1、基金从业资格考试基金法律法规、职业道德与业务规范真题 2014年 9 月及答案解析(总分：17.00，做题时间：50 分钟)一、单项选择题(总题数：17，分数：17.00)1.与其他金融工具相比较，开放式基金是一种( )。（分数：1.00）A.债权凭证B.收益凭证C.信用凭证D.受益凭证2.下列表述中，不符合证券投资基金基本内涵的是（ ）。（分数：1.00）A.通过发行基金份额向投资人募集资金B.基金投资运作与财产保管相互分离C.各当事人按投资业绩参与基金收益的分配D.基金资产按照规定的投资方向进行投资3.关于证券投资基金的表述，不正确的有( )。（分数：1.00）A.基金投资者是基金的所有者
2、B.基金管理人负责基金财产的保管C.基金实行组合投资，以便分散风险D.基金管理人负责基金的投资操作4.封闭式证券投资基金与开放式证券投资基金的主要区别之一是( )。（分数：1.00）A.是否具有股权性B.基金成立是否规定了最低规模C.是否被监管部门严格监督D.基金规模是否固定5.经中国人民银行总行批准，( )于 1993 年 8 月在上海证券交易所挂牌交易我国第一只上市交易的投资基金。（分数：1.00）A.建业基金B.昌久基金C.淄博乡镇企业投资基金D.武汉证券投资基金6.下列关于股票基金(开放式)与股票的不同之处，说法错误的是（ ）。（分数：1.00）A.股票基金增加了基金经理的“委托代理”
3、风险B.非上市股票基金每一交易日只有一个价格C.股票基金的投资风险一般低于单一股票的投资风险D.可以根据份额净值的高低对股票基金的投资价值进行初步判断7.货币市场基金可以投资下列哪项金融工具?( )（分数：1.00）A.可转换债券B.现金C.信用等级 AAA 级以下的企业债券D.股票8.在国外，以下基金中不属于保本基金的是( )。（分数：1.00）A.合同生效满二年后，投资者可以每份不低于认购份额净值的 105赎回基金B.合同生效满五年后，投资者可以每份不低于认购份额净值的 95赎回基金C.合同生效满三年后，如果基金份额净值在认购份额净值的 105以上，则投资人需支付 2的管理费用D.合同生效
4、满三年以后投资者可以每份不低于认购份额净值赎回基金9.封闭式证券投资基金与开放式证券投资基金的主要区别之一是( )。（分数：1.00）A.是否具有股权性B.基金成立是否规定了最低规模C.是否被监管部门严格监督D.基金规模是否固定10.基金管理人的下列行为中，不属于违规行为的是( )。（分数：1.00）A.在规定范围和比例内，将其管理的不同基金财产投资于同一股票B.将货币基金投资于可转债C.向基金份额持有人承诺 5的预期收益D.不同的投资组合之间在同一交易日频繁对同一股票进行反向交易11.基金托管人根据( )的指令办理资金划拨。（分数：1.00）A.基金销售机构B.基金注册登记机构C.基金管理人
5、D.基金投资人12.关于我国开放式基金赎回的说法中，不正确的是（ ）。（分数：1.00）A.采取未知价法B.赎回申请的办理开放日为证券交易所交易日C.采取份额赎回的方式D.必须以金额赎回方式进行13.为保护基金投资人的利益，有关法规明确确定，基金管理人应当自收到投资者的申请(认购)，赎回申请之日起( )个工作日内，对该申购(认购)、赎回申请的有效性进行确认。（分数：1.00）A.1B.2C.3D.414.根据证券投资基金法的规定，封闭式基金成立的最低要求为（ ）。（分数：1.00）A.基金份额持有人人数达到 10000 人以上B.基金份额总额达到核准规模的 60以上C.基金份额总额超过核准的最
6、低募集份额总额D.基金份额总额达到核准规模的 80以上15.目前，我国占基金销售市场份额最大的基金代销机构是( )。（分数：1.00）A.基金销售公司B.证券公司C.保险公司D.商业银行16.目前，我国基金代销机构不包括( )。（分数：1.00）A.基金销售公司B.证券公司C.保险公司D.财务公司17.基金销售机构人员在销售基金时，不正确的行为是（ ）。（分数：1.00）A.介绍投资人想要了解的基金产品情况B.进行基金投资人风险承受能力调查C.向投资人承诺收益D.根据投资者的风险偏好，推荐适合其投资的基金产品基金从业资格考试基金法律法规、职业道德与业务规范真题 2014年 9 月答案解析(总分
7、：17.00，做题时间：50 分钟)一、单项选择题(总题数：17，分数：17.00)1.与其他金融工具相比较，开放式基金是一种( )。（分数：1.00）A.债权凭证B.收益凭证C.信用凭证D.受益凭证 解析：解析投资基金按照运作方式，可以分为开放式、封闭式基金。投资基金是资产管理的主要方式之一，它是一种组合投资、专业管理、利益共享、风险共担的集合投资方式。它主要通过向投资者发行受益凭证(基金份额)，将社会上的资金集中起来，交由专业的基金管理机构投资于各种资产，实现保值增值。2.下列表述中，不符合证券投资基金基本内涵的是（ ）。（分数：1.00）A.通过发行基金份额向投资人募集资金B.基金投资运
