1、证券投资基金的类型及答案解析(总分：65.00，做题时间：90 分钟)一、B单选题/B(总题数：42，分数：21.00)1.在基金的风险分析指标中，( )将一个股票基金的净值增长率与某个市场指数联系起来，用以反映基金净值变动对市场指数变动的敏感程度。（分数：0.50）A.贝塔值B.标准差C.持股集中度D.行业投资集中度2.我国规定，货币市场基金组合的平均剩余期限在每个交易日均不得超过( )天。（分数：0.50）A.90B.120C.180D.3603.根据( )的不同，可以将基金分为封闭式基金、开放式基金。（分数：0.50）A.运作方式B.法律形式C.投资对象D.投资目标4.股票基金的特点是(
2、 )。（分数：0.50）A.投资风险小，回报率低B.投资于短期金融工具C.无法抗御通货膨胀D.适合长期投资5.一般而言，在以下基金中，( )的风险大，收益高。（分数：0.50）A.收入型基金B.平衡型基金C.成长型基金D.混合型基金6.以下属于非系统风险的是( )。（分数：0.50）A.经济周期性波动风险B.利率风险C.购买力风险D.企业的信用风险7.ETF基金最大的特色是( )。（分数：0.50）A.被动操作B.指数型基金C.实物申购赎回机制D.一级市场与二级市场并存的交易制度8.很少分红，经常将投资所得的股息、红利和盈利进行再投资，以实现资本增值的基金是 ( )。（分数：0.50）A.成长
3、型基金B.收入型基金C.平衡型基金D.保本基金9.混合基金的风险_股票基金，预期收益_债券基金。( )（分数：0.50）A.低于；高于B.高于；低于C.低于；低于D.高于；高于10.偏股型基金中股票的配置比例一般为( )。（分数：0.50）A.20%40%B.40%60%C.50%70%D.70%90%11.把货币市场基金每天运作的净收益平均摊到每一份额上，然后以 1万份为标准进行衡量和比较的一个数据是( )。（分数：0.50）A.日每万份基金净收益B.7日年化收益率C.基金净值增长率D.基金的分红收益率12.不追求取得超越市场表现的基金是( )。（分数：0.50）A.指数型基金B.主动型基金
4、C.灵活配置基金D.积极成长基金13.下列关于 ETF的说法，错误的是( )。（分数：0.50）A.ETF本质上是一种指数基金B.ETF规模的变动最终取决于市场对 ETF的真正需求C.ETF会不可避免地承担所跟踪指数面临的系统性风险D.我国首只 ETF采用的是抽样复制14.从基金的资金来源和使用划分，证券投资基金可分为( )。（分数：0.50）A.公募基金和私募基金B.开放式基金和封闭式基金C.在岸基金和离岸基金D.公司型基金和契约型基金15.在下列指标中，最能全面反映基金经营成果的是( )。（分数：0.50）A.基金分红B.已实现收益C.久期D.净值增长率16.按基金的( )划分，可分为公募
5、基金和私募基金。（分数：0.50）A.募集方式B.法律形式C.规模大小D.投资方向17.使 ETF的价格与净值趋于一致的是( )。（分数：0.50）A.基金的套利机制B.基金的被动投资C.实物申购赎回机制D.完全复制指数18.如果某债券基金的久期是 5年，那么，( )。（分数：0.50）A.当市场利率下降 1%时，该债券基金的资产净值约增加 5%B.当市场利率上升 1%时，该债券基金的资产净值约增加 5%C.当市场利率下降 1%时，该债券基金的资产净值约增加 2.5%D.当市场利率上升 1%时，该债券基金的资产净值约增加 2.5%19.在投资组合保险策略中，投资组合现时净值超过价值底线的数额，
6、一般称为( )。（分数：0.50）A.基金本金B.安全垫C.放大倍数D.保本资产20.保本基金将大部分资金投资于( )。（分数：0.50）A.股票B.货币市场工具C.衍生金融工具D.与基金到期日一致的债券21.一般而言，将流通市值低于( )人民币的公司划归为小盘股票。（分数：0.50）A.1亿元B.5亿元C.10亿元D.20亿元22.( )是指符合合格境内机构投资者境外证券投资管理试行办法规定的条件，经中国证监会批准在中国境内募集资金，运用所募集的部分或者全部资金以资产组合方式进行境外证券投资管理的境内基金管理公司和证券公司等证券经营机构。（分数：0.50）A.风险投资者B.合格境内机构投资者
