1、证券公司债券的发行与承销及答案解析(总分：12.50，做题时间：90 分钟)一、B单选题/B(总题数：10，分数：5.00)1.证券公司公开发行债券，关于募集说明书摘要的编制和披露，下列方法不正确的是( )。（分数：0.50）A.募集说明书摘要的目的仅为向公众提供有关本次发行的简要情况，但需要包括募集说明书全文各部分的主要内容B.募集说明书摘要中要尽量少用投资者不熟悉的专业和技术词汇，尽量采用图表或其他较为直观的方式准确披露与投资本期债券相关的重要信息，做到简明扼要、通俗易懂C.募集说明书摘要必须忠实于募集说明书全文的内容，不得有与全文相矛盾之处D.募集说明书摘要要刊登于中国证监会指定的信息披
2、露报刊2.公开发行债券募集说明书中，引用的经审计的最近 1 期财务会计资料在财务报告截止日后( )内有效。（分数：0.50）A.1 年B.9 个月C.6 个月D.3 个月3.证券公司公开发行的债券，在债券销售期内售出的债券面值总额占拟发行债券面值总额的比例不足( )，或者未能满足债券上市条件的，视为发行失败。（分数：0.50）A.30%B.40%C.50%D.70%4.证券公司定向发行债券的担保金额原则上不少于债券本息总额的( )。（分数：0.50）A.30%B.50%C.70%D.80%5.公开发行债券的发行人应当于本息支付日前_日内，就有关事宜在中国证监会指定的报刊上公告_次。( )（分数
3、：0.50）A.10；3B.15；3C.20；2D.20；36.发行人、担保人、持有本期债券且持有发行人( )以上股权的股东及其他重要关联方可参加债券持有人会议，并提出议案，但没有表决权。（分数：0.50）A.10%B.20%C.30%D.50%7.证券公司债务的发行条件根据证券公司债券管理暂行办法的规定，定向发行的证券公司债券只能向合格投资者发行，这里所指的合格投资者要求其注册资本应在_万元以上或者经审计的净资产在_万元以上。( )（分数：0.50）A.1000；1000B.1000；2000C.2000；1000D.2000；20008.债券的承销可采取包销和代销方式，承销或者自行组织的销
4、售，销售期最长不得超过 ( )日。（分数：0.50）A.90B.50C.30D.209.定向发行的债券可采取协议方式转让，也可经中国证监会批准采取其他方式转让。最小转让单位不得少于面值( )万元。债券的转让应当在合格投资者之间进行，且应当符合转让场所的业务规则。（分数：0.50）A.100B.50C.30D.2010.证券公司债券的期限最短为( )。（分数：0.50）A.1 年B.9 个月C.6 个月D.3 个月二、B多选题/B(总题数：6，分数：3.00)11.证券公司债券的发行人可聘请( )担任债权代理人。（分数：0.50）A.信托投资公司B.基金管理公司C.证券公司D.律师事务所12.证
5、券公司定向发行债券，拟认购人书面承诺认购全部债券且不在转让市场转让，经拟认购人书面同意，发行人可免于( )。（分数：0.50）A.信用评级B.提供担保C.聘请债权代理人D.聘请承销机构13.证券公司发行债券，除应当符合公司法规定的条件外，还需满足的条件有( )。（分数：0.50）A.资产未被具有实际控制权的自然人、法人或其他组织及其关联人占用B.最近 1 期期未经审计的净资产不低于 10 亿元C.最近 2 年未发生重大违法、违规行为D.各项风险控制指标符合中国证监会的有关规定14.合格投资者必须符合下列( )条件。（分数：0.50）A.是依法设立的法人或投资组织B.按照规定和章程可从事债券投资
6、C.经审计的净资产在 1000 万元以上D.中国证监会规定的其他条件15.证券公司发行债券申请上市的，应符合的条件有( )。（分数：0.50）A.债券发行额已获批准并发行完毕B.实际发行债券面值总额不少于 5000 万元C.实际发行债券面值总额不少于 2 亿元D.证监会规定的其他条件16.证券公司从事企业债券的承销，注册地中国证监会派出机构应要求主承销商报送( )。（分数：0.50）A.申请书B.具备承销条件的证明材料或陈述材料C.承销协议D.承销团协议三、B判断题/B(总题数：9，分数：4.50)17.证券公司债券的利率可以高于银行相同期限居民储蓄定期存款利率的 40%。( )（分数：0.5
7、0）A.正确B.错误18.证券公司债券，包括证券公司发行可转换债券和次级债券。( )（分数：0.50）A.正确B.错误19.证券公司公开发行债券，要求最近 1 期期未经审计的净资产不低于 5 亿元。( )（分数：0.50）A.正确B.错误20.定向发行的债券应当采用记账方式向合格投资者发行，每份面值为 10 万元，每一合格投资者认购的债券不得低于面值 100 万元。( )（分数：0.50）A.正确B.错误21.证券公司公开发行债券的担保金额不少于债券本息总额，定向发行的担保金额不少于债券本息总额的50%。( )（分数：0.50）A.正确B.错误22.证券公司发行债券要求最近 1 年盈利。( )
