1、证券投资基金售人员从业考试基金销售基础-13 及答案解析(总分：46.50，做题时间：90 分钟)一、单选题(总题数：14，分数：16.00)1.基金行业自律组织的成员通常不包括 _ 。（分数：0.50）A.基金管理人B.基金托管人C.基金份额发售机构D.基金监管机构2.基金管理公司和基金代销机构制作、分发或公布基金宣传推介材料，应当按照要求报送报告材料。其报送内容不包括 _ 。（分数：0.50）A.基金宣传推介材料的形式B.基金宣传推介材料的用途说明C.基金管理公司督察长出具的合规意见书D.基金托管银行出具的基金业绩复核函或基金定期报告中相关内容的原件以及有关获奖证明的原件3.基金客户维护费
2、，一般用以向基金销售机构支付客户服务及销售活动中产生的相关费用，并从 _ 中列支。（分数：0.50）A.基金管理费B.基金托管费C.基金交易费用D.基金运作费用4.一般情况下，开放式基金赎回额总额的 _ 归入基金财产。（分数：0.50）A.25%B.30%C.45%D.50%5.对于年轻单身客户群，在投资标的上，可参与股票等较高风险的投资，在投资方式上，_则是比较有效的积累投资的方式。（分数：2.00）A.偏保守的平衡资产配置B.偏进取的平衡资产配置C.基金定期定额投资D.长期股权投资6._是指基金销售机构应当建立科学合理的方法，设置必要的标准和流程，保证基金销售适用性的实施。（分数：2.00
3、）A.全面性原则B.投资人利益优先C.客观性原则D.及时性原则7.依据股票型基金所持有的全部股票的平均市值、平均市盈率、平均市净率等指标可以对股票型基金的_进行分析。（分数：2.00）A.投资风格B.操作风格C.风险暴露D.收益情况8.下列选项中，不属于基金托管人职责的是 _ 。（分数：0.50）A.防止基金财产挪作他用，有效保障资产安全B.促使基金管理人按有关要求运作基金财产，保护份额持有人利益C.计算并公告基金资产净值，确定基金份额申购、赎回价格D.防范、减少基金会计核算中的差错9._是指投资者不需要先赎回已持有的基金份额，就可以将其持有的基金份额转换为同一基金管理人管理、并在同一注册登记
4、人处登记的另一基金份额的业务模式。（分数：2.00）A.基金转换B.基金投资C.定期定额D.基金组合投资10.开放式基金在开放申购、赎回前一般一周披露一次净值，开放申购、赎回后则会披露每个开放日的_。（分数：2.00）A.资产累计净值和份额净值B.资产净值和份额净值C.资产累计净值和资产净值D.份额净值与份额累计净值11.封闭式基金募集失败后，基金管理人应将所募集的资金加银行同期存款利息在基金募集期限届满后 _ 退还基金投资人。（分数：0.50）A.10日内B.10个工作日内C.30日内D.30个工作日内12.下列关于基金定期定额投资的叙述正确的是_。（分数：2.00）A.定期定额投资可规避基
5、金投资所固有的风险B.定期定额投资可保证投资人获得收益C.定期定额投资不是替代储蓄的等效理财方式D.定期定额投资是引导投资人进行短期投资的投资方式13.下列关于基金托管人职责的说法，不正确的是 _ 。（分数：0.50）A.安全保管基金财产B.按照规定开设基金财产的资金账户和证券账户C.按照规定监督基金管理人的投资运作D.编制中期和年度基金报告14.与基金相比，信托的投资门槛较高，其认购起点一般不低于 _ 万元。（分数：0.50）A.2B.3C.5D.8二、多选题(总题数：15，分数：17.00)15.对基金投资比例监管的有关规定中，正确的有 _ 。（分数：1.00）A.基金财产参与股票发行申购