7、C.战略投资者D.合格境外机构投资者23.关于交易型开放式指数基金(ETF)，以下说法不正确的是( )。（分数：0.50）A.以某一选定的指数所包含的成分证券为投资对象B.本质上是一种指数基金C.可以进行套利交易D.ETF交易不会出现折价或溢价交易24.根据中国证监会对基金类别的分类标准，( )以上的基金资产投资于股票的为股票基金。（分数：0.50）A.50%B.60%C.65%D.80%25.采用投资组合保险技术，保证投资者在投资到期时至少能够获得投资本金或一定回报的证券投资基金是( )。（分数：0.50）A.成长型基金B.收入型基金C.平衡型基金D.保本基金26.按照规定，除非发生巨额赎回
8、，货币市场基金债券正回购的资金余额不得超过基金资产净值的( )。（分数：0.50）A.20%B.30%C.40%D.50%27.多个基金共用一个基金合同，各子基金独立进行投资决策，投资者可以根据自己的需要转换子基金，这类基金是( )。（分数：0.50）A.指数基金B.对冲基金C.系列基金D.开放式基金28.ETF日净值收益率与标的指数日收益之差，称为( )。（分数：0.50）A.日跟踪误差B.跟踪偏离度C.折(溢)价率D.费用率29.债券的久期是指( )。（分数：0.50）A.债券贴现现金流的加权到期时间B.债券面值的到期时间C.债券的信用等级D.债券的价格波动30.既注重资本增值又注重当期收
9、入的证券投资基金是( )。（分数：0.50）A.指数基金B.成长型基金C.收入型基金D.平衡型基金31.价值型股票基金与成长型股票基金，( )。（分数：0.50）A.两者风险一样B.两者风险无法比较C.前者风险较高D.前者风险较低32.投资对象主要是那些大盘蓝筹股、债券等收入比较稳定的有价证券，以追求当期高收人为基本目标的基金称为( )。（分数：0.50）A.成长型基金B.收入型基金C.平衡型基金D.混合型基金33.混合基金是指( )。（分数：0.50）A.既注重资本增值，又注重当期收入的一类基金B.由各种基金混合而成的基金C.投资于各种股票的基金D.同时以股票、债券为投资对象的基金34.货币
10、市场基金不得投资于( )。（分数：0.50）A.剩余期限在 397天以内的债券B.可转换债券C.期限在 1年以内的金融债券D.期限在 1年以内的央行票据35.2007年 6月 18日，中国证监会颁布的( )规定，符合条件的境内基金管理公司和证券公司，经中国证监会批准，可在境内募集资金进行境外证券投资管理。（分数：0.50）A.证券法B.证券投资基金运作管理办法C.证券投资基金法D.合格境内机构投资者境外证券投资管理试行办法36.保本基金的投资目标是( )。（分数：0.50）A.获得尽可能高的回报B.使投资风险尽可能低C.获得市场平均收益D.在锁定下跌风险的同时力争有机会获得潜在的高回报37.关
11、于保本基金，以下说法不正确的是( )。（分数：0.50）A.保本期越长，投资者承担的机会成本越高B.常见的保本比例介于 80%100%之间C.其他条件相同，保本比例较低的基金投资于风险性资产的比例也较低D.保本基金往往会对提前赎回基金的投资者收取较高的赎回费38.下列关于私募基金的描述中，不正确的是( )。（分数：0.50）A.投资金额要求高B.投资风险较高C.所受法规限制和约束较多D.不能进行公开的发售39.债券基金的波动性通常要( )股票基金，因此常常被投资者认为是收益、风险适中的投资工具。（分数：0.50）A.大于B.等于C.小于D.大于或等于40.QDII为应付赎回、交易清算等临时用途
12、借入现金的比例不得超过基金、集合计划资产净值的( )。（分数：0.50）A.1%B.2%C.5%D.10%41.根据中国证监会对基金类别的分类标准，( )以上的基金资产投资于债券的为债券基金。（分数：0.50）A.50%B.60%C.80%D.90%42.根据基金投资理念的不同，可以将基金分为( )。（分数：0.50）A.封闭式基金和开放式基金B.契约型基金和公司型基金C.离岸基金和在岸基金D.主动型基金和被动型基金二、B多选题/B(总题数：39，分数：19.50)43.ETF基金的三大特点是( )。（分数：0.50）A.被动操作的指数基金B.独特的实物申购赎回机制C.每个交易日的实时净值公布