8、（分数：0.50）A.正确B.错误23.证券公司发行债券的，无论是承销还是自行组织销售，销售期最长不得超过 90 日。( )（分数：0.50）A.正确B.错误24.证券公司如属于公司法界定的股份有限公司和有限责任公司，则根据证券法的规定，其累计发行的债券总额不得超过公司净资产额的 40%-。( )（分数：0.50）A.正确B.错误25.证券公司定向发行债券，只能向合格投资者发行。( )（分数：0.50）A.正确B.错误证券公司债券的发行与承销答案解析(总分：12.50，做题时间：90 分钟)一、B单选题/B(总题数：10，分数：5.00)1.证券公司公开发行债券，关于募集说明书摘要的编制和披露
9、，下列方法不正确的是( )。（分数：0.50）A.募集说明书摘要的目的仅为向公众提供有关本次发行的简要情况，但需要包括募集说明书全文各部分的主要内容 B.募集说明书摘要中要尽量少用投资者不熟悉的专业和技术词汇，尽量采用图表或其他较为直观的方式准确披露与投资本期债券相关的重要信息，做到简明扼要、通俗易懂C.募集说明书摘要必须忠实于募集说明书全文的内容，不得有与全文相矛盾之处D.募集说明书摘要要刊登于中国证监会指定的信息披露报刊解析：2.公开发行债券募集说明书中，引用的经审计的最近 1 期财务会计资料在财务报告截止日后( )内有效。（分数：0.50）A.1 年B.9 个月C.6 个月 D.3 个月
10、解析：解析 募集说明书引用的经审计的最近 1 期财务会计资料在财务报告截止日后 6 个月内有效。特别情况下可由发行人申请适当延长，但至多不超过 1 个月。3.证券公司公开发行的债券，在债券销售期内售出的债券面值总额占拟发行债券面值总额的比例不足( )，或者未能满足债券上市条件的，视为发行失败。（分数：0.50）A.30%B.40%C.50% D.70%解析：解析 公开发行的债券，在销售期内售出的债券面值总额占拟发行债券面值总额的比例不足 50%的，或未能满足债券上市条件的，视为发行失败。4.证券公司定向发行债券的担保金额原则上不少于债券本息总额的( )。（分数：0.50）A.30%B.50%
11、C.70%D.80%解析：解析 证券公司定向发行债券的担保金额原则上应不少于债券本息总额的 50%；担保金额不足 50%或者未提供担保定向发行债券的，应当在发行和转让时向投资者作特别风险提示，并由投资者签字。5.公开发行债券的发行人应当于本息支付日前_日内，就有关事宜在中国证监会指定的报刊上公告_次。( )（分数：0.50）A.10；3 B.15；3C.20；2D.20；3解析：6.发行人、担保人、持有本期债券且持有发行人( )以上股权的股东及其他重要关联方可参加债券持有人会议，并提出议案，但没有表决权。（分数：0.50）A.10% B.20%C.30%D.50%解析：7.证券公司债务的发行条
12、件根据证券公司债券管理暂行办法的规定，定向发行的证券公司债券只能向合格投资者发行，这里所指的合格投资者要求其注册资本应在_万元以上或者经审计的净资产在_万元以上。( )（分数：0.50）A.1000；1000B.1000；2000 C.2000；1000D.2000；2000解析：解析 合格投资者是指自行判断具备投资债券的独立分析能力和风险承受能力，且符合下列条件的投资者：依法设立的法人或投资组织；按照规定和章程可从事债券投资；注册资本在 1000 万元以上或者经审计的净资产在 2000 万元以上。8.债券的承销可采取包销和代销方式，承销或者自行组织的销售，销售期最长不得超过 ( )日。（分数
13、：0.50）A.90 B.50C.30D.20解析：9.定向发行的债券可采取协议方式转让，也可经中国证监会批准采取其他方式转让。最小转让单位不得少于面值( )万元。债券的转让应当在合格投资者之间进行，且应当符合转让场所的业务规则。（分数：0.50）A.100B.50 C.30D.20解析：10.证券公司债券的期限最短为( )。（分数：0.50）A.1 年 B.9 个月C.6 个月D.3 个月解析：解析 证券公司债券是指证券公司依法发行的、约定在一定期限内还本付息的有价证券，不包括证券公司发行可转换债券和次级债券。证券公司债券的期限最短为 1 年。二、B多选题/B(总题数：6，分数：3.00)1
14、1.证券公司债券的发行人可聘请( )担任债权代理人。（分数：0.50）A.信托投资公司 B.基金管理公司 C.证券公司 D.律师事务所 解析：解析 发行人应为债券持有人聘请债权代理人。可聘请的债权代理人可以为信托投资公司、基金管理公司、证券公司、律师事务所、证券投资咨询机构等机构。12.证券公司定向发行债券，拟认购人书面承诺认购全部债券且不在转让市场转让，经拟认购人书面同意，发行人可免于( )。（分数：0.50）A.信用评级 B.提供担保 C.聘请债权代理人 D.聘请承销机构解析：解析 定向发行债券，拟认购人书面承诺认购全部债券且不在转让市场进行转让，经拟认购人书面同意，发行人可免于信用评级、