6、，单只基金所申报的金额不得超过该基金的总资产B.同一基金管理人管理的全部基金持有一家公司发行的证券，不得超过该证券的 10%C.一只基金持有一家上市公司的股票，其市值不得超过基金资产净值的 10%D.基金财产参与股票发行申购，申报的股票数量不得超过拟发行股票公司本次发行股票总量的 50%16.基金托管人内部控制制度的原则包括 _ 。（分数：0.50）A.合法性原则B.完整性原则C.审慎性原则D.独立性原则17.基金合同中特别约定的事项包括_等方面的信息。（分数：2.50）A.基金各当事人的权利和义务B.基金合同终止C.基金持有人大会D.基金发售、交易、申购、赎回的相关安排18.基金的运作主要包
7、括：（分数：2.00）A.基金营销B.基金募集与交易C.基金投资运作D.基金后台管理19.对后台管理系统的规范包括 _ 。（分数：1.00）A.能够记录和管理基金风险评价、基金管理人与基金产品信息、投资资讯等相关信息B.应当记录基金销售机构和基金销售人员的相关信息C.应当具备交易清算、资金处理的功能D.应当具有对所涉及的信息流和资金流进行对账作业的功能20.我国基金业快速发展阶段的代表性基金创新品种有 _ 。（分数：1.00）A.南方宝元债券基金B.南方积极配置基金C.南方避险增值基金D.国投瑞银瑞福基金21.基金销售机构在进行市场细分时应遵循的原则包括 _ 。（分数：1.00）A.易入原则B
8、.成长原则C.成本原则D.可测原则22.关于基金销售适用性中的审慎调查，其内容应包括 _ 。（分数：1.00）A.基金代销机构选择代销产品时，应当对基金管理人进行审慎调查B.基金代销机构选择代销产品时，应当对基金托管人进行审慎调查C.基金管理人在选择基金代销机构时，应对基金代销机构进行审慎调查D.基金管理人在选择基金代销机构时，应对基金份额持有人进行审慎调查23.开放式基金的申购、赎回可以通过 _ 办理。（分数：1.00）A.直销中心B.代销网点C.电话D.互联网24.在存在活跃市场的情况下，下列有关投资品种公允价值的表述正确的有 _ 。（分数：1.00）A.估值日有市价的，应当采用市价确定公
9、允价值B.估值日没有市价的，且最近交易日后经济环境没有发生重大变化的，应当参考类似投资品种的现行市价确定股票投资的公允价值C.估值日没有市价的，且最近交易日后经济环境发生了重大变化的，应当参考类似投资品种的现行价格及重大变化因素，调整最近交易的市价，确定公允价值D.有充分证据表明最近交易市价不能真实反映公允价值的，应对最近交易的市价进行调整，以确定投资品种的公允价值25.基金运营事务是基金投资管理与市场营销工作的后台保障，通常包括_。（分数：2.00）A.资产核算与估值B.基金的投资管理C.资金清算D.基金注册登记26.下列关于基金合同的说法，不正确的有 _ 。（分数：0.50）A.基金合同约
10、定了基金管理人、基金托管人和基金份额持有人的权利义务关系B.基金合同披露了封闭式基金的基金份额总额和基金合同期限，或者开放式基金的最低募集份额总额C.基金合同披露了基金财产的投资方向和投资限制D.基金合同一经成立，不得解除和终止27.基金资产估值需考虑的因素包括 _ 。（分数：1.00）A.交易时间B.估值频率C.价格操纵及滥估问题D.估值方法的一致性及公开性28.根据我国法律法规的要求，基金资产托管业务包括 _ 。（分数：1.00）A.资产保管业务B.资金清算业务C.资产核算业务D.投资运作监督业务29.下列关于我国封闭式基金交易规则的说法，正确的有 _ 。（分数：0.50）A.封闭式基金的