13、D.实行一级市场与二级市场并存的交易制度44.关于混合基金的风险，下列说法错误的是( )。（分数：0.50）A.混合基金的风险主要取决于股票与债券配置的比例大小B.一般而言，灵活配置型基金、偏股型基金的风险较高，但预期收益率也较高C.偏债型基金的风险较低，预期收益率也较低D.股债平衡型基金的风险与收益较为适中45.QDII基金可投资的金融产品或工具包括( )。（分数：0.50）A.与固定收益、股权、信用、商品指数、基金等标的物挂钩的结构性投资产品B.经中国证监会认可的国际金融组织发行的证券C.已与中国证监会签署双边临管合作凉解备忘录的国家或地区证券市场挂牌交易的普通股、优先股、全球存托凭证和美
14、国存托凭证、房地产信托凭证D.远期合约、互换及经中国证监会认可的境外交易所上市交易的权证、期权、期货等金融衍生产品46.股票基金所面临的主要投资风险包括( )。（分数：0.50）A.系统性风险B.非系统性风险C.管理运作风险D.流动性风险47.债券基金的主要投资风险包括( )。（分数：0.50）A.汇率风险B.信用风险C.提前赎回风险D.通货膨胀风险48.下列关于债券基金的说法，正确的是( )。（分数：0.50）A.债券基金由一组不同的债券组成，收益率较难计算与预测B.债券基金通过分散投资可以有效避免单债券可能面临的较高信用风险C.债券基金的平均到期日越长，债券基金的利率风险越高D.一个厌恶风
15、险的投资者应选择久期较短的债券基金，而一个愿意接受较高风险的投资者应选择久期较长的债券基金49.基金提供的保证有( )。 A风险保证 B本金保证 C 收益保证 D红利保证（分数：0.50）A.B.C.D.50.债券基金与单一债券的区别主要表现为( )。（分数：0.50）A.债券基金的收益不如债券的利息固定B.债券基金没有确定的到期日C.债券基金的收益率比买入并持有到期的单个债券的收益率更难以预测D.投资风险不同51.非系统性风险是指个别证券特有的风险，包括企业的( )。（分数：0.50）A.信用风险，B.经营风险C.财务风险D.政治风险52.根据 2004年 7月 1 H实施的证券投资基金运作
16、管理办法，我国的基金类别划分为( )。（分数：0.50）A.股票基金B.货币市场基金C.债券基金D.混合基金53.以下关于保本基金的说法正确的是( )。（分数：0.50）A.投资者在保本期到期前赎回，可能遭受亏损B.保本基金中债券的比例较高，收益上升空间有限C.保本基金抗御通货膨胀能力较强D.保本基金没有利率风险54.货币市场基金能够进行投资的金融工具主要包括( )。（分数：0.50）A.1年以内(含 1年)的银行定期存款、大额存单B.剩余期限在 397天以内(含 397天)的债券C.期限在 1年以内(含 1年)的债券回购D.期限在 1年以内(含 1年)的商业银行票据55.QDII面临的投资风
17、险包括( )。（分数：0.50）A.汇率风险B.特别投资风险C.市场风险D.流动性风险56.QDII基金的禁止行为包括( )。（分数：0.50）A.购买不动产B.购买贵重金属或代表贵重金属的凭证C.购买实物商品D.从事证券承销业务57.依据资产配置的不同，混合基金可分为( )。（分数：0.50）A.偏股型基金B.偏债型基金C.股债平衡型基金D.灵活配置型基金58.债券基金的业绩表现与风险主要受到( )的影响。（分数：0.50）A.久期B.利率C.汇率D.债券信用等级59.系列基金的特点是( )。（分数：0.50）A.多个基金共用一个基金合同B.子基金独立运作C.子基金之间可相互转换D.以其他基
18、金为投资对象60.成长型基金具有( )的特点。（分数：0.50）A.以追求资本增值为基本目标B.较少考虑当期收入C.主要以具有良好增长潜力的股票为投资对象D.与收入型基金相比，风险小、收益也较低61.依据股票基金所持有的全部股票的( )等指标可以对股票基金的投资风格进行分析。（分数：0.50）A.平均市值B.平均市盈率C.平均市净率D.净值收益率62.通过 QDII基金进行国际市场投资，可以( )。（分数：0.50）A.为投资者提供新的投资机会B.为投资者提供无风险的投资机会C.为投资者获得稳定的投资收益提供新的途径D.为投资者降低组合投资风险提供新的途径63.反映股票基金投资风险的指标主要有
