淮海化工厂系国有工业企业，经批准从 2004 年 1 月 1 日开始执行企业会计制度。为了保证新制度的贯彻实施，该厂根据企业会计制度制定了淮海化工厂会计核算办法，并组织业务培训。在培训班上，总会计师就执行新制度、办法的内容等作了系统讲解。部分会计人员感到对会计政策变更的条件、会计估计变更的原因以及相应的会计处理方法不理解，向总会计师请教。总会计师根据企业会计制度的有关规定，作了解答；同时结合本企业实际，系统地归纳了执行新制度、办法的主要变化情况。12004 年执行的新制度、办法与该厂原做法相比，主要有
31、以下几个方面的变化：(1)计提坏账准备的范围由应收账款扩大至应收账款和其他应收款。(2)要求对存货、短期投资、长期投资、固定资产、在建工程、无形资产等资产的账面价值定期进行检查；如发生减值，应计提减值准备。(3)将存货的日常核算由实际成本法改为计划成本法，期末编制会计报表时再将计划成本调整为实际成本。(4)待处理财产损溢的余额在资产负债表以资产列示，改为：在期末编制会计报表前查明原因，报厂长办公会议批准后处理完毕；未获批准的，应在对外提供财务会计报告时先行处理；其后批准处理的金额与已处理的金额不一致的，调整会计报表相关项目的年初数。(5)将收入的确认标准由按照发出商品、同时收讫价款或者取得索取
32、价款的凭据确认收入，改为在同时满足以下四个条件时才能确认收入：企业已将商品所有权上的主要风险和报酬转移给购货方；企业既没有保留通常与所有权相联系的继续管理权，也没有对已售出的商品实施控制；与交易相关的经济利益能够流入企业；相关的收入和成本能够可靠地计量。(6)将所得税的会计处理方法由应付税款法改为债务法。22005 年 1 月，该厂对一年来执行新制度、办法的情况进行了总结，结合企业实际情况，决定从 2005年 1 月 1 日起对坏账准备和固定资产的会计处理方法作以下调整：(1)坏账准备的计提比例由全部应收款项余额的 35改为：1 年以内账龄的，计提比例为 5%；12 年账龄的，计提比例为 10
33、%；23 年账龄的，计提比例为 50%；3 年以上账龄的，计提比例为 100%。(2)将某条生产线的折旧方法由直线法改为年数总和法。要求：1假定你作为淮海化工厂总会计师，如何解释：会计政策变更的条件及其具体会计处理方法?会计估计变更的原因及其具体会计处理方法?2请分别指出淮海化工厂 2004 年和 2005 年所作会计处理方法变更中，哪些属于会计政策变更，哪些属于会计估计变更。（分数：10.00）_正确答案：(1(1)会计政策变更的条件为：法律或国家统一的会计制度等行政法规、规章要求变更。会计政策变更能够提供有关企业财务状况、经营成果和现金流量等更可靠、更相关的会计信息。会计政策变更的具体会计
34、处理方法有两种，即追溯调整法和未来适用法。(2)会计估计变更的原因有：赖以进行估计的基础发生变化。取得了新信息，积累了新经验。会计估计变更的会计处理方法是未来适用法。22004 年淮海化工厂的会计处理方法的调整中，属于会计政策变更的事项有(1)、(2)、 (4)、(5)和(6)。2005 年淮海化工厂的会计处理方法的调整中，属于会计估计变更的事项有(1)和(2)。)解析：四、案例分析题四(总题数：1，分数：120.00)甲集团公司是一家中央国有企业，主要有三大业务板块：一是化肥生产和销售业务，主要集中在乙分公司；二是电力生产和供应业务，主要集中在丙分公司；三是国际旅游业务，主要集中在丁公司。丁
35、公司为甲集团公司的全资子公司；甲集团公司除丁公司外，无其他关联公司。2010 年，甲集团公司加大了对全集团资产和业务整合力度，确定了“做强做大主业，提高国有资产证券化率，实现主业整体上市”的发展战略。2010 年，甲集团公司进行了如下资本运作：(1)2010 年 2 月 1 日，甲集团公司以银行存款 0.4 亿元从 A 上市公司原股东处购入 A 上市公司 20%的有表决权股份。该日，A 上市公司可辨认净资产的公允价值为 1.8 亿元。A 上市公司是一家从事电力生产和供应的企业，与甲集团公司的丙分公司在业务和地域上具有很强的相似性和互补性。2010 年 11 月 1 日，甲集团公司以银行存款 1
