1、证券发行与承销-20 及答案解析(总分：99.50，做题时间：90 分钟)一、单项选择题(总题数：60，分数：30.00)1.公司的法定代表人为( )。（分数：0.50）A.董事长B.总经理C.董事会指定D.公司章程规定2.禁止以低于股票面值的价格发行股票、股份有限公司不得随意回购已发行的股份等，属于股份有限公司资本应遵行( )。（分数：0.50）A.资本确定原则B.资本维持原则C.资本不变原则D.资本固定原则3.在 B 股发行的过程中，境内的资产评估机构应当是( )的机构。（分数：0.50）A.具有良好资信B.具有从事证券相关业务资格C.具有从事境外上市外资股发行经验D.具有国外办事处4.股
2、份有限公司的发起人持有的本公司股份，自公司成立之日起( )内不得转让。（分数：0.50）A.6 个月B.1 年C.2 年D.3 年5.上市公司在股东大会作出有关购买、出售、置换资产决议_日后，仍未完成有关产权过户手续的，应当立即将实施情况报告证券交易所并公告，此后，每_日应当公告一次，直至完成有关购买、出售、置换资产决议的过户手续。( )（分数：0.50）A.60 20B.90 30C.30 10D.50 106.速动比率为( )。（分数：0.50）A.流动资产/流动负债B.存货/流动负债C.(流动资产-存货)/流动负债D.现金/流动负债7.股份有限公司董事长和副董事长由董事会以全体董事的(
3、)选举产生。（分数：0.50）A.超过 1/2B.超过 2/3C.超过 3/4D.全体一致8.发行人应披露发起人、持有发行人 5%以上股份的主要股东及实际控制人的基本情况，实际控制人应披露到最终的( )为止。（分数：0.50）A.法人B.实际控制人的上一级单位C.关联人D.国有控股主体或自然人9.股份有限公司向社会公开募集的，须经( )核准。（分数：0.50）A.国务院B.国家体改委C.省级人民政府D.中国证监会10.公司法规定，股份有限公司注册资本的最低限额为人民币( )元。（分数：0.50）A.1000 万B.2000 万C.500 万D.1500 万11.首次公开发行股票公司的推介活动，
4、不要求必须参加的是( )。（分数：0.50）A.公司董事长B.主承销商的项目负责人C.董事会秘书D.独立董事12.无记名股票持有人应当于股东大会召开( ) 日前至闭会止将股票交存于公司才能出席大会。（分数：0.50）A.10B.15C.7D.513.内核小组通常由( )名专业人土组成，这些人员要保持稳定性和独立性。（分数：0.50）A.510B.515C.815D.81014.股份有限公司修改公司章程，必须经出席股东大会的股东所持表决权的( )通过。（分数：0.50）A.2/3 以上B.半数以上C.3/4 以上D.全部15.某股份有限公司发行股票 4000 万股，缴款结束日为 6 月 30 日
5、，当年累计净利润 6400 万元，公司发行新股前的总股本数为 12800 万股，用全面摊薄法计算的每股收益为( )元。（分数：0.50）A.0.38B.0.40C.0.46D.0.5016.关于有限责任公司的股东数的规定，下列正确的是( )。（分数：0.50）A.2 人以上B.50 人以下C.1 人以上，50 人以下D.至少有 5 人，没有上限17.境内上市公司所属企业申请境外上市，要求上市公司最近一个会计年度合并报表中按权益享有所属企业的净利润和净资产分别不得超过上市公司合并会计报表的净利润和净资产的_和_。( )（分数：0.50）A.30% 30%B.30% 50%C.50% 30%D.5
6、0% 50%18.首次公开发行股票的信息披露文件，不包括( )。（分数：0.50）A.招股说明书及其附录和备查文件B.发行公告C.招股说明书摘要D.承销商尽职调查报告19.采用募集设立方式的，发起人应于股款交足之后_日内主持召开公司创立大会。发起人应该在创立大会召开_日前将会议日期通知各认股人或予以公告。( )（分数：0.50）A.15 30B.30 30C.15 15D.30 1520.股东大会作出特别决议，应当由出席股东大会的股东所持表决权的( )以上通过。（分数：0.50）A.1/2B.2/3C.3/4D.100%21.公司未弥补的亏损达实收股本总额的( )时，必须召开临时股东大会。（分
