1、2010 年 12 月证券从业资格（证券发行与承销）真题试卷及答案解析(总分：326.00，做题时间：90 分钟)一、单项选择题(总题数：61，分数：122.00)1.单项选择题本大题共 70 小题，每小题 0.。以下各小题所给出的四个选项中，只有一项最符合题目要求。（分数：2.00）_2.配股一般采取的发行方式为( )。（分数：2.00）A.网下网上同时累计投标询价B.上网定价发行与网上配售相结合C.网上定价发行D.上网竞价发行3.关于境内股份有限公司在香港发行股票并上市的条件，与主板市场相比，创业板市场没有( )。（分数：2.00）A.股东人数要求B.公共持股市值与持股量要求C.市值要求D
2、.盈利要求4.单一投资主体的国有企业改组设立股份有限公司，其投入股份公司的净资产折成的股份( )。（分数：2.00）A.不得由不同的部门或机构分别持有B.必须由两个或两个以上国有股授权持有单位持有C.必须由原企业持有D.持股单位无限制性规定5.在首次公开发行股票询价时，向询价对象提供投资价值研究报告的是( )。（分数：2.00）A.主承销商B.财务顾问C.行业专家D.发行人6.通常目标公司拒绝敌意收购，主要是由于( )的反对和抵御。（分数：2.00）A.公司员工B.公司管理层C.公司大股东D.公司小股东7.保荐机构应当自持续督导工作结束后( )内向中同证监会、证券交易所报送报告书。（分数：2.
3、00）A.15 日B.15 个工作日C.10 日D.10 个工作日8.在配股过程中，配股缴款期为( )个工作日。（分数：2.00）A.2B.3C.5D.69.下列不属于股份公司发起人权利的是( )。（分数：2.00）A.任命公司高级管理人员B.起草公司章程C.参加公司筹委会D.推荐公司董事会候选人10.股份有限公司股东大会会议应由( )召集。（分数：2.00）A.总经理B.董事秘书C.董事长D.董事会11.公司内部筹资的来源包括( )。（分数：2.00）A.普通股B.未分配利润C.认股权证D.优先股12.通过证券交易所的证券交易，投资者持有或者通过协议、其他安排与他人共同持有一个 A 股上市公
4、司已发行的股份达到( )时，继续进行收购的，应当依法向该上市公司股东发出全部或者部分股份的要约。（分数：2.00）A.25%B.20%C.30%D.5%13.在刊登招股说明书前，需要向中国证监会就公开披露信息与封卷稿之问是否存在差异作出声明与承诺的中介机构不包括( )。（分数：2.00）A.保荐机构B.会计师事务所C.律师事务所D.分销商14.在首次公开发行股票的招股说明书中，偶发性的关联交易的披露内容不包括( )。（分数：2.00）A.交易内容B.资金的结算情况C.交易产生的利润D.占当期同类型交易的比重15.投资者收购上市公司 25%的股份成为其控股股东，但承诺( )年放弃行使相关股份表决
5、权的，可免于聘请财务顾问。（分数：2.00）A.0.5B.1C.2D.316.首次公开发行股票项目通过发审会后发行人更换( )的，原则上要重新上发审会。（分数：2.00）A.律师B.评估师C.会计师D.保荐机构17.Modigliani 和 Miller 创建了现代资本结构理论，这一理论又被称为( )。（分数：2.00）A.资本结构相对论B.资本结构无关论C.资本结构绝对论D.资本结构有关论18.2005 年 12 月 8 日，国家开发银行和( )在银行间市场发行了首批资产支持证券。（分数：2.00）A.中国农业银行B.交通银行C.中国工商银行D.中国建设银行19.上市公司新股发行议案经董事会
6、表决通过后，应当在( )内报告证券交易所。（分数：2.00）A.5 个工作日B.5 日C.2 个工作日D.2 日20.以募集方式设立股份有限公司并发行境内上市外资股的，发起人认购的股本总额不得少于公司拟发行股本总额的( )，发起人的出资总额不得少于( )元人民币。（分数：2.00）A.35% 2.5 亿B.35% 1.5 亿C.15% 2.5 亿D.15% 1.5 亿21.上市公司发行股份购买资产时，发行价格不得低于决定本次行动的董事会决议公告日前( )交易日公司股票交易均价。（分数：2.00）A.10 个B.20 个C.30 个D.40 个22.按照上市公司证券发行管理办法的规定，可转换公司