11、交易时间为每周一至周五，每天 9:3011:30、13:0015:00，法定公众节假日除外B.封闭式基金的交易遵从“价格优先、时间优先”的原则C.买入与卖出封闭式基金份额，申报数量应当为 100份或其整数倍D.沪、深证券交易所对封闭式基金的交易不实行价格涨跌幅限制三、判断题(总题数：10，分数：13.50)30.债券的偿还性是指债券的变现能力。 _ （分数：1.00）A.正确B.错误31.基金管理公司应当自年度结束之日起 30日内报送监察稽核年度报告。 _ （分数：1.00）A.正确B.错误32.基金份额净值计价错误达到基金份额累计净值 0.3%时，基金管理人应当公告，并报国务院证券监督管理机
12、构备案。 _ （分数：0.50）A.正确B.错误33.证券市场是为了解决长期资本和短期资金供求矛盾而产生的市场。 _ （分数：1.00）A.正确B.错误34.基金的申购(认购)、赎回成功的投资者的资金将会从投资者的资金账户转移至基金在托管银行开立的基金银行存款账户或从基金账户转移至投资者的资金账户。 _ （分数：1.00）A.正确B.错误35.价格优先原则表现为：价格较高的申报优先于价格较低的申报。 _ （分数：1.00）A.正确B.错误36.未经签订书面销售协议，基金销售机构不得办理基金的销售。但是，基金销售机构可以委托其他机构代为办理基金的销售业务。 （分数：3.00）A.正确B.错误37
13、.基金管理费率通常与基金规模成正比，与风险成正比。 （分数：3.00）A.正确B.错误38.一般说来，同样的资产管理规模，一个以股票基金管理为主的基金公司，其管理费收入会低于以货币市场基金为主的公司。 _ （分数：1.00）A.正确B.错误39.美式权证仅可以在失效日当日行权，欧式权证可以在权证失效日之前任何交易日行权。 _ （分数：1.00）A.正确B.错误证券投资基金售人员从业考试基金销售基础-13 答案解析(总分：46.50，做题时间：90 分钟)一、单选题(总题数：14，分数：16.00)1.基金行业自律组织的成员通常不包括 _ 。（分数：0.50）A.基金管理人B.基金托管人C.基金
14、份额发售机构D.基金监管机构 解析：解析 基金行业自律组织是由基金管理人、基金托管人或基金份额发售机构等服务机构成立的同业协会。同业协会在促进同业交流、提高从业人员素质、加强行业自律管理、促进行业发展中具有重要的作用。2.基金管理公司和基金代销机构制作、分发或公布基金宣传推介材料，应当按照要求报送报告材料。其报送内容不包括 _ 。（分数：0.50）A.基金宣传推介材料的形式B.基金宣传推介材料的用途说明C.基金管理公司督察长出具的合规意见书D.基金托管银行出具的基金业绩复核函或基金定期报告中相关内容的原件以及有关获奖证明的原件 解析：解析 D 项应是“基金托管银行出具的基金业绩复核函或基金定期
15、报告中相关内容的复印件以及有关获奖证明的复印件”。3.基金客户维护费，一般用以向基金销售机构支付客户服务及销售活动中产生的相关费用，并从 _ 中列支。（分数：0.50）A.基金管理费 B.基金托管费C.基金交易费用D.基金运作费用解析：解析 基金销售机构销售基金管理人的基金产品前，应由总部与基金管理人签订销售协议，约定支付报酬的比例和方式。基金管理人与基金销售机构可以在基金销售协议中约定，依据销售机构销售基金的保有量提取一定比例的客户维护费，用以向基金销售机构支付客户服务及销售活动中产生的相关费用，客户维护费从基金管理费中列支。4.一般情况下，开放式基金赎回额总额的 _ 归入基金财产。（分数：
16、0.50）A.25% B.30%C.45%D.50%解析：解析 投资者在办理开放式基金赎回时，一般需要缴纳赎回费，货币市场基金及中国证监会规定的其他品种除外。赎回费率不得超过基金份额赎回金额的 5%，赎回费总额的 25%归入基金财产。5.对于年轻单身客户群，在投资标的上，可参与股票等较高风险的投资，在投资方式上，_则是比较有效的积累投资的方式。（分数：2.00）A.偏保守的平衡资产配置B.偏进取的平衡资产配置C.基金定期定额投资 D.长期股权投资解析：从参加工作到成家，一般为 28 年。此阶段年轻、收入低，大部分用于消费，难以有较大的积蓄，此时理财的目的，一方面积累收入，另一方面也是投资经验的