7、数：0.50）A.1/2B.1/4C.1/3D.1/522.股份公司成立日期为( )。（分数：0.50）A.创立大会召开日B.发起人协议签署日C.中国证监会批文签署 13D.营业执照签发日期23.不属于直接融资范畴的是( )。（分数：0.50）A.股票融资B.公司债券融资C.国债融资D.向银行借款24.上市公司公开发行新股的一般规定要求最近 24 个月内曾公开发行证券的，不存在发行当年营业利润比上年下降( )以上的情形。（分数：0.50）A.10%B.30%C.50%D.70%25.新股发行的信息披露中，关于债券方面的披露错误的有( )。（分数：0.50）A.发行人应披露最近 1 期末的主要债
8、项B.发行人应披露最近 3 期末的主要债项C.银行借款D.贷款用途26.向中国证监会提出可转换公司债券上市交易申请时，无须提交( )。（分数：0.50）A.上市报告书(申请书)B.公司章程C.申请上市的董事会决议D.保荐协议和保荐人出具的上市保荐书27.关于公司解散，下列说法正确的是( )。（分数：0.50）A.股份有限公司的解散是指股份有限公司法人资格的消失B.公司解散时，不需要进行必要的清算活动C.公司解散后，仍具有部分进行业务活动的能力D.股份有限公司的解散是指股份有限公司法人资格的递延28.在上海证券交易所网上定价发行可转换公司债券，假设 T 日为上网定价发行日，下列说法错误的是( )
9、。（分数：0.50）A.T+1 日，冻结申购资金B.T+2 日，验资报告送达上海证券交易所；上海证券交易所向营业部发送配号C.T+3 日，中签率公告见报；摇号D.T+4 日，做好上市前准备工作29.破产宣告以后，由( )接管破产的股份有限公司。（分数：0.50）A.债权人B.法院C.上级主管部门D.破产清算组30.采用上网发行和对法人配售相结合的方式发行股票，用于配售部分的股票不得少于发行量的( )%。（分数：0.50）A.20B.30C.25D.3531.关于 MM 的无公司税模型二，错误的是( )。（分数：0.50）A.使用财务杠杆的负债公司，其股东权益成本是随着债务融资额的增加而上升的B
10、.便宜的负债带给公司的利益会被股东权益成本的上升所抵消，最后使负债公司的平均资本成本等于无负债公司的权益资本成本C.公司的市场价值会随着负债率的上升而提高D.企业的资本机构不会影响企业的价值和资本成本32.主承销商向中国证券业协会报送承销商备案材料的时间限制是报送发行文件的( )天之内。（分数：0.50）A.2B.3C.4D.533.发行人应依法与担保人签订担保合同，担保范围应包括除可转换公司债券的本金及利息、违约金，此外，损害赔偿金还包括( )。（分数：0.50）A.实现债权的费用B.转换的费用C.手续费D.交易的费用34.董事会会议的召集权人是( )。（分数：0.50）A.董事会秘书B.副
11、董事长C.董事长D.总经理35.沪市投资者可以使用其所持的上海证券账户在申购日向上证所申购在上证所发行的新股，每一申购单位为( )股。（分数：0.50）A.1B.10C.100D.100036.公司债券每张面值( )元，发行价格由发行人与保荐人通过市场询价确定。（分数：0.50）A.1B.10C.100D.100037.考虑税收和发行债券的筹资费率，债券成本计算公式可以表示为( )。（分数：0.50）A.Kb=I(1-Fb)/B(1-T)B.Kb=B(1-T)/I(1-Fb)C.Kb=B(1-Fb)/i(1-T)D.Kb=I(1-T)/B(1-Fb)38.公司与资信评级机构应当约定，在债券有效
12、存续期间，资信评级机构每年至少公告( )次跟踪评级报告。（分数：0.50）A.1B.2C.3D.539.根据公司法的有关规定，公司提取法定公积金的标准是( )。（分数：0.50）A.按税后利润的 10%提取B.按利润总额的 10%提取C.按税后利润的 5%10%提取D.按未分配利润的 10%提取40.由于股东只承担有限责任，普通股实际上是对公司总资产的一项( )。（分数：0.50）A.看涨期权B.看跌期权C.平价期权D.实质期权41.发起人持有的本公司股份，自公司成立之日起( )年内不得转让。（分数：0.50）A.1B.3C.5D.742.股份公司应由( )向公司登记机关报送文件，申请设立登记
