1、2010 年 3 月证券从业资格（证券投资基金）真题试卷及答案解析(总分：326.00，做题时间：90 分钟)一、单项选择题(总题数：61，分数：122.00)1.单项选择题本大题共 70 小题，每小题 0.。以下各小题所给出的四个选项中，只有一项最符合题目要求。（分数：2.00）_2.基金管理人作为专门( )的机构，只有在接受基金持有人委托的条件下，才能从事基金资金的管理工作。（分数：2.00）A.专家理财B.专业理财C.个人理财D.代客理财3.以追求当期高收入为基本目标，以能带来稳定收入的证券为主要投资对象的证券投资基金是( )。（分数：2.00）A.指数基金B.成长型基金C.收入型基金D
2、.平衡型基金4.我国首次颁布的规范证券投资基金运作的行政法规为 1997 年 11 月 14 日颁布的( )。（分数：2.00）A.证券投资基金管理暂行办法B.中华人民共和国证券法C.中华人民共和国证券投资基金法D.开放式证券投资基金试点方法5.如果某债券基金的久期是 10 年，那么当利率下降 1%时，该债券基金的资产净值约( )。（分数：2.00）A.减少 5%B.减少 10%C.增加 5%D.增加 10%6.ETF 上市后，基金买入申报数量为( )份或其整数倍，不足( )份的部分可以卖出。（分数：2.00）A.100；100B.100；500C.500；1000D.1000；10007.拟
3、设立基金管理公司的申请人要提前( )年向交易所递交自律承诺书。（分数：2.00）A.1B.2C.3D.48.以下基金中不是严格意义上的证券投资基金的是( )。（分数：2.00）A.基金开元B.华安创新C.基金金泰D.淄博基金9.基金管理人在制定具体的现金替代方法时遵循公平、公开的原则，以保护( )利益为出发点，并进行及时充分的信息披露。（分数：2.00）A.基金份额持有人B.基金管理人C.基金托管人D.服务机构10.基金管理公司的主要股东指出资额占基金管理公司注册资本的比例最高且不低于( )的股东。（分数：2.00）A.10%B.15%C.20%D.25%11.投资者向基金管理公司申购 ETF
4、，需要拿这只 ETF 指定的( )来换取；赎回时得到的是相应的( )。（分数：2.00）A.现金；现金B.现金；一揽子股票C.一揽子股票；现金D.一揽子股票；一揽子股票12.基金财产的保管由独立于基金管理人的( )负责。（分数：2.00）A.基金注册登记机构B.基金销售机构C.基金评级公司D.基金托管人13.当二级市场 ETF 交易价格高于其份额净值，即发生溢价交易时，大的投资者可以通过在二级市场买进( )，于一级市场按份额净值转换为 ETF 份额，再于二级市场上卖掉 ( )而实现套利交易。（分数：2.00）A.ETF；揽子股票B.ETF；ETFC.一揽子股票；一揽子股票D.一揽子股票；ETF
5、14.国内第一只上市的开放式基金为( )。（分数：2.00）A.南方宝元债券基金B.南方避险保本型基金C.华安现金富利基金D.南方基金配置基金15.( )是基金持有人、基金管理人和基金托管人之间的契约。（分数：2.00）A.基金契约B.招募说明书C.托管协议D.发起人协议16.基金管理人应于申购开始日、赎回开始日前至少( )个工作日在至少一种中国证监会指定的信息披露媒体公告。（分数：2.00）A.1B.2C.3D.417.基金管理公司的主要股东应当持续经营( )个以上完整的会计年度，公司治理健全，内部监控制度完善。（分数：2.00）A.1B.2C.3D.418.“内部控制应当包括公司的各项业务
6、、各个部门或机构和各级人员，并涵盖到决策、执行、监督、反馈等各个环节”表述的是基金管理公司内部控制应当遵循的( )。（分数：2.00）A.相互制约原则B.健全性原则C.独立性原则D.成本效益原则19.保本基金从本质上讲是一种( )。（分数：2.00）A.股票基金B.债券基金C.货币市场基金D.混合基金20.为了保证基金资产的安全，( )规定，基金资产必须由独立于基金管理人的基金托管人保管，从而使得基金托管人成为基金的当事人之一。（分数：2.00）A.中华人民共和国公司法B.中华人民共和国证券法C.中华人民共和国证券投资基金法D.开放式证券投资基金试点方法21.基金的会计复核没有( )。（分数：