36、 亿元从 A 上市公司原股东处再次购入 A 上市公司 40%的有表决权股份，另发生审计、法律服务、咨询等费用 0.15 亿元。至此，甲集团公司持有 A 上市公司 60%的有表决权股份，控制了 A 上市公司。该日，甲集团公司之前持有的 A 上市公司 20%的有表决权股份的公允价值为 0.5 亿元，A 上市公司可辨认净资产的公允价值为 2 亿元。甲集团公司从 2010 年 11 月 1 日起，对 A 上市公司实行了统一监督、控制、激励和约束，努力使 A 上市公司成为集团内部一支运作协调、利益攸关的重要力量，进一步夯实了甲集团公司在我国电力生产和供应行业中的重要地位。(2)2010 年 12 月 1
37、 日，甲集闭公司通过司法拍卖拍得 B 上市公司 3 亿股股权，占 B 上市公司有表决权股份的 51%，支付银行存款 1.5 亿元。该日，B 上市公司货币资金为 1.2 亿元，股东权益为 1.2 亿元。甲集团公司 2010 年控制 B 上市公司的目的是，计划在 2011 年 3 月 1 日向 B 上市公司注入乙分公司的全部资产，从而实现甲集团公司的化肥生产和销售业务整体上市，进一步盘活国有资产存量。(3)2010 年 12 月 31 日，甲集团公司为了做强做大主业，逐步退出国际旅游市场，以 0.3 亿元的价格出售了所持有丁公司 20%的有表决权股份，但仍对丁公司具有控制权。该日，丁公司净资产的账
38、面价值为 0.6亿元。假定不考虑其他因素。要求：（分数：120.00）(1).根据资料(1)，指出甲集团公司 2010 年购入 A 上市公司股权是属于横向并购还是纵向并购，并简要说明理由。（分数：20.00）_正确答案：(甲集团公司 2010 年购入 A 上市公司股权属于横向并购。理由：生产同类产品或生产工艺相近的企业之间的并购属于横向并购。或：两者在业务上和地域上存在很强的相似性和互补性。或：两者属于竞争对手之间的合并。)解析：(2).根据资料(1)和(2)，分别指出甲集团公司 2010 年购入 A 上市公司股权、拍卖拍得 B 上市公司股权是否属于企业合并。如果属于企业合并，指出是属于同一控
39、制下的企业合并还是非同一控制下的企业合并，并简要说明理由；同时指出合并日或购买日为哪一天。（分数：20.00）_正确答案：(甲集团公司 2010 年购入 A 上市公司股权属于企业合并，且属于非同一控制下的企业合并。理由：甲集团公司和 A 上市公司在合并前不存在关联方关系。或：甲集团公司和 A 上市公司在合并前没有受同一方或相同多方的控制。甲集团公司并购 A 上市公司的购买日为 2010 年 11 月 1 日。甲集团公司拍卖拍得 B 上市公司股权不属于企业合并。)解析：(3).根据资料(1)，计算甲集团公司购入 A 上市公司股权在合并日或购买日合并财务报表中的企业合并成本(要求列出计算过程)。（
40、分数：20.00）_正确答案：(甲集团公司购入 A 上市公司股权在购买日合并财务报表中的企业合并成本为 1+0.5=1.5(亿元)解析：(4).根据资料(2)，简要说明甲集团公司拍卖拍得 B 上市公司股权在甲集团公司 2010 年合并财务报表中的会计处理方法。（分数：20.00）_正确答案：(甲集团公司应当按照权益性交易的原则对拍卖拍得 B 上市公司股权进行会计处理，不得确认商誉或不得确认计入当期损益的金额。)解析：(5).根据资料(3)，简要说明甲集团公司出售所持有丁公司 20%的有表决权股份在甲集团公司 2010 年合并财务报表中的会计处理方法。（分数：20.00）_正确答案：(在甲集团公
41、司 2010 年合并财务报表中，甲集团公司处置所持有丁公司 20%的有表决权股份取得的价款与处置 20%的有表决权股份相对应享有丁公司净资产的份额的差额，应当计入所有者权益(资本公积资本溢价)。或：(单位：亿元)借：归属于母公司所有者权益 0.12资本公积 0.18贷：银行存款 0.3)解析：(6).简要说明甲集团公司 2010 年取得 A 上市公司股权和 B 上市公司股权所发挥的作用。（分数：20.00）_正确答案：(甲集团公司 2010 年取得 A 上市公司股权和 B 上市公司股权发挥了如下作用：(1)实现了经济结构战略性调整。(2)促进了资产流动，扩大了生产规模，提高了经济效益。(3)实现了资本和生产的集中，增强了企业竞争力。(4)推动了国有企业改革。(5)促进了文化融合与管理理念的提升。)解析：