13、。（分数：0.50）A.发起人B.股东大会C.董事长D.董事会43.新设合并，指两个或两个以上的公司各自解散，在此基础上设立一个新的股份有限公司，这个新设的股份有限公司( )原有几个公司的债权、债务。（分数：0.50）A.收购B.放弃C.继承D.不接管44.由于特殊原因，可转换债券发行人可申请豁免披露( )。（分数：0.50）A.募集说明书B.募集说明书的某些信息C.募集说明书摘要D.上市公告书45.公司董事、监事、高级管理人员应当向公司申报所持有的本公司的股份及其变动情况，在任职期间每年转让的股份不得超过其所持有本公司股份总数的( )。（分数：0.50）A.25%B.20%C.15%D.10
14、%46.在各种融资方式中，收购公司一般最后才选择( )。（分数：0.50）A.公司内部自有资金B.银行贷款筹资C.股票筹资D.债券筹资47.下列各项不属于公司反收购战略中保持公司控制权策略的是( )（分数：0.50）A.限制董事资格B.每年部分改选董事会成员C.管理层收购(MBO)D.超级多数条款48.证券公司从事证券发行上市保荐业务应当向( )申请保荐机构资格。（分数：0.50）A.中国证监会B.国务院C.证券业协会D.证券交易所49.甲证券公司欲从事上市公司并购重组财务顾问业务，其财务顾问主办人不得少于( )人。（分数：0.50）A.2B.3C.5D.750.公司开办费用自公司开始生产经营
15、当月起平均分摊，摊销期限不得超过( )年。（分数：0.50）A.3B.4C.5D.1051.向原股东配股时，公司一次配股发行股份总数，原则上应不超过本次配股前股本总额的( )。（分数：0.50）A.20%B.30%C.40%D.50%52.关于股份有限公司分立，下列说法正确的是( )。（分数：0.50）A.股份有限公司的分立是指一个股份有限公司因生产经营需要或其他原因而分开设立为两个或两个以上子公司B.股份有限公司的分立可以分为新设分立和派生分立C.新设分立是指股份有限公司将其全部财产分割为两个部分以上，另外设立两个公司，原公司的法人地位延续D.派生分立是指原公司将其财产或业务的一部分分离出去
16、设立一个或数个公司，原公司消失。公司分立，其财产做相应的分割并应当编制资产负债表及财产清单53.绝对估值法亦称贴现法，主要包括( )、现金分红折现法。（分数：0.50）A.市盈率法B.公司贴现现金流量法C.可比公司定价法D.市净率法54.对未能按规定披露信息的企业、相关中介机构及负有直接责任的董事、高级管理人员和其他直接责任人员，情节严重的，交易商协会可建议中国人民银行给予( )。（分数：0.50）A.纪律处分B.民事处罚C.行政处罚D.刑事处罚55.A 公司拟等价发行面值 1000 元、期限 5 年、票面利率 8%的债券 4000 张，每年结息一次，发行费用为发行价格的 5%，公司所得税率
17、33%，这笔债券的资本成本是( )。（分数：0.50）A.3.4%B.4.32%C.5.64%D.6.01%56.发行人向单个客户的销售比例( )，应披露其名称及销售比例。（分数：0.50）A.超过总额的 10%的B.超过总额的 20%或严重依赖于少数客户的C.超过总额的 30%或严重依赖于少数客户的D.超过总额的 50%或严重依赖于少数客户的57.( )对人民币债券发行利率进行管理。（分数：0.50）A.中国证监会B.财政部C.中国人民银行D.中国银监会58.国有资产折股时，折股比率不得低于( )%。（分数：0.50）A.25B.35C.55D.6559.根据有关规定，以募集方式设立公司，申
18、请发行境内上市外资股的公司至少应具有的条件之一是( )。（分数：0.50）A.公司净资产总值不低于 1.5 亿元人民币B.符合国家有关风险资产投资立项的规定C.公司从前一次发行股票到本次申请期间没有重大违法行为D.改组设立公司的原有企业或者作为公司主要发起人的国有企业，最近 3 年连续盈利60.通常情况下，( )，赎回的期权价值就越大，越有利于发行人。（分数：0.50）A.赎回期限越短、转换比率越低、赎回价格越低，B.赎回期限越长、转换比率越高、赎回价格越低C.赎回期限越长、转换比率越低、赎回价格越高D.赎回期限越长、转换比率越低、赎回价格越低二、不定项选择题(总题数：60，分数：39.50)
19、61.中国证监会对并购重组委员会委员的监督措施包括( )。（分数：0.50）A.问责制度B.违规处罚制度C.举报监督机制D.暂停核准或者不予核准62.上市公司应当在董事会作出重大资产重组决议后的次一下作日至少披露( )，同时抄报上市公司所在地的中国证监会派出机构。（分数：0.50）A.董事会决议及独立董事的意见B.上市公司重大资产重组预案C.本次重组的重大资产重组报告书D.独立财务颐问报告63.下列活动中，应当聘请保荐机构履行保荐职责的是( )。（分数：0.50）A.发行股票B.上市公司发行新股C.发行人首次公开发行股票并上市D.国务院认定的其他情形64.债务融资成本低于股权融资成本的原因有(