7、2.00）A.基金账务复核B.基金头寸复核C.基金业绩复核D.基金规模复核22.封闭式基金的交易遵从“价格优先、时间优先”的原则。价格优先是指( )价格买进申报优先于较低价格买进申报，( )价格卖出申报优先于较高价格卖出申报。（分数：2.00）A.较高；较低B.较高；较高C.较低；较低D.较低；较高23.以下关于会计系统控制的说法错误的是( )。（分数：2.00）A.公司应当建立凭证制度，通过凭证设计、登录、传递、归档等一系列凭证管理制度，确保正确记载经济业务，明确经济责任B.公司应当建立复核制度，通过会计复核和业务复核防止会计差错的产生C.基金会计核算不必独立于公司会计核算D.公司应当严格制
8、定财务收支审批制度和费用报销管理办法，自觉遵守国家财税制度和财经纪律24.目前，深、沪证券交易所对封闭式基金的交易与股票交易一样实行价格涨跌幅限制，涨跌幅比例为( )(基金上市首日除外)。（分数：2.00）A.5%B.10%C.15%D.20%25.根据中国证监会对基金类别的分类标准，基金资产( )以上投资于债券的为债券基金。（分数：2.00）A.50%B.60%C.70%D.80%26.基金募集失败，基金管理人应当自募集届满后( )日内返还投资者已缴纳的款项，并加计银行同期存款利息。（分数：2.00）A.10B.20C.30D.6027.由于( )份额固定，没有赎回压力，基金投资管理人员完全
9、可以根据预先设定的投资计划进行长期投资和全额投资，并将基金资产投资于流动性相对较弱的证券上。（分数：2.00）A.公司型基金B.契约型基金C.开放式基金D.封闭式基金28.( )负责将复核后的会计信息对外披露。（分数：2.00）A.会计师事务所B.基金管理公司C.基金托管人D.监管机构29.( )是基金托管人尽责的善后阶段。（分数：2.00）A.签署基金合同阶段B.基金募集阶段C.基金运作阶段D.基金终止阶段30.基金产品风险评价可通过基金产品的风险等级来反映，至少包括( )个层次。（分数：2.00）A.2B.3C.4D.531.( )将一支股票基金的净值增长率与某个市场指数联系起来，以反映基
10、金净值变动对市场指数变动的敏感程度。（分数：2.00）A. 值B.持股集中度C.行业投资集中度D.持股数量32.按照中华人民共和国证券投资基金法的规定，我国( )享有以下权利：分享基金财产收益，参与分配清算后的声誉基金财产，依法转让或者申请赎回其持有的基金份额，按照规定要求召开基金份额持有人大会，对基金份额持有人大会审议事项行使表决权等。（分数：2.00）A.基金托管人B.基金管理人C.基金份额持有人D.服务机构33.一支基金的月平均净值增长率为 2%，标准差为 3%，在正态分布下，该基金月度净值增长率处于+5%-1%之间的可能性是( )，月度净值增长率处于+8%-4%之间的可能性是( )。（
11、分数：2.00）A.67%；67%B.67%；95%C.95%；95%D.95%；67%34.基金宣传推介材料登载该基金、基金管理人管理的其他基金的过往业绩，以下说法错误的是( )。（分数：2.00）A.不必同时登载基金业绩比较基准的表现B.应当按照有关法律、行政法规的规定或者行业公认的准则计算基金的业绩表现数据C.引用的统计数据和资料应当真实、准确，并注明出处，不得引用未经核实、尚未发生或者模拟的数据D.基金业绩表现数据应当经基金托管人复核35.以下哪种费用不属于基金销售过程中发生的由基金投资者自己承担的费用?( )（分数：2.00）A.申购费B.赎回费C.基金转换费D.基金管理费36.关于
12、证券投资基金税收问题的通知发布于( )年。（分数：2.00）A.1998B.2002C.2004D.200537.2006 年 11 月 26 日，中国证监会下发了关于基金管理公司及证券投资基金执行的通知(证监会计字200623 号)，规定证券投资基金自( )起执行新的企业会计准则。（分数：2.00）A.2006 年 7 月 1 日B.2007 年 1 月 1 日C.2007 年 7 月 1 日D.2008 年 1 月 1 日38.根据证券投资基金运作管理办法有关规定，封闭式基金的利润分配，封闭式基金年度利润分配比例不得低于基金年度已实现利润的( )。（分数：2.00）A.60%B.70%C.