19、( )。（分数：0.50）A.标准差B.贝塔值C.持股集中度D.行业投资集中度64.下面属于系统性风险的有( )。（分数：0.50）A.经济政策风险B.企业财务风险C.购买力风险D.汇率风险65.平衡型基金具有( )特点。（分数：0.50）A.既注重资本增值又注重当期收入B.兼具成长与收入双重目标C.风险、收益介于成长型基金与收入型基金之间D.与成长型基金相比，风险大、收益高66.反映股票基金经营业绩的指标主要有( )。（分数：0.50）A.基金分红B.已实现收益C.净值增长率D.净值增长率标准差67.基金运作费用主要包括( )。（分数：0.50）A.基金管理费B.托管费C.基于基金资产计提的
20、营销费用D.交易佣金68.特殊类型基金包括( )。（分数：0.50）A.系列基金B.基金中的基金C.保本基金D.交易型开放式指数基金69.用以反映货币市场基金风险的指标有( )。（分数：0.50）A.投资组合平均剩余期限B.融资比例C.浮动利率债券投资D.固定利率债券投资70.下列各项中，属于系统性风险的是( )。（分数：0.50）A.今年的通货膨胀率可能高达 8%B.所投资的上市公司可能破产C.银行存款准备金率将提高 0.5个百分点D.股指期货的推出将会引起股市剧烈震荡71.基金分红的大小会受到下列( )的影响。（分数：0.50）A.基金分红政策B.已实现收益C.留存收益D.基金的贝塔值72
21、.LOF与 ETF都具备开放式基金场外申购、赎回和场内交易的特点，但两者存在本质区别，主要表现在( )。（分数：0.50）A.申购、赎回的标的不同B.申购、赎回的场所不同C.对申购、赎回限制不同D.基金投资策略不同73.债券基金是指主要投资于( )的基金类型。（分数：0.50）A.国债B.金融债券C.公司债券D.股票74.股票基金与股票的区别在于( )。（分数：0.50）A.股票基金每日只有一个价格，而股票的价格在每一交易日内始终处于变动中B.股票基金的净值不会受到申购赎回数量的影响，而股票价格受到投资者买卖数量的影响C.对股票基金的净值进行合理与否的分析是没有意义的，而股票投资需要对上市公司
22、基本面进行分析D.股票基金的风险一般低于投资单一股票的风险75.公募基金的主要特征包括( )。（分数：0.50）A.可以面向社会公开发售基金份额和宣传推广B.基金募集对象不固定C.投资金额要求低，适宜中小投资者参与D.必须遵守基金法律和法规的约束，并接受监管部门的严格监督76.保本基金的主要特点包括( )。（分数：0.50）A.采用投资组合保险策略B.在保本期间内都可以获得本金安全的保证C.基金资产大部分投资于与基金到期日一致的债券D.投资目标是在锁定下跌风险的同时力争获得潜在的高回报77.收入型基金是指以追求稳定的经常性收人为基本目标的基金，主要以( )证券为投资对象。（分数：0.50）A.
23、大盘蓝筹股B.公司债C.股票D.政府债券78.ETF的收益率与所跟踪指数的收益率之间往往会存在跟踪误差。产生跟踪误差的原因主要是( )。（分数：0.50）A.抽样复制B.现金留存C.基金分红D.基金费用79.根据基金投资目标的不同，基金可以划分为( )。（分数：0.50）A.成长型基金B.收入型基金C.指数基金D.平衡型基金80.关于货币市场基金，以下说法正确的有( )。（分数：0.50）A.与银行存款类似，没有投资风险B.风险低，流动性好C.以货币市场工具为投资对象D.增长潜力大，适合长期投资81.以下属于保本基金的分析指标的有( )。（分数：0.50）A.保本期B.赎回费C.安全垫D.投资
24、比例三、B判断题/B(总题数：49，分数：24.50)82.根据中国证监会对基金类别的分类标准，仅投资于货币市场工具的为货币市场基金。 ( )（分数：0.50）A.正确B.错误83.证券投资基金运作管理办法是 2005年 1月 1日开始正式实施的。( )（分数：0.50）A.正确B.错误84.根据投资对象的不同，可以将基金分为封闭式基金、开放式基金、ETF、LOF 等。( )（分数：0.50）A.正确B.错误85.收入型基金是指以追求资本增值为基本目标，较少考虑当期收入的基金，主要以具有良好增长潜力的股票为投资对象。( )（分数：0.50）A.正确B.错误86.与成长型基金相比，收入型基金的风