20、 )。（分数：0.50）A.债务融资成本财务风险较小B.债务融资具有财务杠杆的作用C.债务融资利息的支付具有冲减税基的作用D.债务融资一般不会产生对企业的控制权问题65.某股份公司(下称“A 公司”)拟由 B 企业、C 公司、D 公司、E 研究所和 F 企业共同发起设立，并发行股票及在证券交易所上市。A 公司筹委会拟在公司董事会中设立独立董事。根据有关规定，下列选项中，不得在 A 公司担任独立董事的有( )。（分数：0.50）A.E 研究所的所长B.A 公司总经理之子C.参与独立审计准则起草子作的某大学教授D.财政部财产评估司的处长66.关于债券筹资的特点描述错误的有( )。（分数：0.50）
21、A.债券的税后成本低于股票的税后成本B.公司运用债券投资，不仅取得一笔营运资本，而且还向债权人购得一项以公司总资产为基础资产的看涨期权C.债券投资具有杠杆作用D.公司债券通常不需要抵押和担保，不会削弱经理控制权和股东的剩余控制权67.财务顾问为目标公司提供的服务有( )。（分数：0.50）A.预警服务B.制订反收购策略C.评价服务D.利润预测68.发行监管制度的核心内容是股票发行决定权的归属，目前国际上的主要类型包括( )。（分数：0.50）A.政府主导型B.混合式C.行业协会主导式D.市场主导型69.( )可以在证券交易所债券巾场上参加记账式同侦的招标发行（分数：0.50）A.证券公司B.保
22、险公司C.信托投资公司D.商业银行70.审计风险由( )组成。（分数：1.00）A.固有风险B.误差风险C.控制风险D.检查风险71.并购重组委的职责包括( )；（分数：0.50）A.根据有关法律、行政法规和中国证监会的相关规定，审核上市公司并购重组申请是否符合相关条件B.审核财务顾问、会计师事务所、律师事务所、资产评估机构等证券服务机构及相关人员为并购重组申请事项出具的有关材料及意见书C.审核中国证监会有关职能部门出具的初审报告D.依法对并购重组申请事项提出审核意见72.上市公司全体( )应当出具承诺，保证重大资产重组申请文件不存在虚假汜载、误导性陈述或者重大遗漏。（分数：0.50）A.董事
23、B.高级管理人员C.会计人员D.监事73.根据新修订的证券法，证券公司可以从事的业务包括( )。（分数：0.50）A.证券承销业务B.保荐业务C.证券资产管理业务D.储蓄存款业务74.并购重组委委员( )，中国证监会应当予以解聘。（分数：0.50）A.违反法律、行政法规、规章和并购重组委审核工作纪律的B.未按照中国证监会的规定勤勉尽职的C.无故不出席并购重组委会议的D.本人提出辞职申请的75.信息披露的方式主要包括( )。（分数：0.50）A.依规定程序在指定披露报刊公开刊登B.山头通知C.在指定信息披露网站公布D.自主网上披露76.在市盈率的计算公式中，确定每股净利润的方法有( )。（分数：
24、0.50）A.全面摊薄法B.估值法C.现金流量贴现法D.加权平均法77.上市公司重大资产重组存在( )的情形时，应当提交并购重组委审核。（分数：1.00）A.上市公司出售资产的总额和购买资产的总额占其最近一个会计年度经审计的合并财务会计报告期末资产总额的比例均达到 70%以上B.上市公司出售全部经营性资产，同时购买其他资产C.上市公司对中国证监会有关职能部门提出的反馈意见表示异议的D.中国证监会在审核中认为需要提交并购重组委审核的其他情形78.并购重组委委员审核并购重组申请文件时，应当及时提出回避的情形包括( )。（分数：0.50）A.委员本人或者其亲属担任并购重组当事人或者其聘请的专业机构的
25、董事、监事、经理或者其他高级管理人员的B.委员本人或者其所在工作单位近三年内为并购重组当事人提供保荐、承销、财务顾问、审计、评估、法律、咨询等服务，可能妨碍其公正履行职责的C.并购重组委会议召开前，委员及其亲属曾与并购重组当事人及其他相关单位或个人进行过接触，可能影响其公正履行职责的D.委员本人或者其亲属、委员所在千作单位持有并购重组申请公司的股票，可能影响其公正履行职责的79.股份有限公司有下列( )情形之一的，应当在 2 个月内召开股份有限公司临时股东大会。（分数：0.50）A.董事人数不足公司章程所定人数的 2/3B.公司未弥补的亏损达到股本总额的 1/3C.董事人数不足公司法规定的法定