13、80%D.90%39.基金组合表现本身的衡量着重在于反映组合本身的( )。（分数：2.00）A.投资目标B.回报情况C.投资范围D.组合风险40.( )是以某一时点的股份作为参考基准，预先设定一个股份上涨或下跌的百分比作为买入和卖出股票的标准，即如果股票价格相对于参考基准上升的幅度达到了预先设定的百分比，就买入该股票；而如果股票价格相对于参考基准下跌幅度达到了预先设定的百分比，就卖出该股票。（分数：2.00）A.简单过滤器规则B.移动平均法C.上涨和下跌线D.相对强弱理论41.以下( )认为，证券在任一时点的价格均对所有相关信息作出了反映。（分数：2.00）A.资产组合理论B.资本资产定价模型
14、C.套利定价模型D.有效市场假说42.( )是基金信息披露最根本、最重要的原则。（分数：2.00）A.真实性原则B.准确性原则C.完整性原则D.及时性原则43.( )是对投资组合中所有债券的收益率按所占比重作为权重进行加权平均后得到的收益率。（分数：2.00）A.到期收益率B.投资组合内部收益率C.现实复利收益率D.加权平均投资组合收益率44.当股票价格保持单方向持续运动时，下列说法正确的是( )。（分数：2.00）A.恒定混合策略的表现劣于买入并持有策略B.恒定混合策略的表现优于买入并持有策略C.投资组合保险策略的表现劣于买入并持有策略D.以上都不对45.证券投资基金运作管理办法规定，如果基
15、金名称显示投资方向的，应当有( )以上的非现金基金资产属于投资方向确定的内容。（分数：2.00）A.60%B.70%C.80%D.90%46.在审议公司和基金的审计事务、关联交易、高级管理人员的任免和薪酬、租用交易席位、聘用销售代理、托管或注册登记机构及相关费率、聘请或更换会计师事务所等事项时，必须取得基金管理公司( )的独立董事同意。（分数：2.00）A.半数以上B.2/3 以上C.3/4 以上D.全数47.一般情况下，对于个人投资者而言，影响资产配置的最主要因素是( )。（分数：2.00）A.个人的生命周期B.投资者的资产负债状况C.投资者的财务变动状况与趋势D.投资者的财富净值48.银行
16、间债券市场的甲类市场成员( )。（分数：2.00）A.具有代理与自营资格B.只具自营资格C.只具代理资格D.不具自营资格49.基金银行存款的定义是( )。（分数：2.00）A.以基金名义在银行开立的，用于基金名下资金往来的结算账户B.以托管人名义在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司和深圳公司分别开立的，用于所托管基金在交易所买卖证券的资金结算账户C.以托管人和基金联名的方式在中国证券登记结算有限责任公司开立的证券账户，用于登记存管基金持有的、在交易所交易的证券D.12 个人名义在银行开立的，用于基金名下资金往来的结算账户50.某基金 2005 年 12 月 3 日的份额净值为 1.5757
17、 元/单位，2006 年 9 月 1 日的份额净值为 1.8667 元/单位，期间基金曾经在 2006 年 2 月 29 日每 10 份派息 2.84 元，则这一阶段该基金的简单收益率为( )。（分数：2.00）A.38.98%B.4.44%C.36.49%D.34.44%51.下列说法错误的是( )。（分数：2.00）A.特雷诺指数的问题是无法衡量基金经理的风险分散程度的B.夏普指数是由诺贝尔经济学奖得主威廉.夏普于 1966 年提出的一个风险调整衡量指标C.詹森指数以标准差作为基金风险的度量，给出了基金份额标准差的超额收益率D.詹森指数是由詹森在 CAPM 模型基础上发展出的一个风险调整差
18、异衡量指标52.证券投资基金运作中的制衡机制指的是( )。（分数：2.00）A.监管部门对基金管理人和托管人的制衡机制B.投资人拥有所有权、管理人管理和运作基金资产、托管人保管基金资产，三方当事人之间相互监督、相互制约的机制C.基金投资者通过公众舆论监督基金管理人和托管人的制衡机制D.基金管理人内部相互制约的制衡机制53.( )在股票市场上涨时提高股票投资比例，而股票市场下跌时降低股票投资比例，从而既保证资产组合的总价值不低于某个最低值，同时又不放弃资产升值潜力。（分数：2.00）A.投资组合保险策略B.动态资产配置C.变动混合战略D.买入并持有策略54.关于证券公司办理开放式基金代销业务有关