7、债券募集说明书应当约定，上市公司改变公告的募集资金用途的，应赋予债券持有人( )的权利。（分数：2.00）A.1 次赎回B.2 次回售C.2 次赎回D.1 次回售23.保荐机构应于每年( )月向中国证监会报送年度执业报告。（分数：2.00）A.1B.3C.4D.624.作为评估机构为资产评估项目承担法律责任的证明文件，资产评估报告( )。（分数：2.00）A.包括正文、附件和法律意见B.包括正文和确认文件C.包括正文和附件两部分D.仅有正文部分25.某股份有限公司发行股票 4000 万股，缴款结束日为 6 月 30 日，当年预计净利润 6400 万元，公司发行新股前的总股本数为 12000 万
8、股，用全面摊薄法计算的每股收益为( )。（分数：2.00）A.0.30 元B.0.40 元C.0.46 元D.0.50 元26.受让上市公司国有股和法人股的外商投资企业，应当具备的条件中不包括( )。（分数：2.00）A.较好的财务状况和信誉B.能够完全以自有的资金支付转让价款C.较强的经营管理能力和资金实力D.具有改善上市公司治理结构和促进上市公司持续发展的能力27.资产支持证券承销机构应当具备的条件不包括( )。（分数：2.00）A.注册资本不低于 5 亿元人民币B.具有较强的债券分销能力C.具有合格的从事债券市场业务的专业人员D.最近 2 年内没有重大违法、违规行为28.可转换公司债券的
9、价值和转股期限之间的关系是( )。（分数：2.00）A.无关B.反向关系C.线性关系D.正向关系29.定向发行的证券公司债券最小转让单位为面值( )。（分数：2.00）A.1 万元B.10 万元C.50 万元D.100 万元30.申请发行可交换公司债券的上市公司最近 1 期末的( )。（分数：2.00）A.总资产最低要达到人民币 15 亿元B.净资产最低要达到人民币 15 亿元C.总资产最低要达到人民币 20 亿元D.净资产最低要达到人民币 20 亿元31.根据规定，承销商包销佣金的收费标准为包销总金额的( )。（分数：2.00）A.0.5%2.5%B.0.5%1.5%C.1%3%D.1.5%
10、3%32.公司收购本公司股份后，属于减少公司注册资本情形的，应当自收购之日起( )内注销；属于与持有本公司股份的其他公司合并情形的应当在( )内转让或者注销。（分数：2.00）A.10 日 6 个月B.10 日 60 日C.5 日 6 个月D.5 日 60 日33.上市公司购买、出售的资产占上市公司最近一个会计年度经审计的合并财务会计年度经审计的合并财务会计报告期末总资产的比例达到( )以上构成重大资产重组。（分数：2.00）A.80%B.70%C.50%D.30%34.在国内创业板首次公开发行股票，发行人最近 1 期末净资产应不少于( )。（分数：2.00）A.5000 万元B.3000 万
11、元C.2000 万元D.1000 万元35.商业银行将次级定期债务计人附属资本的条件之一为，次级债务最高为其核心资本的( )。（分数：2.00）A.50%B.30%C.25%D.10%36.资产支持证券化中，受托机构以( )为限向投资机构承担支付资产支持证券收益的义务。（分数：2.00）A.担保人提供的担保B.发起人的全部财产C.受托机构的自由财产D.发起人提供的信托财产37.发行人出现以下情形，中国证监会将直接撤销相关保荐代表人的资格的是( )。（分数：2.00）A.首次公开发行证券上市当年即亏损B.证券上市当年累计 50%以上的募集资金用途与承诺不符C.首次发行证券并上市之日起 12 个月
12、内控股股东或实际控制人发生变更D.首次发行证券并上市之日起 10 个月内累计 50%以上的资产发生重组38.下列有关股份公司注册资本的表述中，错误的是( )。（分数：2.00）A.采取发起方式设立的，在缴足注册资本前不得向他人募集股份B.采取发起方式设立的，公司全体发起人的首次出资额不得低于注册资金的 30%C.采取募集方式设立的，注册资本为在公司登记机关登记的实收股本总额D.采取发起设立方式设立的，注册资本为在公司登记机关登记的全体发行人认购的股本总额39.创业板上市公司发行新股的，持续督导期间为股票上市当年剩余时间及其后( )完整会计年度。（分数：2.00）A.5 个B.3 个C.2 个D