26、最低人数D.监事会提议召开80.发行人、认股人缴纳股款或者缴付抵作股款的出资后，除( )的情形外，不得抽回资本。（分数：1.00）A.未按期募足股份B.发起人未按期召开创立大会C.公司章程未经创立大会通过D.创立大会决议不设立公司81.主承销商于 T+2 日 7:00 前将确定的配售结果数据通过 PROP 发送至登记结算平台，下列属于配售结果数据内容的是( )。（分数：0.50）A.发行价格B.获配股数C.配售额D.证券账户82.上市公司重大资产重组发生( )情形时，独立财务顾问应当及时出具核查意见，向中国证监会及其派出机构报告，并予以公告。（分数：0.50）A.中国证监会作出核准决定前，上市
27、公司对交易对象作变更，构成对原重组方案重大调整的B.中国证监会作出核准决定后，上市公司在实施重组过程中发生重大事项，导致原重组方案发生实质性变动的C.中国证监会作出核准决定前，上市公司对交易标的作出变更构成对原重组方案重大调整的D.中国证监会作出核准决定前，上市公司对交易价格作出变更，构成对原重组方案重大调整的83.资产评估根据评估范围的不同可以分为( )。（分数：0.50）A.单项资产评估B.部分资产评估C.整体资产评估D.固定资产评估84.企业实施清产核资的步骤主要有( )。（分数：0.50）A.指定内设的财务管理机构、资产管理机构或者多个部门组成的清产核资临时办事机构，负责具体组织清产核
28、资工作B.指定本企业的清产核资实施方案C.聘请符合资质条件的社会中介机构D.按照清产核资工作的内容和要求具体组织实施各项工作85.并购重组委员会审核( )，适用中国证券监督管理委员会上市公司并购重组审核委员会工作规程。（分数：1.00）A.根据中国证监会的相关规定构成上市公司重大资产重组的并购重组事项B.上市公司以新增股份向特定对象购买资产的并购重组事项C.上市公司实施合并、分立的并购重组事项D.中国证监会规定的其他并购重组事项86.股份有限公司的资本，是指在公司登记机关登记的( )。（分数：0.50）A.资产总额B.股份资本C.注册资本D.资产净值87.创立大会对( )事项作出决议，必须经出
29、席会议的认股人所持表决权过半数通过。（分数：1.00）A.通过公司章程B.审议发起人关于公司筹办情况的报告C.对公司的设计立费用进行审核D.选举董事会成员88.狭义上的投资银行业务只限于某些资本市场活动，着重指一级市场上( )的财务顾问。（分数：0.50）A.承销B.并购C.基金管理D.融资活动89.投资银行业务内部控制的具体要求包括( )。（分数：0.50）A.加强投资银行项目的内核工作和质量控制B.加强投资银行项目协议的管理，明确不同类别协议的签署权限C.加强投资银行项目的集中管理和控制，对投资银行项目实施合理的项目进度跟踪、项目投入产出核算和项目利润分配等措施D.建立科学、规范、统一的发
30、行人质量评价体系90.会计报表审计过程包括( )。（分数：1.00）A.计划阶段B.实施审汁阶段C.审计完成阶段D.审计检查阶段91.股份有限公司增资的方式通常有( )。（分数：0.50）A.公司债转换为公司股份B.扩大营业规模C.向现有股东配售股份D.增圳项目投资92.某股份有限公司的董事会由 11 人组成，其中董事长 1 人，副董事长 2 人。该董事会某次会议发生的下列行为中，不符合公司法规定的是( )。（分数：0.50）A.因董事长不能出席会议，董事长指定的一位副董事长王某主持该次会议B.通过于增加公司注册资本的决议C.通过了解聘公司现任总经理，由副董事长工某兼任总经理的决议D.会议所有
31、决议事项载入会议记录后，由主持会议的副董事长王某和记录员签名93.可以认定为同一或者相关资产的情形的是( )。（分数：0.50）A.交易标的资产属于同一交易方所有B.交易标的资产属于同一交易方控制C.交易标的属于相同或者相近的业务范围D.国务院认定的其他情形94.有下列情况之的，公司应当修改章程。这些情形包括( )。（分数：1.00）A.董事会决定修改章程B.公司法或有关法律、行政法规修改后，章程规定的事项与修改后的法律、行政法规的规定相抵触C.公司的情况发十变化，与章程汜载的事项不一致D.股东大会决定修改章程95.公司的高级管理人员包括( )（分数：1.00）A.董事长B.总经理C.总会汁师