19、问题的通知的有关规定，办理开放式基金代销业务应当符合的经营行为规范指最近( )内无重大违法违规行为。（分数：2.00）A.1 年B.6 个月C.3 个月D.2 个月55.关于交易所交易资金清算的步骤，排序正确的是( )。(1)制作清算指令；(2)接收交易数据；(3)执行清算指令；(4)确认清算结果。（分数：2.00）A.(1)(2)(3)(4)B.(2)(1)(3)(4)C.(1)(3)(4)(2)D.(1)(3)(2)(4)56.规避风险是指在市场收益率( )时，组合所蕴含的( )。（分数：2.00）A.平行变动 经营风险B.非平行变动 经营风险C.非平行变动 再投资风险D.平行变动 再投资
20、风险57.以下说法正确的是( )。（分数：2.00）A.封闭式基金的交易不是在基金投资人之间进行B.封闭式基金的交易只能在基金投资人之间进行C.开放式基金投资人向交易所申购或赎回基金单位D.开放式基金投资人向托管人申购或赎回基金单位58.某投资者持有指数成股中股票 A 和股票 B 各 1 万股和 2 万股，至某发售代理机构网点认购基金，选择以现金支付认购佣金。假设 2004 年月日股票 A 和股票 B 的均价分别是 15.5 元和 4.5 元，基金管理人确认的有效认购数量为股票 A1 万股和股票 B2 万股，发售代理机构确认的佣金比例为 1%，则其可得到的 ETF 份额和需支付的认购佣金为(
21、)。（分数：2.00）A.245000 元和 30000 元B.247450 元和 2450 元C.242550 元和 2450 元D.245000 元和 2450 元59.基金在运作过程中发生可能对基金份额持有人权益或基金单位交易价格产生重大影响的事项时，应按照有关规定及时报告并公告。以下不属于对基金份额持有人权益及基金单位交易价格产生重大影响的事项是( )。（分数：2.00）A.基金份额持有人大会决议B.基金管理人或基金托管人变更C.基金管理人或基金托管人的董事、监事和高级管理人员变更D.基金管理人或基金托管人主要业务人员 1 年内变更达 20%以上60.下面有关股票、债券、证券投资基金的
22、风险收益说法正确的是( )。（分数：2.00）A.证券投资基金的收益要低于债券B.债券的收益是不确定的C.股票投资的风险小于基金D.基金投资的风险大于债券61.以下对基金会计的特殊性叙述错误的是( )。（分数：2.00）A.会计主体是证券投资基金B.突破了会计确认的实现原则C.不允许采用公允价值计量原则D.逐日对基金资产进行估值，并计算基金资产净值二、多项选择题(总题数：41，分数：82.00)62.多项选择题本大题共 60 小题，每小题 0.。以下各小题所给出的四个选项中，至少有两项符合题目要求。多选、少选、错选均不得分。（分数：2.00）_63.证券投资咨询机构申请基金代销业务资格，应当满
23、足的条件有( )。（分数：2.00）A.注册资本不低于 3000 万元人民币，且必须为实缴货币资本B.高级管理人员已取得基金从业资格，熟悉基金代销业务，并具备从事 2 年以上基金业务或者 5 年以上证券、金融业务的工作经历C.持续从事证券投资咨询业务 3 个以上完整会计年度D.最近 3 年没有代理投资人从事证券买卖的行为64.基金资产保管的主要内容包括( )。（分数：2.00）A.保管基金印章B.管理基金资产账户C.保管基金的重大合同、基金的开户资料、预留印鉴、实物证券的凭证等重要文件D.核对基金资产65.基金管理公司投资决策业务控制的主要内容有( )。（分数：2.00）A.健全投资决策授权制
24、度，明确界定投资权限，严格遵守投资限制，防止越权决策B.投资决策应当有充分的投资依据，重要投资要有详细的研究报告和风险分析支持，并有决策记录C.建立投资风险评估与管理制度，在设定的风险权限额度内进行投资决策D.建立科学的投资管理业绩评价体系66.ETF 申购、赎回清单公告内容包括( )等内容。（分数：2.00）A.最小申购B.赎回单位所对应的组合证券内务成分证券数据C.现金替代D.基金份额净值67.作为一揽子股票组合的股票基金与单一股票之间存在的不同之处有( )。（分数：2.00）A.股票价格在每一交易日内始终处于变动之中；股票基金净值的计算每天只进行一次，因此每一交易日股票基金只有一个价格B