25、险大，收益高。( )（分数：0.50）A.正确B.错误87.成长型基金主要投资于能每年产生可观股利收入的股票。( )（分数：0.50）A.正确B.错误88.平衡型基金的风险收益介于收入型基金和成长型基金之间。( )（分数：0.50）A.正确B.错误89.平衡型基金又被称为混合基金。( )（分数：0.50）A.正确B.错误90.根据基金的资金来源和用途的不同，可以将基金划分为主动型基金和被动型基金。( )（分数：0.50）A.正确B.错误91.主动型基金一般选取特定的指数作为跟踪的对象，因此通常又被称为指数型基金。( )（分数：0.50）A.正确B.错误92.指数基金选取特定的指数作为跟踪对象，
26、试图取得超越指数的表现。( )（分数：0.50）A.正确B.错误93.私募基金允许公开进行宣传，向投资人以多种方式进行推介。( )（分数：0.50）A.正确B.错误94.按投资市场分类，股票基金可分为国内股票基金、国外股票基金与全球股票基金三大类。( )（分数：0.50）A.正确B.错误95.保本基金是指通过采用投资组合保险技术，保证投资者在投资到期时至少能够获得投资本金或一定回报的证券投资基金。( )（分数：0.50）A.正确B.错误96.交易型开放式指数基金，通常又被称为交易所交易基金(Exchange Traded Funds,ETF)，是一种在交易所上市交易的、基金份额不可变的开放式基
27、金。( )（分数：0.50）A.正确B.错误97.LOF的申购、赎回只可以在交易所进行。( )（分数：0.50）A.正确B.错误98.在二级市场的净值报价上，ETF 每 30秒提供一个基金净值报价。( )（分数：0.50）A.正确B.错误99.ETF的申购、赎回是基金份额与现金的对价；而 LOF与投资者交换的是基金份额与一揽子股票。( )（分数：0.50）A.正确B.错误100.反映基金经营业绩的主要指标中，基金分红最能全面反映基金的经营成果。( )（分数：0.50）A.正确B.错误101.基金份额净值会由于买卖数量或申购、赎回数量的多少而受到影响。( )（分数：0.50）A.正确B.错误10
28、2.价值型股票通常是指收益增长速度快、未来发展潜力大的股票，其市盈率、市净率通常较高。( )（分数：0.50）A.正确B.错误103.一旦市场有变，价值型股票的投资者往往会选择快进快出，进行短线操作。( )（分数：0.50）A.正确B.错误104.股票基金通过分散投资可以大大降低个股投资的系统性风险，但却不能回避非系统性投资风险。( )（分数：0.50）A.正确B.错误105.标准差将一只股票基金的净值增长率与某个市场指数联系起来，用以反映基金净值变动对市场指数变动的敏感程度。( )（分数：0.50）A.正确B.错误106.如果某基金的贝塔值大于 1，说明该基金是一只活跃或激进的基金；如果某基
29、金的贝塔值小于 1，说明该基金是一只稳定或防御型的基金。( )（分数：0.50）A.正确B.错误107.持股集中度越高，说明基金在前十大重仓股的投资越多，基金的风险越高。( )（分数：0.50）A.正确B.错误108.债券基金的久期等于基金组合中各个债券的投资比例与对应债券久期的加权平均。 ( )（分数：0.50）A.正确B.错误109.单一债券的信用风险比较集中，债券基金通过分散投资可以有效避免单一债券可能面临的较高的信用风险。( )（分数：0.50）A.正确B.错误110.债券的价格与市场利率密切相关，且呈正方向变动。（分数：0.50）A.正确B.错误111.在其他条件相同的情况下，信用等
30、级较高的债券，收益率较高；信用等级较低的债券，收益率较低。（分数：0.50）A.正确B.错误112.一般情况下，货币市场基金财务杠杆的运用程度越高，其潜在的收益可能越低，其风险也越低。( )（分数：0.50）A.正确B.错误113.货币市场基金以追求长期的资本增值为目标，比较适合长期投资。( )（分数：0.50）A.正确B.错误114.货币市场基金的份额净值固定在 1元人民币，基金收益通常用每万份日收益和最近 7日年化收益率表示。( )（分数：0.50）A.正确B.错误115.按货币市场基金管理暂行办法的规定，我国的货币市场基金不得投资于信用等级在 AAA 级以下的企业债券。( )（分数：0.