32、D.总纤济师96.企业改组为股份公司时，对无形资产：的处置方式有( )。（分数：0.50）A.整体改组时，作为原企业的折股B.作为投资折股，产权归上市公司C.产权归控股公司D.赠与97.关于股份发行，下列说法正确的有( )。（分数：1.00）A.股份的发行，实行公平、公正的原则，同种类的每一股份应当具有同等权利B.同次发行的同种类股票，每股的发行条件和价格应当相同；任何单位或者个人所认购的股份，每股应当支付相同价额C.公司发行的股票，可以为记名股票，也可以为无记名股票。公司向发起人、法人发行的股票，应当为记名股票，并应当记载该发起人、法人的名称或者姓名，不得另立户名或者以代表人的姓名记名。发起
33、人的股票，应当标明“发起人股票”字样D.单位或者个人所认购的股份，每股可以不支付相同价额98.在各种融资方式中，股权融资的成本较高，主要是因为( )。（分数：1.00）A.由于股东比债权人承担更大的风险，因而比债权人要求的回报更高B.股权融资的手续复杂、周期长C.股权融资也不利于企业财务杠杆作用的发挥D.由于股东的红利只能从税后利润中支付，使得股权融资不具备冲减税基的作用99.下列事项中，需要发行人聘请具有保荐机构资格的证券公司履行保荐职责的有( )。（分数：0.50）A.发行股票B.首次公开发行股票并上市C.上市公司发行新股、可转换公司债券D.发行公司债券100.董事会有聘任或者解聘( )的
34、权利。（分数：0.50）A.总经理秘书B.公司经理C.董事会秘书D.监事会成员101.并购重组委会议表决采取记名投票方式。表决票包括( )。（分数：0.50）A.同意票B.反对票C.弃权票D.拒绝发表意见102.重大资产重组中相关资产以资产评估结果作为定价依据的，上市公司董事会应当对( )发表明确意见。（分数：1.00）A.评估机构的独立性B.评估假设前提的合理性C.评估方法与评估目的的相关性D.评估定价的公允性103.公司有以下( )原因之一的，可以解散。（分数：0.50）A.股东大会决议解散B.因公司合并或者分立需要解散C.依法被吊销营业执照、责令关闭或者被撤销D.当公司经营管理发生严重困
35、难，继续存续会使股东利益受到重大损失，通过其他途径不能解决的，持有公司全部股东表决权 5%以上的股东，可以请求人民法院解散公司104.独立董事向董事会或股东大会发表独立意见的事项包括( )。（分数：1.00）A.聘任或解聘高级管理人员B.上市公司的股东、实际控制人及其关联企业对上市公司现有或新发生的总额高于 500 万元或高于上市公司最近经审计净资产值的 3%的借款或其他资金往来，以及公司是否采取有效措施回收欠款C.认为可能损害中小股东权益的事项D.公司董事、高级管理人员的薪酬105.企业有下列行为之一的，可以不对相关国有资产进行评估( )。（分数：1.00）A.经批准，对企业整体或者部分资产
36、实施无偿划转B.国有独资企业与其下属独资企业(事业单位)之间资产(产权)置换C.国有独资企业与其下属独资企业(事业单位)之间的无偿划转D.国有独资企业与合资企业间的合并106.上市公司董事会可以按照股东大会的有关决议，设立战略、( )等专门委员会。（分数：1.00）A.审计B.提名C.计划D.薪酬与考核107.首次公开发行股票的主体资格包括( )。（分数：0.50）A.发行人应当是依法设立且合法存续的有限责任公司B.发行人自股份有限公司成立后，持续经营时间应当在 2 年以上C.发行人最近 3 年内主营业务和董事、高级管理人员没有发生重大变化，实际控制人没有发生变更D.发行人的股权清晰，控股股东
37、和受控股股东、实际控制人支配的股东持有的发行人股份不存在重大权属纠纷108.下列属于证券法讨股份有限公司申请股票上市要求的是( )（分数：1.00）A.公司股本总额不少于人民币 1000 万元B.股票经国务院证券监督管理机构核准已公开发行C.公司最近 3 年内无重大违法行为，财务会汁报告无虚假记载D.公开发行的股份达到公司股份总数的 20%以上109.在 2008 年的金融风暴中，由于风险控制失误和激励约束机制的弊端，美国著名投资银行( )崩溃。（分数：0.50）A.高盛B.贝尔斯登C.雷曼兄弟D.摩根丹利110.与行政审批制相比，核准制具有的特点是( )。（分数：1.00）A.在选择和推荐企