25、.股票价格会由于投资者买卖股票数量的大小和强弱的对比而受到影响；股票基金份额净值不会由于买卖数量或申购、赎回数量的多少而受到影响C.人们在投资股票时，一般会根据上市公司的基本面，如财务状况、产品的市场竞争力、盈利预期等方面的信息对股票价格高低的合理性作出判断，但却不能对股票基金份额净值进行合理与否的评判。换而言之，对基金份额净值高低进行合理与否的判断是没有意义的，因为基金份额净值是由其持有的证券价格复合而成的D.单一股票的投资风险较为集中，投资风险较大；股票基金由于进行分散投资，投资风险低于单一股票的投资风险。但从风险来源看，股票基金增加了基金经理投资的委托代理风险68.证券投资基金对证券市场
26、发展的作用主要表现在( )。（分数：2.00）A.有利于市场有效性的提高和资源的有效配置B.推动上市公司治理结构的完善C.倡导理性的投资文化，防止市场的过度投机D.增加了证券市场的投资品种，给投资者提供广泛选择69.证券市场线表明， 系数反映证券或组合对市场变化的敏感性，以下说法正确的是( )。（分数：2.00）A.当有很大把握预测牛市到来时，应选择那些高 系数的证券或组合。这些高 系数的证券将成倍地放大市场收益率，带来较高的收益B.当有很大把握预测牛市到来时，应选择那些低 系数的证券或组合。这些低 系数的证券将成倍地放大市场收益率，带来较高的收益C.在熊市到来之际，应选择那些低 系数的证券或
27、组合，以减少因市场下跌而造成的损失D.在熊市到来之际，应选择那些高 系数的证券或组合，以减少因市场下跌而造成的损失70.基金行业自律管理的方式主要包括( )。（分数：2.00）A.通过制定切实可行的工作计划，大力开展基金业宣传活动，树立行业形象，正确引导社会公众对基金市场的认识B.建立行业教育培训体系，全面提高基金从业人员素质C.加大研究力度，对关系基金业发展的重点、难点、热点问题进行深入研究，促进基金业的健康发展D.通过督察长进行定期检查71.基金年度报告中的投资组合报告应披露的信息有( )。（分数：2.00）A.期末基金资产组合B.期末按市值占基金资产净值比例大小排序的所有股票明细C.报告
28、期内股票投资组合的重大变动D.期末按市值占基金资产净值比例大小排序的前 10 名债券明细72.2005 年 5 月 9 日是节后第一个工作日，假设投资者在 2005 年 4 月 29 日(周五，节前最后一个工作日)申购了货币市场基金份额，则以下说法正确的是( )。（分数：2.00）A.基金将从 4 月 29 日(周五)开始计算其权益B.基金将从 4 月 30 日(周六)开始计算其权益C.基金将从 5 月 2 日(周一)开始计算其权益D.基金将从 5 月 9 日开始计算其权益73.以下对存在活跃市场的投资品种估值的基本原则正确的是( )。（分数：2.00）A.如估值日有市价的，应采用市价确定公允
29、价值B.估值日无市价的，但最近交易日后经济环境未发生重大变化，应采用最近交易市价确定公允价值C.估值日无市价的，且最近交易日后经济环境发生了重大变化的，应参考类似投资品种的现行市价及重大变化因素，调整最近交易市价，确定公允价值D.有充分证据表明最近交易市价不能真实反映公允价值的(如异常原因导致长期停牌或临时停牌的股票等)，应对最近交易的市价进行调整，以确定投资品种的公允价值74.关于算术平均收益率和稽核平均收益率，以下说法正确的是( )。（分数：2.00）A.一般地，算术平均收益率要大于几何平均收益率B.每期的收益率差距越大，两种平均方法的差距越小C.几何平均收益率可以准确地衡量基金表现的实际
30、收益情况，因此，常用于对基金过去收益率的衡量上D.算术平均收益率一般可以用作对平均收益率的无偏估计，因此，它更多地被用来对将来收益率的估计75.指数化的方法包括( )。（分数：2.00）A.分层抽样法B.优化法C.方差最小化法D.方差最大化法76.( )创立了著名的道.琼斯平均指数。（分数：2.00）A.爱德华.琼斯B.汉密尔顿C.雷D.查尔斯.道77.以下关于恒定混合策略的说法正确的是( )。（分数：2.00）A.与战术性资产配置相比，恒定混合策略对资产配置的调整并非基于资产收益率的变动或者投资者的风险承受能力变动，而是假定资产的收益情况和投资者偏好没有大的改变，因而最优投资组合的配置比例不