13、.1 个40.公司首次公开发行股票并申请在创业板上市，需满足的条件之一是( )。（分数：2.00）A.最近 2 年连续盈利，净利润累计超过 3000 万元，且持续增长B.最近 3 年连续盈利，净利润累计不少于 1000 万元，且持续增长C.最近 2 年连续盈利，净利润累计不少于 1000 万元，且持续增长D.最近 3 年连续盈利，净利润累计超过 3000 万元，且持续增长41.首次公开发行股票招股说明书的“募股资金运用”中，发行人原同定资产投资很少的，应当充分说明同定资产变化与( )的匹配关系。（分数：2.00）A.销量变动B.产能变动C.营业收入变动D.资产总额变动42.下列关于证券法的表述
14、，错误的是( )。（分数：2.00）A.证券法在发行监管方面明确了公开发行和非公开发行的界限B.证券法未对证券发行前的公开披露信息制度进行规定C.强调进一步发挥中介机构的市场服务职能D.将证券上市核准权赋予了证券交易所，强化了证券交易所的监管职能43.询价对象应当承诺获得本次网下配售的股票持有期限不少于( )。（分数：2.00）A.1 个月B.3 个月C.6 个月D.12 个月44.商业银行发行金融债券，其核心资本充足率不低于( )。（分数：2.00）A.8%B.5%C.4%D.2%45.资信评级机构从事对公司债券的资信评级业务，应当向( )申请取得证券评级业务许可。（分数：2.00）A.中同
15、证监会B.中同证券业协会C.中国银监会D.财政部46.可转换公司债券到期未转股的，发行人应当于期满后( )工作日内偿还债券余额本息。（分数：2.00）A.2 个B.5 个C.10 个D.15 个47.外资股发行的招股说明书可以采取严格的招股章程形式，也可以采取信息备忘录的形式。两者均是发行人向投资者发出的募股( )。（分数：2.00）A.承诺B.要约邀请C.要约D.要约预受48.可转换公司债券上市获准后，上市公司应当在可转换公司债券上市前( )交易日内，在指定媒体上披露上市公告书。（分数：2.00）A.2 个B.3 个C.5 个D.10 个49.首次公开发行股票数量达到( )的，可以向战略投资
16、者配售。（分数：2.00）A.5 亿股B.4 亿股C.3 亿股D.2 亿股50.在公司收购的融资方案中，与发行债券筹资的方式相比，发行股票筹资的方式具有的优点是( )。（分数：2.00）A.可获得一笔无同定到期日，不用偿还且风险相对较小的资金B.保证了公司的控制权，享受了财务杠杆利益C.筹资成本较低D.发行股票、股息能在税前扣除51.目前，我国凭证式国债发行完全采用( )发行。（分数：2.00）A.代销方式B.承购包销方式C.公开招标方式D.承购包销方式与公开招标方式52.内地企业申请在香港创业板发行上市，具有大致相同的拥有权及管理层管理下，具备至少( )月的活跃业务记录。（分数：2.00）A
17、.36 个B.24 个C.12 个D.6 个53.持续督导期间，保荐机构按照有关规定，对发行人违法违规事项可( )。（分数：2.00）A.发表公开声明B.主动承担责任C.公开谴责D.保持沉默54.股份有限公司为公司实际控制人提供担保的必须经股东大会决议，由出席会议的( )通过。（分数：2.00）A.除受该实际控制人支配的股东外的其他股东所持表决权的 2/3 以上B.除受该实际控制人支配的股东外的其他股东所持表决权的过半数C.全体股东所持表决权的 2/3D.全体股东所持表决权的过半数55.证券投资咨询机构从事并购重组财务顾问业务，其实缴注册资本和净资产应不低于人民币( )万元。（分数：2.00）
18、A.500B.400C.300D.20056.提交中国证监会审核的法律意见书和律师工作报告中可以不包括的内容是( )。（分数：2.00）A.2 名以上经办律师签名B.律师事务所的负责人签名C.经办律师的证券律师从业资格D.律师事务所加盖公章和签署日期57.中国证监会并购重组委员包括( )中同证监会系统人员。（分数：2.00）A.2 名B.3 名C.5 名D.7 名58.下列人员任期中，不符合上市公司治理要求的是( )。（分数：2.00）A.监事兼任人力资源部门经理B.监事兼任财务总监C.董事兼任董事会秘书D.董事长兼任总经理59.上市公司申请发行可转换公司债券，董事会应当作出决议，并提请股东大