38、业方面，由保荐人培育、选择和推荐企业B.办事效率高C.在企业发行股票的规模上，由企业根据资本运营的需要进行选择，以适应企业按市场规律持续成长的需要D.审核的成本降低111.并购重组委委员存在对所参加并购重组委会议应当回避而未提出回避等违反并购重组委工作纪律的行为的，中国证监会根据情节轻重可以对有关并购重组委委员采取的措施包括( )。（分数：0.50）A.谈话提醒B.罚款C.批评D.解聘112.应披露的关联关系主要包括关联方与发行人之间存在的( )。（分数：1.00）A.股权关系B.人事关系C.管理关系D.商业利益关系113.上市公司检查方式分为( )。（分数：1.00）A.巡回检查B.专项检查
39、C.定期检查D.不定期检查114.发起人、认股人缴纳股款或者缴付抵作股款的资后。除( )情形外，不得抽回资本。（分数：0.50）A.未按期募足股份B.发起人未按期召开创立人会C.公司章程未经创立大会通过D.创立大会决议不设立公司115.为了做好内核工作，保荐人(主承销商)必须( )。（分数：1.00）A.建立和健全以尽职调查为基础的发行申请文件的质量控制体系B.建立和健全尽职调查工作流程，明确调查目的C.形成调查报告D.建立和完善内核工作会议程序和规则116.发行人及其全体董事、监事和高级管理人员应当在招股说明书上签名、盖章，保证招股说明书内容( )。（分数：0.50）A.真实B.及时C.准确
40、D.完整117.下列各项符合上市公司实施重大资产重组要求的是( )。（分数：0.50）A.符合国家产业政策和有关环境保护、土地管理、反垄断等法律和行政法规的规定B.重大资产重组所涉及的资产定价公允，不存在损害上市公司和股东合法权益的情形C.可能会导致上市公司不符合股票上市条件D.有利于上市公司增强持续经营能力，不存在可能导致上市公司主要资产应当为现金及其他资产118.保持公司控制权的策略有( )。（分数：0.50）A.每年部分改选董事会成员B.限制董事会资格C.超级多数条款D.“白衣骑士”策略119.上市公司的关联方包括( )。（分数：0.50）A.控股股东B.对控股股东及主要股东有实质影响的
41、法人或自然人C.核心技术人员D.发行人参与的合营企业120.下列属于股权融资的特点有( )。（分数：0.50）A.公司财务风险小B.融资成本比债券融资低C.可能引起企业控制权变动D.属于内部融资三、判断题(总题数：60，分数：30.00)121.法律意见书和律师工作报告是发行人向中国证监会申请公开发行证券的必备文件。( )（分数：0.50）A.正确B.错误122.如果一项潜在损失是可能的，且损失的数额可以合理地估算出来，则该项损失应作为应计项目，在会计报表中反映。如果可能损失的金额无法合理估计，或如果损失仅仅有些可能，则不能在附注中反映。( )（分数：0.50）A.正确B.错误123.股票发行
42、费不可在股票发行溢价中扣除。( )（分数：0.50）A.正确B.错误124.公司为公司股东(含控股股东)或实际控股人提供担保的，必须经股东大会决议，在此种情况下，股东或实际控制人支配股东可参加表决。( )（分数：0.50）A.正确B.错误125.中国证监会派出机构可以代替辅导对象选择或指定辅导机构。( )（分数：0.50）A.正确B.错误126.根据外资股发行对象的不同，发行人和承销商往往需要准备不同的招股说明书。采用私募方式发行外资股的发行人，需要准备的信息备忘录。( )（分数：0.50）A.正确B.错误127.证券发行监管要以强制性信息披露为中心，增强信息披露的权威性和完整性。( )（分数
43、：0.50）A.正确B.错误128.证券发行上市保荐制度暂行办法规定，对有关保荐人和保荐代表人的不良信用表现记录在案并予以公布。( )（分数：0.50）A.正确B.错误129.发行的股份募足后，股份有限公司发起人应当在 15 日内主持召开创立大会，创立大会由认股人组成。创立大会应有代表股份总数 1/2 以上的认股人出席，方可举行。( )（分数：0.50）A.正确B.错误130.我国股份有限公司的登记机关为各地工商行政管理部门。( )（分数：0.50）A.正确B.错误131.股东大会会议由全体股东推选的代表主持。( )（分数：0.50）A.正确B.错误132.股份有限公司因公司合并或者分立需要解
44、散的，可以解散。( )（分数：0.50）A.正确B.错误133.国有企业在改制前，首先应界定产权，在界定产权的基础上，再进行清产核资和资产评估。( )（分数：0.50）A.正确B.错误134.融资成本就是融资过程中支付给金融中介的费用。( )（分数：0.50）A.正确B.错误135.筹集外部资金可以有三种途径：发行新股、发行债券和银行信贷。( )（分数：0.50）A.正确B.错误136.保荐代表人应当按照发行人的意愿履行保荐职责。( )（分数：0.50）A.正确B.错误137.按照国有资产监督管理的整体性调整，国务院国有资产监督管理机构直属国有企业与地方国有企业之间无偿划转国有股权或者重组等导