31、变B.恒定混合策略适用于风险承受能力较稳定的投资者C.风险承受能力较稳定的投资者在风险资产市场下跌时，他们的风险承受能力不像一般投资者那样下降，而是保持不变，因而其风险资产的比例反而上升，风险收益补偿也随之上升了D.当风险资产市场价格上升时，风险承受能力较稳定的投资者的风险承受能力仍然保持不变，其风险资产的比例将下降，风险收益补偿也下降78.开放式基金的直销是不通过中介机构而是由基金管理人附属的销售机构把基金份额直接出售给投资者，一般通过( )等实现。（分数：2.00）A.邮寄B.电话C.互联网D.直销队伍79.证券组合方差(或风险)的大小实际上取决于( )。（分数：2.00）A.单个证券的方
32、差B.投资比例C.证券之间的相关系数(协方差)D.离散标准差80.基金管理公司内部风险控制制度具体体现为( )。（分数：2.00）A.严格按照法律法规和基金契约规定的投资比例进行投资，不得从事规定禁止基金投资的业务B.坚持独立性原则，基金管理公司管理的基金资产与基金管理公司的自有资产应相互独立、分账管理，公司会计和基金会计严格分开C.实行集中交易制度，每笔交易都必须有书面记录或视听资料D.加强内部信息控制，实行空间隔离和门禁制度，严防重要内部信息泄露81.对公司基本面状况分析，其内容包括( )。（分数：2.00）A.资本结构B.资产运作效率C.偿债能力D.盈利能力82.套利定价理论的假设条件包
33、括( )。（分数：2.00）A.投资者是追求收益的，同时也是厌恶风险的B.所有证券的收益都受到一个共同因素的影响C.投资者具有单一投资期D.投资者能够发现市场上是否存在套利机会，并利用该机会进行套利83.运用动态资产配置的前提条件是( )。（分数：2.00）A.资产管理人对风险的偏好B.资产管理人对风险的规避C.资产管理人能够准确地预测市场变化D.资产管理人能够有效实施动态资产配置投资方案84.逆时针理论的八大循环包括( )。（分数：2.00）A.价稳量增，价量齐升B.价涨量稳，价涨量缩C.价稳量缩，价跌量缩D.价格快速下跌而量小，价稳量增85.下列关于久期描述正确的是( )。（分数：2.00
34、）A.附息债券的麦考莱久期和修正的麦考莱久期小于其到期期限B.对于零息券而言；麦考莱久期与到期期限相同C.对于普通债券而言，当其他因素不变时，票面利率越低，麦考莱久期及修正的麦考莱久期就越大D.假设其他因素不变，久期越大，债券的价格波动性就越大86.国际证监会组织于 1998 年制定的证券监管目标与原则中规定，证券监管的目标主要有( )。（分数：2.00）A.保护投资者B.保证市场的公平、效率和透明C.降低系统风险D.推动基金业发展87.预期理论暗含着这样一个假定( )。（分数：2.00）A.不同期限的债券是可以互相替代的B.长、中、短期债券被分割在不同的市场上C.长、中、短期债券各自有独立的
35、市场均衡状态D.不同期限的债券不可以互相替代88.关于股票、债券、基金风险收益的描述正确的是( )。（分数：2.00）A.普通股的收益要小于基金B.股票的收益是不确定的C.证券投资基金的收益要高于债券D.基金投资的风险大于债券89.基金托管人的职责主要体现在( )等方面。（分数：2.00）A.基金资产保管B.基金信息报露C.基金资产清算D.会计复核90.下列不列入基金费用的有( )。（分数：2.00）A.基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基金财产的损失B.基金管理人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用C.基金合同生效前的相关费用，包括但不限于验资费、会计师
36、和律师费、信息披露费用等费用D.基金份额持有人大会费用91.下列关于无差异曲线说法错误的是( )。（分数：2.00）A.不同的无差异曲线可能相交B.无差异曲线的位置越高，表示组合的效用水平越高C.不同的投资者具有不同的无差异曲线D.风险偏好不同，无差异曲线的形状有可能相同92.基金托管人应建立有效的( )，以保障内部控制工作责任的全面落实。（分数：2.00）A.稽核检查制度B.稽核监督体系C.内部控制制度的评审和反馈机制D.内部控制工作责任93.董事会审议下列( )事项应当经过 2/3 以上的独立董事通过。（分数：2.00）A.公司及基金投资运作中的重大关联交易B.聘请或者更换会计师事务所C.