31、50）A.正确B.错误116.货币市场基金可以投资剩余期限在 397天以内的国债、企业债和可转换债券。( )（分数：0.50）A.正确B.错误117.股债平衡型基金股票与债券的配置比例较为均衡，比例大约均在 50%60%左右。( )（分数：0.50）A.正确B.错误118.灵活配置型基金在股票、债券上的配置比例会根据市场状况进行调整，有时股票的比例较高，有时债券的比例较高。( )（分数：0.50）A.正确B.错误119.保本基金从本质上讲是一种平衡型基金。( )（分数：0.50）A.正确B.错误120.安全垫是风险资产投资可承受的最低损失限额。( )（分数：0.50）A.正确B.错误121.保
32、本基金投资者可以在持有至到期前获得本金保证或收益保证。( )（分数：0.50）A.正确B.错误122.保本基金中债券的比例越高，其投资于高回报上的资产比例就越少，收益上升空间就会受到一定限制。( )（分数：0.50）A.正确B.错误123.在 ETF的套利机制中，折价套利会导致 ETF总份额的扩大，溢价套利会导致 ETF总份额的减少，但ETF规模的变动最终取决于市场对 ETF的真正需求。( )（分数：0.50）A.正确B.错误124.上证 50ETF是我国第一只 ETF基金。( )（分数：0.50）A.正确B.错误125.跟踪偏离度等于考察期内跟踪误差的标准差。( )（分数：0.50）A.正确
33、B.错误126.用于分析 ETF收益的指标主要有折(溢)价率、周转率、费用率、跟踪偏离度、跟踪误差等。( )（分数：0.50）A.正确B.错误127.ETF的折(溢)价率等于二级市场价格与基金份额净值的比值。( )（分数：0.50）A.正确B.错误128.和公募基金一样，QDII 基金也只能投资于国内市场。( )（分数：0.50）A.正确B.错误129.QDII是自我国人民币实现可自由兑换、资本项目尚未开放的情况下有限度地允许境内投资者投资境外证券市场的一项过渡性的制度安排。( )（分数：0.50）A.正确B.错误130.在我国，QDII 基金只能以人民币为计价货币募集。( )（分数：0.50
34、）A.正确B.错误证券投资基金的类型答案解析(总分：65.00，做题时间：90 分钟)一、B单选题/B(总题数：42，分数：21.00)1.在基金的风险分析指标中，( )将一个股票基金的净值增长率与某个市场指数联系起来，用以反映基金净值变动对市场指数变动的敏感程度。（分数：0.50）A.贝塔值 B.标准差C.持股集中度D.行业投资集中度解析：2.我国规定，货币市场基金组合的平均剩余期限在每个交易日均不得超过( )天。（分数：0.50）A.90B.120C.180 D.360解析：解析 组合平均剩余期限是用以反映货币市场基金风险的指标，组合平均剩余期限越短，货币市场基金收益的利率敏感性越低，但收
35、益率也可能较低。目前，我国法规要求货币市场基金投资组合的平均剩余期限在每个交易日均不得超过 180天。3.根据( )的不同，可以将基金分为封闭式基金、开放式基金。（分数：0.50）A.运作方式 B.法律形式C.投资对象D.投资目标解析：4.股票基金的特点是( )。（分数：0.50）A.投资风险小，回报率低B.投资于短期金融工具C.无法抗御通货膨胀D.适合长期投资 解析：解析 股票基金以追求长期的资本增值为目标，比较适合长期投资。与其他类似的基金相比，股票基金的风险较高，但预期收益也较高。同时，股票基金是应付通货膨胀最有效的手段之一。5.一般而言，在以下基金中，( )的风险大，收益高。（分数：0
36、.50）A.收入型基金B.平衡型基金C.成长型基金 D.混合型基金解析：6.以下属于非系统风险的是( )。（分数：0.50）A.经济周期性波动风险B.利率风险C.购买力风险D.企业的信用风险 解析：解析 风险可以划分为系统风险和非系统风险，其中非系统风险主要是来自于公司、企业内部的风险，如企业的信用风险、经营风险等。7.ETF基金最大的特色是( )。（分数：0.50）A.被动操作B.指数型基金C.实物申购赎回机制 D.一级市场与二级市场并存的交易制度解析：解析 ETF 具有以下三大特点：被动操作的指数型基金；独特的实物申购赎回机制；实行一级市场与二级市场并存的交易制度。其中，实物申购赎回机制是