8、作与财产保管相互分离C.各当事人按投资业绩参与基金收益的分配 D.基金资产按照规定的投资方向进行投资解析：解析C 项，基金投资者是基金的所有者。基金投资收益在扣除由基金承担的费用后的盈余全部归基金投资者所有，基金投资者一般会按照所持有的基金份额比例进行分配。为基金提供服务的基金托管人、基金管理人一般按基金合同的规定从基金资产中收取一定比例的托管费、管理费，并不参与基金收益的分配。3.关于证券投资基金的表述，不正确的有( )。（分数：1.00）A.基金投资者是基金的所有者B.基金管理人负责基金财产的保管 C.基金实行组合投资，以便分散风险D.基金管理人负责基金的投资操作解析：解析B 项，证券投资
9、基金，是指通过发售基金份额，将众多不特定投资者的资金汇集起来，形成独立财产，委托基金管理人进行投资管理，基金托管人进行财产托管，由基金投资人共享投资收益，共担投资风险的集合投资方式。4.封闭式证券投资基金与开放式证券投资基金的主要区别之一是( )。（分数：1.00）A.是否具有股权性B.基金成立是否规定了最低规模C.是否被监管部门严格监督D.基金规模是否固定 解析：解析封闭式基金是指基金份额在基金合同期限内固定不变，基金份额可以在依法设立的证券交易所交易，但基金份额持有人不得申请赎回的一种基金运作方式。开放式基金是指基金份额不固定，基金份额可以在基金合同约定的时间和场所进行申购或者赎回的一种基
10、金运作方式。5.经中国人民银行总行批准，( )于 1993 年 8 月在上海证券交易所挂牌交易我国第一只上市交易的投资基金。（分数：1.00）A.建业基金B.昌久基金C.淄博乡镇企业投资基金 D.武汉证券投资基金解析：解析1992 年 11 月，经中国人民银行总行批准的国内第一家投资基金淄博乡镇企业投资基金(简称“淄博基金”)正式设立，并于 1993 年 8 月在上海证券交易所挂牌上市，成为我国首只在证券交易所上市交易的投资基金，该基金为公司型封闭式基金。6.下列关于股票基金(开放式)与股票的不同之处，说法错误的是（ ）。（分数：1.00）A.股票基金增加了基金经理的“委托代理”风险B.非上市
11、股票基金每一交易日只有一个价格C.股票基金的投资风险一般低于单一股票的投资风险D.可以根据份额净值的高低对股票基金的投资价值进行初步判断 解析：解析D 项，人们在投资股票时，一般会根据上市公司的基本面，如财务状况、产品的市场竞争力、盈利预期等方面的信息对股票价格高低的合理性作出判断，但却不能对股票基金份额净值进行合理与否的评判。换而言之，对基金份额净值高低进行合理与否的判断是没有意义的，因为基金份额净值是由其持有的证券价格复合而成的。7.货币市场基金可以投资下列哪项金融工具?( )（分数：1.00）A.可转换债券B.现金 C.信用等级 AAA 级以下的企业债券D.股票解析：解析货币市场基金不得
12、投资的金融工具包括：股票；可转换债券；剩余期限超过 397 天的债券；信用等级在 AAA 级以下的企业债券；国内信用评级机构评定的 A。1 级或相当于 A1 级的短期信用级别及该标准以下的短期融资券；流通受限的证券。货币市场基金能够进行投资的金融工具主要包括：现金；1 年以内(含 1 年)的银行定期存款、大额存单；剩余期限在 397 天以内(含 397 天)的债券；期限在 1 年以内(含 1 年)的债券回购；期限在 1 年以内(含 1 年)的中央银行票据；剩余期限在397 天以内(含 397 天)的资产支持证券。8.在国外，以下基金中不属于保本基金的是( )。（分数：1.00）A.合同生效满二
13、年后，投资者可以每份不低于认购份额净值的 105赎回基金B.合同生效满五年后，投资者可以每份不低于认购份额净值的 95赎回基金C.合同生效满三年后，如果基金份额净值在认购份额净值的 105以上，则投资人需支付 2的管理费用D.合同生效满三年以后投资者可以每份不低于认购份额净值赎回基金解析：解析保本基金是指通过一定的保本投资策略进行运作，同时引入保本保障机制，以保证基金份额持有人在保本周期到期时，可以获得投资本金保证的基金。基金提供的保证有本金保证、收益保证和红利保证，具体比例由基金公司白行规定。一般本金保证比例为 100，但也有低于 100或高于 100的情况。至于是否提供收益保证和红利保证，