37、公司管理的基金的季度报告D.资产负债表或有事项94.为找到和实施最好的营销组合策略，基金管理公司要进行( )。（分数：2.00）A.市场营销分析B.市场营销计划C.市场营销实施D.市场营销控制95.按照有关规定，外资参股基金管理公司的境外股东，应当具备下列条件( )。（分数：2.00）A.依据其所在国家法律设立，并合法存续的金融机构，近 3 年未受到证券监管机构和司法机关的重大处罚B.所在国家具有完善的证券法律和监管制度，其证券监管机构已与中国证监会签订证券监管合作谅解备忘录，并保持着有效的监管合作关系C.实收资本不少于 3 亿元人民币的等值自由兑换货币。外资持股比例或者在外资参股的基金管理公
38、司中拥有的权益比例，累计(包括直接持有和间接持有)不超过 33%D.在我国加入 WTO 后，3 年内该比例不超过 49%96.常见的基金产品线的类型主要有( )。（分数：2.00）A.水平式B.垂直式C.平面式D.综合式97.基金行业自律机构是由( )成立的同业机构。（分数：2.00）A.基金管理人B.基金托管人C.基金份额发售D.基金监管机构98.应该由基金管理人披露的信息是( )。（分数：2.00）A.基金上市申请材料B.基金募集申请材料C.临时报告书D.公告基金份额净值99.在我国，基金收益分配的方式中要有( )。（分数：2.00）A.现金分红B.债券分红C.分配基金单位D.分红再投资1
39、00.基金资产账户主要包括( )。（分数：2.00）A.银行存款账户B.结算备付金账户C.交易所证券账户D.全国银行间市场债券托管账户101.基金管理公司主要职责有( )。（分数：2.00）A.依法募集基金B.进行基金资产的评估管理C.编制中期基金报告D.办理与基金财产管理业务活动有关的信息披露事项102.积极型股票投资战略中的市场异常策略包括( )。（分数：2.00）A.小公司效应B.低市盈率效应C.被忽略的公司效应D.遵循公司内部人交易三、判断对错题(总题数：61，分数：122.00)103.判断对错题本大题共 70 小题，每小题 0.。判断以下各小题的对错，正确的选 A，错误的选 B。（
40、分数：2.00）_104.准确性原则要求基金信息必须按照法定的内容和格式进行披露。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误105.当市场具有较强的保持原有运动方向趋势时，投资组合保险策略的效果将优于买入并持有策略，进而将优于恒定混合策略。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误106.从事宜传推介基金活动的人员还应当取得基金从业资格。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误107.投资指令应经风险控制部门的审核确认其合法、合规与完整后方可执行。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误108.公司型基金以美国的投资公司为代表。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误109.基金理财的主
41、要原则是由基金经理人决定的。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误110.一般来说，资产流动性越高，价格波动性越小，价格越高，则价差在价格中所占比重越小。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误111.资产配置实际上反映了基金经理对各个城市走势的预测能力，因此，资产配置能力实际上反映了基金在宏观上的择时能力。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误112.封闭式基金的募集又称“封闭式基金的发售”。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误113.基金因持有股票而分配得到的投资收益主要包括股票红利和现金红利两种。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误114.在包销方式下，证券机构只需
42、尽最大努力推销基金，并不对基金的销售状况承担任何责任。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误115.风险调整的方法中，詹森指数衡量的是差异收益性，而另外两个指数衡量的是单位风险超额收益率。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误116.基金连续 3 个开放日以上发生巨额赎回，如基金管理人认为有必要，可暂停接受赎回申请。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误117.资产选择过程是指资产管理人在资产配置的基础上，确定自身投资策略，并据此构造投资组合的过程。( )（分数：2.00）A.正确B.错误118.开放式基金份额的注册登记业务只能由基金管理人自行办理或委托中国证券登记结算有限责任公司
43、承担。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误119.我国证券投资基金法规定：“基金管理公司向特定对象募集资金或者接受特定对象财产委托从事证券投资活动的具体管理办法，由国务院根据本法的原则另行规定。” ( )（分数：2.00）A.正确B.错误120.以技术分析为基础的投资战略是在否定弱势有效市场的前提下，以历史交易数据为基础的调查研究模型。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误121.中国证监会及其派出机构对基金管理公司、基金托管人和基金设立申请的核准监管手段是教育手段。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误122.从法律意义上讲，证券投资基金的基金份额持有人是委托方，基金管理机构和