37、 ETF基金最大的特色。所谓实物申购赎回机制，是指投资者向基金管理公司申购 ETF，需要拿这只 ETF指定的一揽子股票来换取；赎回时得到的不是现金，而是相应的一揽子股票；如果想变现，需要再卖出这些股票。8.很少分红，经常将投资所得的股息、红利和盈利进行再投资，以实现资本增值的基金是 ( )。（分数：0.50）A.成长型基金 B.收入型基金C.平衡型基金D.保本基金解析：解析 成长型基金是指以追求资本增值为基本目标，较少考虑当期收入的基金，主要以具有良好增长潜力的股票为投资对象。因此，成长型基金很少分红，经常将投资所得的股息、红利和盈利进行再投资，以实现资本增值。9.混合基金的风险_股票基金，预
38、期收益_债券基金。( )（分数：0.50）A.低于；高于 B.高于；低于C.低于；低于D.高于；高于解析：10.偏股型基金中股票的配置比例一般为( )。（分数：0.50）A.20%40%B.40%60%C.50%70% D.70%90%解析：解析 偏股型基金中股票的配置比例较高，债券的配置比例相对较低。通常，股票的配置比例在50%70%，债券的配置比例在 20%40%。11.把货币市场基金每天运作的净收益平均摊到每一份额上，然后以 1万份为标准进行衡量和比较的一个数据是( )。（分数：0.50）A.日每万份基金净收益 B.7日年化收益率C.基金净值增长率D.基金的分红收益率解析：解析 货币市场
39、基金的份额净值固定在 1元人民币，基金收益通常用日每万份基金净收益和最近7日年化收益率表示。其中，日每万份基金净收益是把货币市场基金每天运作的净收益平均摊到每一份额上，然后以 1万份为标准进行衡量和比较的一个数据。12.不追求取得超越市场表现的基金是( )。（分数：0.50）A.指数型基金 B.主动型基金C.灵活配置基金D.积极成长基金解析：13.下列关于 ETF的说法，错误的是( )。（分数：0.50）A.ETF本质上是一种指数基金B.ETF规模的变动最终取决于市场对 ETF的真正需求C.ETF会不可避免地承担所跟踪指数面临的系统性风险D.我国首只 ETF采用的是抽样复制 解析：解析 根据复
40、制方法的不同，可以将 ETF分为完全复制型 ETF与抽样复制形 ETF。其中，完全复制型 ETF是依据构成指数的全部成分股在指数中所占的权重，进行 ETF的构建。我国首只 ETF上证50ETF采用的是完全复制。14.从基金的资金来源和使用划分，证券投资基金可分为( )。（分数：0.50）A.公募基金和私募基金B.开放式基金和封闭式基金C.在岸基金和离岸基金 D.公司型基金和契约型基金解析：解析 在岸基金也称在岸证券投资基金，是指在本国筹集资金并投资于本国证券市场的证券投资基金；离岸基金又称离岸证券投资基金，是指一国的证券基金组织在他国发行证券基金单位并将募集的资金投资于本国或第三国证券市场的证
41、券投资基金。15.在下列指标中，最能全面反映基金经营成果的是( )。（分数：0.50）A.基金分红B.已实现收益C.久期D.净值增长率 解析：解析 反映基金经营业绩的主要指标包括基金分红、已实现收益、净值增长率等指标。其中，净值增长率是最主要的分析指标，最能全面反映基金的经营成果。16.按基金的( )划分，可分为公募基金和私募基金。（分数：0.50）A.募集方式 B.法律形式C.规模大小D.投资方向解析：17.使 ETF的价格与净值趋于一致的是( )。（分数：0.50）A.基金的套利机制 B.基金的被动投资C.实物申购赎回机制D.完全复制指数解析：解析 套利机制的存在将会迫使 ETF二级市场价
42、格与净值趋于一致，使 ETF既不会出现类似封闭式基金二级市场大幅折价交易、股票大幅溢价交易现象，也克服了开放式基金不能进行盘中交易的弱点。18.如果某债券基金的久期是 5年，那么，( )。（分数：0.50）A.当市场利率下降 1%时，该债券基金的资产净值约增加 5% B.当市场利率上升 1%时，该债券基金的资产净值约增加 5%C.当市场利率下降 1%时，该债券基金的资产净值约增加 2.5%D.当市场利率上升 1%时，该债券基金的资产净值约增加 2.5%解析：解析 要衡量利率变动对债券基金净值的影响，只要用久期乘以利率变化即可。例如，如果某债券基金的久期是 5年，那么，当市场利率下降 1%时，该
43、债券基金的资产净值约增加 5%。19.在投资组合保险策略中，投资组合现时净值超过价值底线的数额，一般称为( )。（分数：0.50）A.基金本金B.安全垫 C.放大倍数D.保本资产解析：解析 投资组合现时净值超过价值底线的数额通常被称为安全垫，是风险投资(如股票投资)可承受的最高损失限额。20.保本基金将大部分资金投资于( )。（分数：0.50）A.股票B.货币市场工具C.衍生金融工具D.与基金到期日一致的债券 解析：解析 为能够保证本金安全或实现最低回报，保本基金通常会将大部分资金投资于与基金到期日一致的债券。21.一般而言，将流通市值低于( )人民币的公司划归为小盘股票。（分数：0.50）A