19、会批准，其中不包括( )。（分数：2.00）A.本次募集资金使用的可行性报告B.前次募集资金使用的报告C.本次证券发行的方案D.董事会声明60.外国投资者对上市公司进行战略投资，取得单一上市公司 25%或以上股份并承诺在 10 年内持续持股不低于 25%，商务部在颁发的外商投资企业批准证书上加注“( )”。（分数：2.00）A.外商投资股份公司B.外商投资股份公司(A 股并购)C.外商投资股份公司(A 股并购 25%或以上)D.外商投资股份公司(A 股并购 12 年且 25%或以上)61.下列属于中国证监会各派出机构对辖区证券公司承销业务现场检查的是( )。（分数：2.00）A.分析董事会报告
20、B.分析财务报表附录C.分析证券公司的年度报告D.机构、制度与人员的检查二、多项选择题(总题数：41，分数：82.00)62.多项选择题本大题共 60 小题，每小题 0.。以下各小题所给出的四个选项中，至少有两项符合题目要求。多选、少选、错选均不得分。（分数：2.00）_63.在证券公司公开发行债券时，需书面同意募集说明书摘要引用由其出具的专业报告中介机构人员包括( )。（分数：2.00）A.注册资产评估师B.债券代理人C.注册会计师D.发行人律师64.保荐机构应联合一家无关联保荐机构共同履行保荐职责的情况有( )。（分数：2.00）A.保荐机构的控股股东持有发行人的股份超过 7%B.保荐机构
21、的重要客户持有发行人的股份超过 7%C.保荐机构持有发行人的股份超过 7%D.保荐机构的实际控制人持有发行人的股份超过 7%65.下列人员不得担任上市公司独立董事的有( )。（分数：2.00）A.在上市公司或者附属企业任职的人员B.直接或间接持有上市公司已发行股份 1%以上的股东C.上市公司前 10 名股东中的自然人股东及其直系亲属D.为上市公司或者其附属企业提供财务、法律、咨询的人员66.下列关于公司创立大会的表述，正确的有( )。（分数：2.00）A.创立大会作出决议，必须经全体认股人所持表决权过半数通过B.创立大会应有代表股份总数 2/3 以上的发起人、认股人出席C.创立大会由发起人、认
22、股人组成D.发起人应当自股款缴足之日起 30 日内主持召开公司创立大会67.中小非金融企业集合票据发行主体的组织形式包括( )。（分数：2.00）A.个体户B.合伙制企业C.有限责任公司D.股份有限公司68.下面关于可交换公司债券的股票交换价格及调整与修正的表述，正确的有( )。（分数：2.00）A.如果调整或修正交换价格导致预备用于交换的股票数量不足，发行人必须补充提供B.预备用于交换的股票要事先设定担保，并办理登记手续C.募集说明书应事先约定交换价格及其调整、修正原则D.股票交换价格应不低于公告募集说明书前 20 个交易日公司股票均价和前 1 个交易日的均价69.在首次公开发行股票招股说明
23、书风险因素披露中，可能严重影响公司持续经营的其他因素包括( )。（分数：2.00）A.自然灾害B.安全生产C.汇率变化D.外贸环境70.下列关于股份有限公司股东大会决议的论述，正确的有( )。（分数：2.00）A.股东出席股东大会会议，所持每一股份有一表决权，但是公司章程另有规定的除外B.公司持有的本公司股份没有表决权C.股东大会决议分为普通决议和特别决议D.上市公司股东大会决议经证券交易所批准后方可生效71.上市公司发行新股时的招股说明书中，关于上市公司历次募集资金运用的表述正确的有( )。（分数：2.00）A.发行人通常应披露会计师事务所对前次募集资金运用所出具的专项报告结论B.发行人对前
24、次募集资金投资项目的效益作出承诺并披露的，列表披露投资项目效益情况；项目实际效益与承诺效益存在重大差异的，还应披露原因C.发行人应列表披露前次募集资金实际使用情况，若募集资金的运用和项目未达到计划进度和效益，应进行说明D.发行人应披露最近 3 年内募集资金运用的基本情况72.下列不符合我国现行股票发行核准特征的有( )。（分数：2.00）A.由中国证监会确定发行额度B.由发审委在中国证监会指导下进行审核C.由保荐机构推荐企业D.由中国证监会确定发行价格73.上市公司( )不得对发布公司未披露信息。（分数：2.00）A.监事非经监事会书面授权B.监事非经董事会书面授权C.董事非经监事会书面授权D
25、.董事非经董事会书面授权74.破产成本模型认为，当一个企业出现财务拮据时，可能会出现下列( )情况。（分数：2.00）A.债权人为避免更大的财务损失，会要求企业归还债务，或为债务提供担保，这会进一步增加企业负担，使企业财务状况恶化B.当企业出现严重的财务拮据时，为解燃眉之急，管理人员往往会出现短期行为，如推迟机器的大修，变卖企业有用的资产以获取现金，降低产品质量来节省成本费用，这些短期行为均会降低企业的市场价值C.当陷入财务困境企业的客户和供应商意识到企业出现问题时，他们往往不再购买本企业的产品或供应材料，从而影响企业未来现金流量能力，这可能会引起企业破产D.当财务拮据时，即使企业最终不破产，