17、积累，为未来更长远的理财打下基础。在投资标的上，可参与股票等较高风险的投资，在投资方式上，基金定期定额投资则是比较有效的积累投资的方式。故选 C。6._是指基金销售机构应当建立科学合理的方法，设置必要的标准和流程，保证基金销售适用性的实施。（分数：2.00）A.全面性原则B.投资人利益优先C.客观性原则 D.及时性原则解析：解析 客观性原则是指基金销售机构应当建立科学合理的方法，设置必要的标准和流程，保证基金销售适用性的实施。客观性原则强调的是基金销售机构在研究和执行对基金管理人、基金产品和基金投资人调查、评价的方法、标准和流程时，应当尽力减少主观因素和人为因素的干扰，尽量做到客观准确，并且有
18、合理的理论依据。故选 C。7.依据股票型基金所持有的全部股票的平均市值、平均市盈率、平均市净率等指标可以对股票型基金的_进行分析。（分数：2.00）A.投资风格 B.操作风格C.风险暴露D.收益情况解析：解析 依据股票型基金所持有的全部股票的平均市值、平均市盈率、平均市净率等指标可以对股票型基金的投资风格进行分析；依据基金的持股集中度、持股行业集中度、周转率等指标可以对基金的操作风格进行分析。故选 A。8.下列选项中，不属于基金托管人职责的是 _ 。（分数：0.50）A.防止基金财产挪作他用，有效保障资产安全B.促使基金管理人按有关要求运作基金财产，保护份额持有人利益C.计算并公告基金资产净值
19、，确定基金份额申购、赎回价格 D.防范、减少基金会计核算中的差错解析：解析 “计算并公告基金资产净值，确定基金份额申购、赎回价格”为基金管理人的职责。9._是指投资者不需要先赎回已持有的基金份额，就可以将其持有的基金份额转换为同一基金管理人管理、并在同一注册登记人处登记的另一基金份额的业务模式。（分数：2.00）A.基金转换 B.基金投资C.定期定额D.基金组合投资解析：解析 基金转换是指开放式基金份额的转换，是指投资者不需要先赎回已持有的基金份额，就可以将其持有的基金份额转换为同一基金管理人管理、并在同一注册登记人处登记的另一基金份额的业务模式。基金转换业务适合于有一定投资经验、熟悉基金市场
20、、有波段操作习惯的投资者。故选 A。10.开放式基金在开放申购、赎回前一般一周披露一次净值，开放申购、赎回后则会披露每个开放日的_。（分数：2.00）A.资产累计净值和份额净值B.资产净值和份额净值C.资产累计净值和资产净值D.份额净值与份额累计净值 解析：基金净值公告主要包括基金资产净值、份额净值和份额累计净值等信息。封闭式基金与开放式基金在披露净值公告的频率上有所不同：封闭式基金一般一周披露一次资产净值和份额净值；而开放式基金在开放申购、赎回前一般一周披露一次净值，开放申购、赎回后则会披露每个开放日的份额净值与份额累计净值。故选 D。11.封闭式基金募集失败后，基金管理人应将所募集的资金加
21、银行同期存款利息在基金募集期限届满后 _ 退还基金投资人。（分数：0.50）A.10日内B.10个工作日内C.30日内 D.30个工作日内解析：解析 基金募集期限届满，基金不满足有关募集要求的，基金募集失败，基金管理人应承担的责任有：以固有财产承担因募集行为而产生的债务和费用；在基金募集期限届满后 30日内返还投资者已缴纳的款项，并加计银行同期存款利息。12.下列关于基金定期定额投资的叙述正确的是_。（分数：2.00）A.定期定额投资可规避基金投资所固有的风险B.定期定额投资可保证投资人获得收益C.定期定额投资不是替代储蓄的等效理财方式 D.定期定额投资是引导投资人进行短期投资的投资方式解析：