15、提供担保、聘请债权代理人。前款所述的债券只能通过协议转让的方式进行转让。转让双方应当在协议中就该债券的转让限制和风险分别作出明确的书面提示和认可。13.证券公司发行债券，除应当符合公司法规定的条件外，还需满足的条件有( )。（分数：0.50）A.资产未被具有实际控制权的自然人、法人或其他组织及其关联人占用 B.最近 1 期期未经审计的净资产不低于 10 亿元 C.最近 2 年未发生重大违法、违规行为 D.各项风险控制指标符合中国证监会的有关规定 解析：解析 证券公司公开发行债券，除应当符合证券法规定的条件外，还应当符合下列要求：发行人最近 1 期期末经审计的净资产不低于 10 亿元；各项风险监
16、控指标符合中国证监会的有关规定；最近 2 年内未发生重大违法、违规行为；具有健全的股东会、董事会运作机制及有效的内部管理制度，具备适当的业务隔离和内部控制技术支持系统；资产未被具有实际控制权的自然人、法人或其他组织及其关联人占用；中国证监会规定的其他条件。14.合格投资者必须符合下列( )条件。（分数：0.50）A.是依法设立的法人或投资组织 B.按照规定和章程可从事债券投资 C.经审计的净资产在 1000 万元以上D.中国证监会规定的其他条件 解析：解析 合格投资者是指自行判断具备投资债券的独立分析能力和风险承受能力，且符合下列条件的投资者：依法设立的法人或投资组织；按照规定和章程可从事债券
17、投资；注册资本在 1000 万元以上或者经审计的净资产在 2000 万元以上。15.证券公司发行债券申请上市的，应符合的条件有( )。（分数：0.50）A.债券发行额已获批准并发行完毕 B.实际发行债券面值总额不少于 5000 万元 C.实际发行债券面值总额不少于 2 亿元D.证监会规定的其他条件 解析：16.证券公司从事企业债券的承销，注册地中国证监会派出机构应要求主承销商报送( )。（分数：0.50）A.申请书 B.具备承销条件的证明材料或陈述材料 C.承销协议 D.承销团协议 解析：解析 证券公司从事企业债券的承销，注册地中国证监会派出机构应要求主承销商报送下列申请材料：申请书；具备承销
18、条件的证明材料或陈述材料；承销协议；承销团协议；市场调查与可行性报告；主承销商对承销团成员的内核审查报告；风险处置预案。三、B判断题/B(总题数：9，分数：4.50)17.证券公司债券的利率可以高于银行相同期限居民储蓄定期存款利率的 40%。( )（分数：0.50）A.正确B.错误 解析：解析 证券公司债券的利率由发行人与其主承销商根据信用等级、风险程度、市场供求状况等因素协商确定，但必须符合企业债券利率管理的有关规定。1993 年 8 月 2 日国务院发布的企业债券管理条例第十八条规定，企业债券的利率不得高于银行相同期限居民储蓄定期存款利率的 40%。18.证券公司债券，包括证券公司发行可转
19、换债券和次级债券。( )（分数：0.50）A.正确B.错误 解析：解析 证券公司债券是指证券公司依法发行的、约定在一定期限内还本付息的有价证券。不包括证券公司发行可转换债券和次级债券。19.证券公司公开发行债券，要求最近 1 期期未经审计的净资产不低于 5 亿元。( )（分数：0.50）A.正确B.错误 解析：解析 证券公司公开发行债券，要求最近 1 期期未经审计的净资产不低于 10 亿元。20.定向发行的债券应当采用记账方式向合格投资者发行，每份面值为 10 万元，每一合格投资者认购的债券不得低于面值 100 万元。( )（分数：0.50）A.正确B.错误 解析：解析 定向发行的债券应当采用
20、记账方式向合格投资者发行，每份面值为 50 万元，每一合格投资者认购的债券不得低于面值 100 万元。21.证券公司公开发行债券的担保金额不少于债券本息总额，定向发行的担保金额不少于债券本息总额的50%。( )（分数：0.50）A.正确B.错误 解析：解析 证券公司公开发行债券的担保金额应不少于债券本息的总额，定向发行债券的担保金额原则上应不少于债券本息总额的 50%；担保金额少于 50%或者未提供担保定向发行债券的，应当在发行和转让时向投资者作特别风险提示，并由投资者签字。22.证券公司发行债券要求最近 1 年盈利。( )（分数：0.50）A.正确B.错误 解析：解析 证券公司债券的期限最短为 1 年，未要求发行债券要求最近 1 年盈利。23.证券公司发行债券的，无论是承销还是自行组织销售，销售期最长不得超过 90 日。( )（分数：0.50）A.正确 B.错误解析：24.证券公司如属于公司法界定的股份有限公司和有限责任公司，则根据证券法的规定，其累计发行的债券总额不得超过公司净资产额的 40%-。( )（分数：0.50）A.正确 B.错误解析：25.证券公司定向发行债券，只能向合格投资者发行。( )（分数：0.50）A.正确 B.错误解析：