26、也会产生大量的额外费用或机会成本75.狭义的投资银行业的范围包括( )。（分数：2.00）A.资产管理B.并购C.保荐D.承销76.按照公司法，我国公司的组织形式包括( )。（分数：2.00）A.合伙公司B.有限合伙公司C.有限责任公司D.股份有限公司77.以下关于询价和申购的报价约束机制的表述正确的有( )。（分数：2.00）A.发行人及其承销商应当根据发行规模和市场情况，合理设定每笔中购的最高申购量B.主承销商应当采取措施杜绝高报不买和低报高买C.发行人及其主承销商应当根据发行规模和市场情况，合理设定每笔申购的最低申购量D.新股发行时，询价对象应真实报价，询价报价与申购报价应当具有逻辑一致
27、性78.清产核资包括的内容有( )。（分数：2.00）A.资产清查B.账户清理C.价值重估D.损益认定79.上市公司在实施重大资产重组时，应该( )。（分数：2.00）A.聘请独立财务顾问等专业机构B.由董事会依法作出决议C.制定严格有效的保密制度D.由独立董事就本次重大资产重组发行公告80.上市公司发行新股的申请文件中，若不能提供有关文件的原始文本的，可采用的替代方式有( )。（分数：2.00）A.由原出文单位盖章，以保证与原始文件一致B.如原出文单位不再存续，可由承继其职权的单位出文证明文件的真实性C.发行人律师出具鉴证意见D.如原出单位不再存续，可由作出撤销决定的单位出文证明文件的真实性
28、81.发行人应该披露对财务状况、经营成果、声誉、业务活动、未来前景等可能产生较大影响的诉讼或仲裁事项，主要包括( )。（分数：2.00）A.诉讼、仲裁案件对发行人的影响B.判决、裁决结果及执行情况C.诉讼或仲裁请求D.案件受理情况和基本案情82.下列关于美国大卫?杜兰特提出的净经营收入理论的表述，正确的有( )。（分数：2.00）A.在企业融资结构中，随着债务融资数量的增加，其融资总成本将趋于下降，企业市场价值趋于提高B.当企业以 100%的债券进行融资，企业市场价值达到最大C.该理论假定，不管企业财务杠杆多大，债务融资成本和企业融资总成本是不变的D.融资总成本不会随着融资结构的变化而变化83
29、.关联交易的行为包括( )。（分数：2.00）A.合作开发项目B.担保C.代理D.租赁84.资产评估的范围包括但不限于( )。（分数：2.00）A.无形资产B.流动资产C.负债D.同定资产85.在会计报表审计过程的计划阶段，主要包括但不限于下列工作( )，（分数：2.00）A.分析审计风险B.执行分析程序，确定重要性水平C.编制审计计划D.签订审计业务约定书86.证券公司的投资银行业务应与( )在人员、信息、账户、办公地点上严格分开管理，以防止利益冲突。（分数：2.00）A.受托投资管理业务B.结算部门C.自营业务D.经纪业务87.我国目前对公司改组为上市公司时，上市公司占用的国有土地主要采取
30、的处置方式有( )。（分数：2.00）A.缴纳土地租金B.授权经营C.缴纳土地出让金后取得土地所有权D.以土地使用权作价入股88.下列关于长期融资和短期融资的表述，正确的有( )。（分数：2.00）A.长期融资是指所融资金能为企业长期占用B.所有者权益类的项目主要是长期融资C.对于企业负债，一般规定偿还期在 1 年以上的借款为长期负债D.短期融资指企业对资金的可占用期在 1 年内的资金筹措，如短期借款、短期融资券、短期应付和其他流动负债，但不包括 1 年内到期的长期负债89.发审委委员审核股票发行申请文件时，下列需要法定回避的情形有( )。（分数：2.00）A.发审委委员的配偶持有发行人的股票
31、，可能影响公正履行职责B.发审委委员的姐姐任会计的公司与发行人有行业竞争关系C.发审委委员所在工作单位近两年为发行人提供咨询服务，可能妨碍其公正履行职责D.发审委委员担任保荐机构的董事90.首次公开发行股票时，根据公开性原则，发行人和主承销商应公开股票发行的( )。（分数：2.00）A.认购地点B.认购时间C.认购办法D.认购者名单91.下列关于普通股筹资的表述，错误的有( )。（分数：2.00）A.新老股东有平等的剩余控股权B.股利具有抵税优点C.股权融资成本一般低于债券融资D.普通股筹资可能分散公司剩余控股权92.下列关于承办股份有限公司审计业务的会计师事务所的表述，正确的有( )。（分数