22、解析 定期定额投资是引导投资人进行长期投资、平均投资成本的一种简单易行的投资方式，但并不能规避基金投资所固有的风险，不能保证投资人获得收益，也不是替代储蓄的等效理财方式。故选C。13.下列关于基金托管人职责的说法，不正确的是 _ 。（分数：0.50）A.安全保管基金财产B.按照规定开设基金财产的资金账户和证券账户C.按照规定监督基金管理人的投资运作D.编制中期和年度基金报告 解析：14.与基金相比，信托的投资门槛较高，其认购起点一般不低于 _ 万元。（分数：0.50）A.2B.3C.5 D.8解析：解析 股票、债券、证券投资基金、银行储蓄存款、保险的投资门槛相对较低，而银行理财产品、信托产品、
23、券商集合计划的认购金额通常要求在 5万元、10 万元，甚至百万元以上，投资门槛较高。二、多选题(总题数：15，分数：17.00)15.对基金投资比例监管的有关规定中，正确的有 _ 。（分数：1.00）A.基金财产参与股票发行申购，单只基金所申报的金额不得超过该基金的总资产 B.同一基金管理人管理的全部基金持有一家公司发行的证券，不得超过该证券的 10% C.一只基金持有一家上市公司的股票，其市值不得超过基金资产净值的 10% D.基金财产参与股票发行申购，申报的股票数量不得超过拟发行股票公司本次发行股票总量的 50%解析：解析 基金管理人运用基金财产进行证券投资，不得有下列情形：一只基金持有一
24、家上市公司的股票，其市值超过基金资产净值的 10%；同一基金管理人管理的全部基金持有一家公司发行的证券，超过该证券的 10%；基金财产参与股票发行申购，单只基金所申报的金额超过该基金的总资产，单只基金所申报的股票数量超过拟发行股票公司本次发行股票的总量；违反基金合同关于投资范围、投资策略和投资比例等约定；中国证监会规定禁止的其他情形。16.基金托管人内部控制制度的原则包括 _ 。（分数：0.50）A.合法性原则 B.完整性原则 C.审慎性原则 D.独立性原则 解析：17.基金合同中特别约定的事项包括_等方面的信息。（分数：2.50）A.基金各当事人的权利和义务 B.基金合同终止 C.基金持有人
25、大会 D.基金发售、交易、申购、赎回的相关安排解析：基金合同中特别约定的事项包括基金各当事人的权利义务、基金持有人大会、基金合同终止等方面的信息。故选 ABC。18.基金的运作主要包括：（分数：2.00）A.基金营销 B.基金募集与交易C.基金投资运作 D.基金后台管理 解析：19.对后台管理系统的规范包括 _ 。（分数：1.00）A.能够记录和管理基金风险评价、基金管理人与基金产品信息、投资资讯等相关信息 B.应当记录基金销售机构和基金销售人员的相关信息 C.应当具备交易清算、资金处理的功能 D.应当具有对所涉及的信息流和资金流进行对账作业的功能 解析：解析 后台管理系统主要实现对前台业务系
26、统功能的数据支持和集中管理。主要规范如下：应当记录基金销售机构和基金销售人员的相关信息，具有对基金销售分支机构、网点和基金销售人员的管理、考核、行为监控等功能；能够记录和管理基金风险评价、基金管理人与基金产品信息、投资资讯等相关信息；后台管理系统应当对基金交易开放时间以外收到的交易申请进行正确的处理，防止发生基金投资人盘后交易的行为；后台管理系统应当具备交易清算、资金处理的功能，以便完成与基金注册登记系统、银行系统的数据交换；后台管理系统应当具有对所涉及的信息流和资金流进行对账作业的功能。20.我国基金业快速发展阶段的代表性基金创新品种有 _ 。（分数：1.00）A.南方宝元债券基金B.南方积