14、不同基金情况各不相同。9.封闭式证券投资基金与开放式证券投资基金的主要区别之一是( )。（分数：1.00）A.是否具有股权性B.基金成立是否规定了最低规模C.是否被监管部门严格监督D.基金规模是否固定 解析：解析封闭式基金是指基金份额在基金合同期限内固定不变，基金份额可以在依法设立的证券交易所交易，但基金份额持有人不得申请赎回的一种基金运作方式；开放式基金是指基金份额不固定，基金份额可以在基金合同约定的时间和场所进行申购或者赎回的一种基金运作方式。10.基金管理人的下列行为中，不属于违规行为的是( )。（分数：1.00）A.在规定范围和比例内，将其管理的不同基金财产投资于同一股票 B.将货币基
15、金投资于可转债C.向基金份额持有人承诺 5的预期收益D.不同的投资组合之间在同一交易日频繁对同一股票进行反向交易解析：解析B 项，按照货币市场基金管理暂行规定以及其他有关规定，货币市场基金不得投资于可转换债券；C 项，基金管理人不得向基金份额持有人违规承诺收益或者承担损失；D 项，开展特定客户资产管理业务，严格禁止同一或不同投资组合在同一交易日内进行反向交易及其他可能导致不公平交易和利益输送的交易行为。11.基金托管人根据( )的指令办理资金划拨。（分数：1.00）A.基金销售机构B.基金注册登记机构C.基金管理人 D.基金投资人解析：解析依据证券投资基金法的规定，基金托管人职责之一为按照基金
16、合同的约定根据基金管理人的投资指令，及时办理清算、交割事宜。12.关于我国开放式基金赎回的说法中，不正确的是（ ）。（分数：1.00）A.采取未知价法B.赎回申请的办理开放日为证券交易所交易日C.采取份额赎回的方式D.必须以金额赎回方式进行 解析：解析目前，开放式基金中的股票基金、债券基金所遵循的申购、赎回原则为：未知价交易原则，投资者在申购、赎回股票基金、债券基金时并不能即时获知买卖的成交价格，申购、赎回价格只能以申购、赎回日交易时间结束后基金管理人公布的基金份额净值为基准进行计算；金额申购、份额赎回原则，即申购以金额申请，赎回以份额申请。13.为保护基金投资人的利益，有关法规明确确定，基金
17、管理人应当自收到投资者的申请(认购)，赎回申请之日起( )个工作日内，对该申购(认购)、赎回申请的有效性进行确认。（分数：1.00）A.1B.2C.3 D.4解析：解析由于基金申购和赎回的资金清算依据注册登记机构的确认数据进行，为保护基金投资人的利益，有关法规明确规定，基金管理人应当自收到投资者的申购(认购)、赎回申请之日起 3 个工作日内，对该申购(认购)、赎回申请的有效性进行确认。14.根据证券投资基金法的规定，封闭式基金成立的最低要求为（ ）。（分数：1.00）A.基金份额持有人人数达到 10000 人以上B.基金份额总额达到核准规模的 60以上C.基金份额总额超过核准的最低募集份额总额
18、D.基金份额总额达到核准规模的 80以上 解析：解析基金募集期限届满，封闭式基金需满足募集的基金份额总额达到核准规模的 80以上，并且基金份额持有人人数达到 200 人以上；开放式基金需满足募集份额总额不少于 2 亿份，基金募集金额不少于 2 亿元人民币，基金份额持有人的人数不少于 200 人。15.目前，我国占基金销售市场份额最大的基金代销机构是( )。（分数：1.00）A.基金销售公司B.证券公司C.保险公司D.商业银行 解析：解析目前，国内的基金销售机构可分为直销机构和代销机构两种类型。代销机构是指与基金公司签订基金产品代销协议，代为销售基金产品，赚取销售佣金的商业机构，主要包括商业银行
19、、证券公司、期货公司、保险机构、证券投资咨询机构以及独立基金销售机构。银行因其所拥有的覆盖全国的营业网络和成熟的资金清算体系，庞大的客户基础，以及投资者对银行的信任而使得其渠道优势无可比拟，对于大部分基金公司来说，产品销售主要通过银行渠道来完成。16.目前，我国基金代销机构不包括( )。（分数：1.00）A.基金销售公司B.证券公司C.保险公司D.财务公司 解析：解析代销机构是指与基金公司签订基金产品代销协议，代为销售基金产品，赚取销售佣金的商业机构，主要包括商业银行、证券公司、期货公司、保险机构、证券投资咨询机构以及独立基金销售机构。17.基金销售机构人员在销售基金时，不正确的行为是（ ）。（分数：1.00）A.介绍投资人想要了解的基金产品情况B.进行基金投资人风险承受能力调查C.向投资人承诺收益 D.根据投资者的风险偏好，推荐适合其投资的基金产品解析：解析在基金销售机构人员行为规范中，禁止性情形包括违规对投资者做出盈亏承诺或，或与投资者以口头或书面形式约定利益分成或亏损分担。