32、：2.00）A.公司聘用会计师事务所，由股东大会决定B.公司解聘会计师事务所，由股东大会决定C.就解聘会计师事务所进行表决时，应当允许会计师事务所陈述意见D.公司聘用会计师事务所，聘期 3 年，可以续聘93.在上市公司收购要约有效期间，收购人应当按照规定在证券交易所网站上公告( )。（分数：2.00）A.撤回预受要约股份的数量B.撤回预受要约股份的股东C.预受要约股份的股东D.预受要约股份的数量94.以下有关短期融资券发行注册的表述，正确的有( )。（分数：2.00）A.中国银行间市场交易商协会向接受注册的企业出具接受注册通知书，注册有效期为 1 年B.中国银行问市场交易商协会负责受理短期融资
33、券的发行注册C.企业在注册有效期内可一次发行或分期发行短期融资券D.企业注册有效期内需要变更主承销商的应重新注册95.以下关于管理层收购的描述，错误的有( )。（分数：2.00）A.上市公司董事最近 3 年有证券市场不良诚信记录的不得收购B.关于管理层收购的董事会决议应经全体董事 2/3 以上同意C.拟进行管理层收购的上市公司董事会成员中独立董事比例应达到 1/3 以上D.管理层收购指上市公司董事、监事和高级管理人员对本公司的直接收购，不包括间接收购96.律师履行职责是应当按照行业公认的业务标准和道德规范，对其出具的文件内容的( )进行检查和验证。（分数：2.00）A.可行性B.完整性C.准确
34、性D.真实性97.下列有关法人财产权的表述，正确的有( )。（分数：2.00）A.法人财产权从法律意义上回答了资产归属问题B.在企业改组为股份公司后，公司拥有包括出资者投资的各项财产而形成的法人财产权C.公司法人财产的独立性是公司作为独立民事主体存在的基础D.规范的公司能够有效地实现出资者所有权与法人财产权的分离98.对于首次公开发行股票申请文件中需要发行人律师鉴证的文件，发行人律师应做到( )。（分数：2.00）A.在该文件首页注明“以下第页至第页与原件一致”B.在该文件首页签名和签署鉴证日期C.律师事务所在该文件首页加盖公章D.律师事务所在该文件第页至第页侧面以公章加盖骑缝章99.目前境内
35、上市外资股的投资主体包括( )。（分数：2.00）A.中国港、澳、台地区法人B.定居在国外的中国公民C.外国自然人D.中国境内居民100.中国证监会并购重组委员会的主要职责有( )。（分数：2.00）A.审核财务顾问等专业机构为并购重组事项出具的有关材料及意见书B.审核中国证监会有关职能部门出具的审核报告C.依法审核上市公司并购重组申请是否符合相关条件D.依法对并购重组事项提出审核意见101.下列关于公司组织形式变更的表述，错误的有( )。（分数：2.00）A.有限责任公司变更为股份有限公司的，应当符合股份有限公司的设立条件B.股份有限公司可以变更为有限责任公司，有限责任公司不能变更为股份有限
36、公司C.公司组织形式变更的，公司变更前的债券、债务由变更后的公司承继D.有限责任公司可以变更为股份有限公司，股份有限公司不能变更为有限责任公司102.上市公司申请发行新股时，董事会应依法就( )作出决议。（分数：2.00）A.新股发行的方案B.前次募集资金使用的报告C.本次募集资金使用的可行性报告D.新股发行的时间三、判断题(总题数：61，分数：122.00)103.判断题本大题共 70 小题，每小题 0.。判断以下各小题的对错，正确的选 A，错误的选 B。（分数：2.00）_104.保险公司次级债务募集人在无法按时支付利息或偿还本金时，债权人可以向法院申请对募集人实施破产清偿。（分数：2.0
37、0）A.正确B.错误105.有权代表国家投资的机构以部分资产(连同部分负债)改建为股份有限公司的，该资产折合的股份都应界定为国家股。( )（分数：2.00）A.正确B.错误106.上市公司收购人应在按规定向监管部门报送上市公司收购报告书之日起 15 日后，公告其收购要约。在上述期限内，中国证券业协会发现上市公司收购报告书不符合法律规定的，应当及时告知收购人，不得公告其收购报告书。( )（分数：2.00）A.正确B.错误107.股份有限公司清算的，公司财产的清偿顺序是先支付清算费用，再支付职工的工资、社会保险费用和法定补偿金，然后清偿公司债务，最后是缴纳所欠按照股东持有的股份比例分配。( )（分