45、致发行人控股股东发生变更的，应当视为公司控制权发生变更。( )（分数：0.50）A.正确B.错误138.市盈率是指股票市场价格与每股股利之比。( )（分数：0.50）A.正确B.错误139.可比公司法(相对估值法)反映的是内在价值决定价格，现金流折现法体现的是市场供求决定的股票价格。( )（分数：0.50）A.正确B.错误140.初步询价后定价发行的，当网下有效申购总量小于网下配售数量时，应当对全部有效申购进行同比例配售。( )（分数：0.50）A.正确B.错误141.参与首次公开发行股票网下电子化发行业务的询价对象及主承销商，应向交易所申请获得申购平台证书，同时具有询价对象和主承销商双重身份
46、的机构可以次性申请。( )（分数：0.50）A.正确B.错误142.中小企业板上市公司实际控制人发生变化的，深圳证券交易所鼓励上市公司重新聘请保荐机构进行持续督导，持续督导的期间为实际控制人发生变更当年剩余时间及其后 1 个完整的会计年度。( )（分数：0.50）A.正确B.错误143.发行人应当在发行后将招股说明书摘要刊登于至少一种中国证监会指定的报刊上，同时将招股说明书全文刊登于中国证监会指定的网站上。( )（分数：0.50）A.正确B.错误144.依据第 1 号准则，在首次公开发行股票的招股说明书的扉页中，发行人董事会应声明对其已批准的招股说明书及其摘要的真实性、准确性和完整性承担共同的
47、及个别的责任。( )（分数：0.50）A.正确B.错误145.上市公司对发行股票所募集资金，必须按招股说明书所列资金用途使用。改变招股说明书所列资金用途，必须经董事会批准。( )（分数：0.50）A.正确B.错误146.上市公司发行新股所募集的资金，不得投资于商业银行、证券公司等金融机构。 ( )（分数：0.50）A.正确B.错误147.发审委委员在投票时不需要在表决票上说明理由。( )（分数：0.50）A.正确B.错误148.发审委会议对股票公开发行申请是否需要暂缓表决进行投票同意票数达到 3 票的，可以对该股票发行申请暂缓表决。( )（分数：0.50）A.正确B.错误149.上市公司增发新
48、股时，发行人刊登招股意向书当日停牌 1 小时，连续停牌日为 T 日至 T+2 日。( )（分数：0.50）A.正确B.错误150.在询价增发、比例配售操作流程中，若 T 日为增发发行日、老股东配售缴款日，则 T +1 日，询价区间公告见报，股票停牌 1 个小时。( )（分数：0.50）A.正确B.错误151.可转换公司债券流通面值少于 3000 万元时，在上市公司发布相关公告 5 个交易口后停止其可转换公司债券的交易。( )（分数：0.50）A.正确B.错误152.上市公司发行可转换公司债券，必须全部向原股东优先配售，优先配售比例应当在发行公告中披露。( )（分数：0.50）A.正确B.错误1
49、53.以招标承销方式发行金融债券的，发行人应聘请主承销商；以协议承销方式发行金融债券的，发行人应与承销团成员签订承销主协议。( )（分数：0.50）A.正确B.错误154.金融债券的招投标发行通过证券交易所债券发行系统进行。( )（分数：0.50）A.正确B.错误155.债券募集说明书所引用的法律意见书应当由律师事务所出具，并由 3 名以上经办律师签署。( )（分数：0.50）A.正确B.错误156.发行公司债券，可以申请两次核准，分期发行。( )（分数：0.50）A.正确B.错误157.第一季度信息披露时间应当早于上一年度信息披露时间。( )（分数：0.50）A.正确B.错误158.国资委对人民币债券发行利率进行管理。( )（分数：0.50）A.正确B.错误159.境内上市外资股的准备发行过程中，必须选聘境外具有证券相关业务资格的会汁师事务所作为审计机构。( )（分数：0.50）A.正确B.错误160.按照国际通行的做法，企业发行股票，只能按照投资者所在地的企业会计准则和会计制度编制财务报表。( )（分数：0.50）A.正确B.错误161.公司不能成立时，对认股人已经缴纳的股款，发起人只须返还本金。( )（分数：0.50）A.正确B.错误162.全体发起人