44、托管机构为受托方。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误123.封闭式基金存续期满后必须终止。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误124.恒定混合策略是指保持资产组合中各类资产的固定比例。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误125.战术性资产配置与战略性资产配置对投资者的风险承受和风险偏好的认识和假设相同。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误126.基金管理人计提管理费的标准和方式与基金资产净值无关。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误127.当影子定价与贪欲成本法确定的基金资产净值的偏离的绝对值达到或者超过 0.25%时，基金管理人应当在事件发生之日起 2 日内就
45、此事进行临时报告。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误128.如果股票市场价格处于震荡、波动状态之中，恒定混合策略劣于买入并持有策略。( )（分数：2.00）A.正确B.错误129.私募基金不能进行公开的发售和宣传活动，投资金额要求高，投资者的资格和人数常常受到严格限制。( )（分数：2.00）A.正确B.错误130.消极战略力图使投资组合中的股票所占的权重与其在市场指数中的权重一致。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误131.目前，我国基金最普遍的收益分配形式是现金分红。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误132.目前，全国社会保障基金和企业年金作为特定性质的资产已可以委托
46、符合要求的基金管理公司进行资产管理。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误133.基金资产估值对象包括基金所拥有的股票、债券、权证及其他基金资产。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误134.在销售或者代销基金过程中，基金管理人或者其他机构及其经办业务人员，应当严格遵守法律、法规以及本行业公认的道德标准和行为规范，不得误导、欺骗投资人。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误135.凡向投资人募集资金而形成的资金集合体都可以称为证券投资基金。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误136.在投资者买入特定债券之后，如果市场利率下降，将导致债券价格下降，但同时再投资收益率上升；而当市
47、场利率上升时，债券价格将上升，但再投资收益率下降。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误137.基金管理公司变更注册资本、变更股东出资比例、变更股东人数不必报经中国证监会批准，但须备案。( )（分数：2.00）A.正确B.错误138.基金管理人所管理的不同基金在资产运作、财务管理上是相互独立的。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误139.资产配置过程是围绕投资收益率目标，考察不同资产类别并据以确定投资组合的资产配置比例的过程。( )（分数：2.00）A.正确B.错误140.基金托管人对每一个基金单独设账，分账管理。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误141.有的债券流动性很好，
48、基金管理人可以连续少量买入以“制造”出较高的价格，从而提高基金的业绩。( )（分数：2.00）A.正确B.错误142.资本定价模型不能用来评价证券的定价是否合理。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误143.基金中的基金是指以其他证券投资基金为投资对象的基金，其投资组合由各种各样的基金组成。在我国目前不允许发行这种基金。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误144.特雷诺指数与詹森指数只对绩效的深度加以了考虑，而夏普指数则同时考虑了绩效的深度与广度。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误145.日本和中国台湾地区将证券投资基金称为“单位信托基金”，英国和中国香港特别行政区称为“证券投资信托基金”。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误146.当对估值原则或程序有异议时，托管银行没有要求基金管理公司作出合理解释的义务。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误147.我国基金托管人承担因其过错导致基金资产损失的赔偿责任，但其过错责任可以因其退任而免除。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误148.开放式基金非交易过户是指不采用申购、赎回等基金交易方式，将一定数量基金份额按照一定规则从某一投资者基金账户转移到另一投资者基金账户的行为，主要包括继承、司法强制执行等方式。 ( )（分数：2.00）A.正确B.错误149.