38、数：2.00）A.正确B.错误108.上市公司年度股东大会应当于上一会计年度结束之日起的 4 个月内举行，即最迟不得晚于 4 月 30 日召开。( )（分数：2.00）A.正确B.错误109.资本维持原则是指除依法定程序外，股份有限公司的资本总额不得变动。( )（分数：2.00）A.正确B.错误110.上市公司非公开发行证券时，申请文件中包括募集说明书(申报稿)和募集说明书摘要。( )（分数：2.00）A.正确B.错误111.发行人首次公开发行股票，必须在股份公司成立后，持续经营 3 年以上，但经中国证监会批准的除外。( )（分数：2.00）A.正确B.错误112.可转换公司债券流通面值少于
39、5000 万元时，在上市公司发布相关公告 3 个交易日后按规定停止其交易。( )（分数：2.00）A.正确B.错误113.国有企业改组为股份公司过程中，应以经评估确认的净资产折为国有股股本且折股比率(发行前国有资产国有股股本)不得低于 65%。( )（分数：2.00）A.正确B.错误114.外国投资者受让上市公司国有股和法人股应当以自由兑换货币支付转让价款。已在中国境内投资的外商，也可按照规定用投资所得人民币利润支付转让价款。( )（分数：2.00）A.正确B.错误115.拟发行上市公司在改组时，应当避免其主要业务与实际控制人及其控制的法人从事相同、相似业务的情况，避免同业竞争。( )（分数：
40、2.00）A.正确B.错误116.担任破产清算的公司、企业的董事或厂长、经理，自该公司、企业破产清算完结之日起未愈 3 年，一律不得担任股份有限公司的董事。( )（分数：2.00）A.正确B.错误117.首次公开发行股票招股说明书可以不披露董事、监事、高级管理人员、技术负责人及核心技术人员在发行人所控制的法人单位担任职务的情况。( )（分数：2.00）A.正确B.错误118.上市公司使用募集资金购买资产，对外投资的行为，不适用上市公司重大资产重组管理办法。( )（分数：2.00）A.正确B.错误119.企业变更中小非金融企业集合票据募集资金用途的，须经中国证监会审批通过。( )（分数：2.00
41、）A.正确B.错误120.中小企业板上市公司实际控制人发生变化的，交易所鼓励重新进行持续督导，持续督导的期间为发生变更当年剩余时间及其后两个完整的会计年度。( )（分数：2.00）A.正确B.错误121.上市公司发行证券前发生重大事项的，应暂缓发行，并及时报告中国证监会。该事项对本次发行条件构成重大影响的，发行证券的申请应重新报中国证监会备案。( )（分数：2.00）A.正确B.错误122.招股说明书中“管理层讨论与分析”章节应主要依据最近 3 年及 1 期的合并财务报表，分析披露发行人财务状况、盈利能力及现金流量的报告期内情况及未来趋势。( )（分数：2.00）A.正确B.错误123.股份有
42、限公司监事的任期每届为 3 年，监事任期届满，连选可以连任。( )（分数：2.00）A.正确B.错误124.可转换公司债券相当于这样一种投资组合：投资者持有 1 张与可转债相同利率的普通债券，1 张数量为转换比例、期权行使价为初始转股价格的美式买权，1 张美式卖权，同时向发行人无条件出售了 1 张美式买权。( )（分数：2.00）A.正确B.错误125.与股权融资相比，债券融资一般不会产生对企业的控制权问题。( )（分数：2.00）A.正确B.错误126.股份有限公司发起人应为 2200 人，有限责任公司的发起人无数量限制。( )（分数：2.00）A.正确B.错误127.保荐代表人不按要求参加
43、中国证券业协会或者中国证监会认可的其他机构组织的保荐代表人年度业务培训的，将被直接撤销资格。( )（分数：2.00）A.正确B.错误128.公开发行可转换公司债券的上市公司，其最近 3 个会计年度加权平均净资产收益率平均应不低于6%；扣除非经常性损益后的净利润与扣除前的净利润相比，以低者作为加权平均净资产收益率的计算依据。( )（分数：2.00）A.正确B.错误129.从理论上讲，资本成本包括融资费用和使用费用，公司在融资过程中向股东支付的股息属使用费用。( )（分数：2.00）A.正确B.错误130.在首次公开发行股票时，参与初步询价未有效报价的询价对象可以参与网下配售。( )（分数：2.0