27、极配置基金 C.南方避险增值基金D.国投瑞银瑞福基金 解析：解析 证券投资基金法的实施标志着我国基金业进入快速发展阶段，产品创新活动日趋活跃，具有代表性的基金创新产品包括：2004 年 10月成立的国内第一只上市开放式基金(LOF)南方积极配置基金，2004 年年底推出的国内首只交易型开放式指数基金(ETF)华夏上证 50ETF，2006 年 5月推出的国内首只生命周期基金汇丰晋信 2016基金，2007 年 7月推出的国内首只结构化基金国投瑞银瑞福基金，2007 年 9月推出的首只 QDII基金南方全球精选基金 QDII基金，2008 年 4月推出的国内首只社会责任基金兴业社会责任基金，20
28、09 年 5月推出 ETF联接基金等。AC 两项为试点发展阶段具有代表 j生的基金创新品种。21.基金销售机构在进行市场细分时应遵循的原则包括 _ 。（分数：1.00）A.易入原则 B.成长原则 C.成本原则D.可测原则 解析：解析 基金销售机构市场细分必须切合实际，能够对基金销售工作起到积极、有效的作用，因此基金销售机构在进行市场细分时应遵循以下原则：易入原则；可测原则；成长原则；识别原则；利润原则。22.关于基金销售适用性中的审慎调查，其内容应包括 _ 。（分数：1.00）A.基金代销机构选择代销产品时，应当对基金管理人进行审慎调查 B.基金代销机构选择代销产品时，应当对基金托管人进行审慎
29、调查C.基金管理人在选择基金代销机构时，应对基金代销机构进行审慎调查 D.基金管理人在选择基金代销机构时，应对基金份额持有人进行审慎调查解析：解析 基金代销机构选择代销基金产品时，应当将对基金管理人进行的审慎调查作为销售决策流程的有机组成部分；基金管理人在选择基金代销机构时，为确保基金销售适用性的贯彻实施，也应当对基金代销机构进行审慎调查。23.开放式基金的申购、赎回可以通过 _ 办理。（分数：1.00）A.直销中心 B.代销网点 C.电话 D.互联网 解析：解析 开放式基金份额的申购、赎回场所与认购渠道一样，可以通过基金管理人的直销中心与基金销售代理人的代销网点办理。投资者也可通过基金管理人
30、或其指定的基金销售代理人以电话、传真或互联网等形式进行申购、赎回。24.在存在活跃市场的情况下，下列有关投资品种公允价值的表述正确的有 _ 。（分数：1.00）A.估值日有市价的，应当采用市价确定公允价值 B.估值日没有市价的，且最近交易日后经济环境没有发生重大变化的，应当参考类似投资品种的现行市价确定股票投资的公允价值C.估值日没有市价的，且最近交易日后经济环境发生了重大变化的，应当参考类似投资品种的现行价格及重大变化因素，调整最近交易的市价，确定公允价值 D.有充分证据表明最近交易市价不能真实反映公允价值的，应对最近交易的市价进行调整，以确定投资品种的公允价值 解析：解析 B 项应为估值日
31、无市价的，但最近交易日后经济环境未发生重大变化，应采用最近交易市价确定公允价值。25.基金运营事务是基金投资管理与市场营销工作的后台保障，通常包括_。（分数：2.00）A.资产核算与估值 B.基金的投资管理C.资金清算 D.基金注册登记 解析：解析 基金运营事务是基金投资管理与市场营销工作的后台保障，通常包括基金注册登记、资产核算与估值、资金清算和信息披露等业务。基金运营业务对保障基金资产的安全运作、保护投资者利益、提高对投资者服务的质量以及对基金管理公司整体业务的发展起着重要的支持作用。故选 ACD。26.下列关于基金合同的说法，不正确的有 _ 。（分数：0.50）A.基金合同约定了基金管理