44、.1亿元B.5亿元 C.10亿元D.20亿元解析：解析 按股票市值的大小将股票分为小盘股票、中盘股票与大盘股票。若依据市值的绝对值进行划分，通常将市值小于 5亿元人民币的公司归为小盘股，将市值超过 20亿元人民币的公司归为大盘股。22.( )是指符合合格境内机构投资者境外证券投资管理试行办法规定的条件，经中国证监会批准在中国境内募集资金，运用所募集的部分或者全部资金以资产组合方式进行境外证券投资管理的境内基金管理公司和证券公司等证券经营机构。（分数：0.50）A.风险投资者B.合格境内机构投资者 C.战略投资者D.合格境外机构投资者解析：23.关于交易型开放式指数基金(ETF)，以下说法不正确
45、的是( )。（分数：0.50）A.以某一选定的指数所包含的成分证券为投资对象B.本质上是一种指数基金C.可以进行套利交易D.ETF交易不会出现折价或溢价交易 解析：24.根据中国证监会对基金类别的分类标准，( )以上的基金资产投资于股票的为股票基金。（分数：0.50）A.50%B.60% C.65%D.80%解析：解析 股票基金是指以股票为主要投资对象的基金。根据中国证监会对基金类别的分类标准，60%以上的基金资产投资于股票的为股票基金。25.采用投资组合保险技术，保证投资者在投资到期时至少能够获得投资本金或一定回报的证券投资基金是( )。（分数：0.50）A.成长型基金B.收入型基金C.平衡
46、型基金D.保本基金 解析：26.按照规定，除非发生巨额赎回，货币市场基金债券正回购的资金余额不得超过基金资产净值的( )。（分数：0.50）A.20% B.30%C.40%D.50%解析：27.多个基金共用一个基金合同，各子基金独立进行投资决策，投资者可以根据自己的需要转换子基金，这类基金是( )。（分数：0.50）A.指数基金B.对冲基金C.系列基金 D.开放式基金解析：解析 系列基金又称为伞型基金，是指多个基金共用一个基金合同，子基金独立运作，子基金之间可以进行相互转换的一种基金结构形式。28.ETF日净值收益率与标的指数日收益之差，称为( )。（分数：0.50）A.日跟踪误差 B.跟踪偏
47、离度C.折(溢)价率D.费用率解析：29.债券的久期是指( )。（分数：0.50）A.债券贴现现金流的加权到期时间 B.债券面值的到期时间C.债券的信用等级D.债券的价格波动解析：解析 久期是指一只债券贴现现金流的加权到期时间。它综合考虑了到期时间、债券现金流以及市场利率对债券价格的影响，反映利率的微小变动对债券价格的影响，是一个较好的债券利率风险衡量指标。30.既注重资本增值又注重当期收入的证券投资基金是( )。（分数：0.50）A.指数基金B.成长型基金C.收入型基金D.平衡型基金 解析：解析 根据投资目标的不同，可以将基金分为成长型基金、收入型基金和平衡型基金。其中，平衡型基金是既注重资
48、本增值又注重当期收入的证券投资基金。31.价值型股票基金与成长型股票基金，( )。（分数：0.50）A.两者风险一样B.两者风险无法比较C.前者风险较高D.前者风险较低 解析：解析 根据股票性质的不同，通常可以将股票分为价值型股票与成长型股票：前者是指收益稳定、价值被低估、安全性较高的股票，其市盈率、市净率通常较低；后者是指收益增长速度快、未来发展潜力大的股票，其市盈率、市净率通常较高。显而易见，价值型股票基金的风险较成长型股票基金低。32.投资对象主要是那些大盘蓝筹股、债券等收入比较稳定的有价证券，以追求当期高收人为基本目标的基金称为( )。（分数：0.50）A.成长型基金B.收入型基金 C
49、.平衡型基金D.混合型基金解析：33.混合基金是指( )。（分数：0.50）A.既注重资本增值，又注重当期收入的一类基金B.由各种基金混合而成的基金C.投资于各种股票的基金D.同时以股票、债券为投资对象的基金 解析：34.货币市场基金不得投资于( )。（分数：0.50）A.剩余期限在 397天以内的债券B.可转换债券 C.期限在 1年以内的金融债券D.期限在 1年以内的央行票据解析：解析 货币市场基金是主要投资于货币市场工具的基金，按照货币市场基金管理暂行规定以及其他有关规定，目前我国货币市场基金不得投资于以下金融工具：股票；可转换债券；剩余期限超过 397天的债券；信用等级在 AAA级以下的企业债券；国内信用评级机构评定的 A-1级或相当于A-1级的短期信用级别及该标准以下的短期融资券；流通受限的证券。35.2007年 6月 18日，中国证监会颁布的( )规定，符合条件的境内基金管理公司和证券公司，经中国证监会批准，可在境内募集资金进行