44、0）A.正确B.错误131.公司作出合并决议，按照规定通知债权人并予以公告后，必须向债权人清偿债务。( )（分数：2.00）A.正确B.错误132.股份有限公司的经理由董事会聘任或解聘，其他高级管理人员的聘任或解聘由经理决定。( )（分数：2.00）A.正确B.错误133.首次公开发行股票时，若网下发行未获得足额认购，发行人和保荐机构(主承销商)可中止。( )（分数：2.00）A.正确B.错误134.上市公司募集资金专户存储三方监管协议的签署方包括发行人、保荐机构和证券交易所。( )（分数：2.00）A.正确B.错误135.历史遗留问题企业是指 1990 年年底以前改制并向社会公开发行股票的公
45、司。( )（分数：2.00）A.正确B.错误136.股票发行申请未获得核准的，自中同证监会作出不予核准决定之日起 3 个月后，发行人可再次提出股票发行申请。( )（分数：2.00）A.正确B.错误137.首次公开发行股票时的招股说明书应披露发行人不少于最近 2 个会计年度的简要现金流量表。( )（分数：2.00）A.正确B.错误138.在公司收购过程中，财务顾问为目标公司提供预警服务，是指监视目标公司的股票价格，追踪潜在的收购公司，对一个可能性收购目标提供早期的警告。( )（分数：2.00）A.正确B.错误139.申请股票在深圳证券交易所中小板上市，公司股本总额应不少于人民币 6000 万元。
46、( )（分数：2.00）A.正确B.错误140.投资者在认购证券公司债券时，应当分别与债权代理人签订债权代理协议。( )（分数：2.00）A.正确B.错误141.可交换公司债券持有人申请换股的，应当通过其托管证券公司向证券交易所发出换股指令，同时应向债券受托管理人与发行人发出解除股份担保的指令。( )（分数：2.00）A.正确B.错误142.上市公司董事、监事和高级管理人员在任职期间，每年减持股份不得超过其所持本公司股份总数的25%，但其所持股份不超过 1000 股的可一次全部转让。( )（分数：2.00）A.正确B.错误143.拟发行上市公司的总经理、副总经理、财务负责人、董事会秘书等高级管
47、理人员应专职在公司工作并领取薪酬，不得在持有拟发行上市公司 5%以上股权的股东单位及其下属企业担任除董事、监事以外的任何职务，但可以在与拟发行上市公司业务相同或相近的其他企业任职。( )（分数：2.00）A.正确B.错误144.我国资产评估的方法有收益现值法、重置成本法、现行市价法和清算价格法。( )（分数：2.00）A.正确B.错误145.国际开发机构申请在中国境内发行人民币债券，经具备人民币债券评级能力的评级公司评级，人民币债券信用级别应为 AAA 级以上。( )（分数：2.00）A.正确B.错误146.上市公司发行分离公司债券，可以不提供担保。( )（分数：2.00）A.正确B.错误14
48、7.招股说明书的有效期为 3 个月，自最后一次签署之日起计算。( )（分数：2.00）A.正确B.错误148.根据首次公开发行股票并上市管理办法，保荐代表人应当遵循勤勉尽责、诚实守信的原则，认真履行审慎核查和辅导义务，并对其所出具的发行保荐书的真实性、准确性、完整性负责。而保荐机构则不承担上述责任。( )（分数：2.00）A.正确B.错误149.市场利率趋于下降，就限制了承销商确定国债销售价格；利率趋于上升，就为承销商确定国债销售价格拓宽了空间。( )（分数：2.00）A.正确B.错误150.上市公司最近 12 个月内受到过证券交易所公开谴责的，不得公开发行证券。( )（分数：2.00）A.正
49、确B.错误151.评估报告应当写明评估的基准 EI 期和评估报告的出具日期。( )（分数：2.00）A.正确B.错误152.上市公告书是由保荐机构出具的，应当加盖保荐机构公章。( )（分数：2.00）A.正确B.错误153.发行股票数量在 3 亿股以上的，发行人及其主承销商可以在发行方案中采取超额配售选择权。( )（分数：2.00）A.正确B.错误154.公开发行公司债券募集的资金，必须用于核准的用途，不得用于非生产性支出，但可用于弥补亏损。( )（分数：2.00）A.正确B.错误155.上网资金申购中，确因银行汇划原因造成申购资金不能及时入账的，若要继续参与申购，投资者应在T+1 日提供划款