32、人、基金托管人和基金份额持有人的权利义务关系B.基金合同披露了封闭式基金的基金份额总额和基金合同期限，或者开放式基金的最低募集份额总额C.基金合同披露了基金财产的投资方向和投资限制D.基金合同一经成立，不得解除和终止 解析：27.基金资产估值需考虑的因素包括 _ 。（分数：1.00）A.交易时间B.估值频率 C.价格操纵及滥估问题 D.估值方法的一致性及公开性 解析：解析 基金资产估值需考虑的因素包括：估值频率；交易价格；价格操纵及滥估问题；估值方法的一致性及公开性。28.根据我国法律法规的要求，基金资产托管业务包括 _ 。（分数：1.00）A.资产保管业务 B.资金清算业务 C.资产核算业务
33、 D.投资运作监督业务 解析：29.下列关于我国封闭式基金交易规则的说法，正确的有 _ 。（分数：0.50）A.封闭式基金的交易时间为每周一至周五，每天 9:3011:30、13:0015:00，法定公众节假日除外 B.封闭式基金的交易遵从“价格优先、时间优先”的原则 C.买入与卖出封闭式基金份额，申报数量应当为 100份或其整数倍 D.沪、深证券交易所对封闭式基金的交易不实行价格涨跌幅限制解析：三、判断题(总题数：10，分数：13.50)30.债券的偿还性是指债券的变现能力。 _ （分数：1.00）A.正确B.错误 解析：解析 债券的偿还性是相对于股票的永久性而言的，是指债券有规定的偿还期限
34、，债务人必须按期向债权人支付利息和偿还本金。债券的变现能力是债券的流动性。31.基金管理公司应当自年度结束之日起 30日内报送监察稽核年度报告。 _ （分数：1.00）A.正确 B.错误解析：32.基金份额净值计价错误达到基金份额累计净值 0.3%时，基金管理人应当公告，并报国务院证券监督管理机构备案。 _ （分数：0.50）A.正确B.错误 解析：33.证券市场是为了解决长期资本和短期资金供求矛盾而产生的市场。 _ （分数：1.00）A.正确 B.错误解析：解析 证券市场是股票、债券、投资基金等有价证券发行和交易的场所。证券市场是市场经济发展到一定阶段的产物，是为解决资本供求矛盾和流动性而产
35、生的市场。34.基金的申购(认购)、赎回成功的投资者的资金将会从投资者的资金账户转移至基金在托管银行开立的基金银行存款账户或从基金账户转移至投资者的资金账户。 _ （分数：1.00）A.正确 B.错误解析：35.价格优先原则表现为：价格较高的申报优先于价格较低的申报。 _ （分数：1.00）A.正确B.错误 解析：解析 价格优先原则表现为：价格较高的买入申报优先于价格较低的买入申报，价格较低的卖出申报优先于较高价格的卖出申报。36.未经签订书面销售协议，基金销售机构不得办理基金的销售。但是，基金销售机构可以委托其他机构代为办理基金的销售业务。 （分数：3.00）A.正确B.错误 解析：解析 未
36、经签订书面销售协议，基金销售机构不得办理基金的销售。同时，基金销售机构不得委托其他机构代为办理基金的销售业务。37.基金管理费率通常与基金规模成正比，与风险成正比。 （分数：3.00）A.正确B.错误 解析：解析 费率水平的设计主要与基金的类型有关。基金管理费率通常与基金规模成反比，与风险成正比。基金规模越大，风险程度越低，基金管理费率越低。38.一般说来，同样的资产管理规模，一个以股票基金管理为主的基金公司，其管理费收入会低于以货币市场基金为主的公司。 _ （分数：1.00）A.正确B.错误 解析：解析 一般说来，同样的资产管理规模，一个以股票基金管理为主的基金公司，其管理费收入就会大大高于以货币市场基金为主的公司。39.美式权证仅可以在失效日当日行权，欧式权证可以在权证失效日之前任何交易日行权。 _ （分数：1.00）A.正确B.错误 解析：解析 美式权证可以在权证失效日之前任何交易日行权，欧式权证仅可以在失效日当日行权，百慕大式权证则可以在失效日之前一段规定时间内行权。
